ПАРНЫЙ АРБИТРАЖ ФОРЕКС

Лучший Форекс брокер 2020 года:
  • FinMaxFx
    FinMaxFx

    Лучший Форекс брокер этого года!
    Бесплатное обучение и демо-счет!
    Бонусы за регистрацию!

СОДЕРЖАНИЕ:

Арбитраж на Форекс

Неиссякаемые желания трейдеров получать хорошую прибыль, привели их к неординарному способу заработка – созданию арбитражных стратегий. Арбитраж в мире финансов означает получение дохода, формирующегося на разности цены актива между несколькими рынками. Сочетание нескольких совершаемых сделок позволяет зарабатывать на дисбалансе рыночных цен. Арбитражные сделки применяют, когда появляется удобный случай моментально купить актив подешевле, чтобы продать его подороже.

Основная цель арбитражных стратегий на Форекс – получить доход от разницы курсов активов. Такие стратегии считаются мало рискованными, и позволяют зарабатывать конкретно на изменении цены, причем направление и сила тренда не учитываются.

Эффект арбитражной торговли обуславливается быстротой перемены цены торгуемого актива. Способы использования ценового дисбаланса могут применяться не только к валютным парам, но также и к другим инструментам: акциям, фьючерсам, облигациям, драгоценным металлам.

Тройной арбитраж (или треугольный)

Этот подход основывается на торговле тремя валютными парами, и предполагает поиск несоответствий между искусственным и реальным ценообразованиями. Результат такого метода слишком восприимчив к любым неучтенным мелочам. Поэтому, для получения весомой прибыли, нужно использовать широкий спред и, желательно, запаздывание курса. Торговая система должна быть четко спланированной и проработанной, с учетом всех нюансов. Выбираем самые динамичные активы.

Стратегия тройного арбитража представляет торговлю в три этапа:

Инвестируем валюту А в валюту В

  • Например, покупаем лот объемом 1000000$.
  • Валютная пара USD/CAD.
  • Продаем USD и покупаем CAD.
  • 1 USD = 1,3575 CAD
  • 1000000 x 1, 3575 = 1357500 CAD.

Инвестируем валюту B в валюту С

  • Валютная пара CAD/CHF
  • Переводим CAD в CHF
  • 1 CAD = 0, 7382 CHF
  • 1357500 x 0, 7382 = 1002106, 5 CHF

Обратная сделка инвестирования С в А

  • Валютная пара USD/CHF
  • Продаем CHF и покупаем USD
  • 1 USD = 0, 9984 CHF
  • 1 002 106, 5: 0, 9984 = 1003712, 4
  • Результат на выходе 1003712, 4
  • Профит: 3712, 4 $

Преимущества стратегии тройного арбитража:

  • Простая и доступная схема работы.
  • Небольшой риск при условии постоянного контроля рынка и скорости реагирования.
  • Допустимо вести торговлю даже при существующей рыночной нестабильности.
  • Возможно проводить краткосрочные сделки в условиях повышенной активности рынка.
  • Вероятность получения большой прибыли при крупных вложениях.

Парный трейдинг (статистический арбитраж)

Для применения таких стратегий вам не обязательно иметь большой депозит, так как допускается торговля микро- и мини-лотами. Данная стратегия базируется на статистике и корреляции валют.

  • Выбираем две валютные пары с сильной взаимной корреляцией. Можно воспользоваться калькулятором корреляции Форекс, который установит взаимодействие пар на истории. (Например, NZD/JPY и EUR/JPY).
  • Установите индикатор со скользящей средней и проанализируйте выбранные активы – размер спреда и стандартное отклонение от МА.
  • Покупаем, если линия спреда пересекает линию отклонения. Продаем, если линия спреда пересекает красную полосу индикатора. Закрываем сделку, когда спред вернется к привычному показателю (белой скользящей средней) или же в случае убытка.

При проведении стратегии важным условием будет «поймать» момент ослабления корреляции, и в это время успеть купить более слабую валютную пару и продать более сильную. А также закрепить доход после возобновления уровня корреляции. Статистический арбитраж приносит неплохие результаты при внутридневной торговле.

Арбитражное хеджирование

Такой тип стратегии подразумевает возможность длительных сделок, и базируется на хеджировании и свопе. Для проведения операции необходимо открыть два депозита в различных брокерских фирмах, причем, в одной из них выбрать пару с положительным размером своп, а другая фирма должна предоставить «swap free» счет (комиссия с объема сделки). Открываем две одинакового объема позиции, по одной паре, но разнонаправленные. В результате проведенной операции имеем доход со свопа. Убыточную сделку можно закрыть.

Лучший Форекс брокер 2020 года:
  • FinMaxFx
    FinMaxFx

    Лучший Форекс брокер этого года!
    Бесплатное обучение и демо-счет!
    Бонусы за регистрацию!

Сетевой арбитраж

Стратегия базируется на дисбалансе котировок у разных брокеров и на разных площадках. В данное время почти утратила свою актуальность в связи с повышаемой скоростью интернета, но пары EUR/USD и EUR/HKD вполне подойдут для этой программы. В начале или в конце торговой сессии иногда можно перехватить разность текущих курсов. Продаем актив на той площадке, где зафиксировали повышение стоимости, и покупаем там, где цена ниже. При уравновешивании котировок закрываем сделки.

Межбиржевой арбитраж

Возможность проведения таких стратегий появляется, например, когда котировка валютной пары отличается от котировки валютного фьючерса. Данная стратегия может стать очень прибыльной в условиях кризиса или других очень важных событий, способных сильно влиять на поведение рынка.

Заключение

Разрабатывая свою арбитражную стратегию, обязательно позаботьтесь о выборе хорошего, проверенного брокера, у которого отсутствуют проскальзывания и реквоты. Убедившись в эффективности своей стратегии, не забывайте о рисках и соблюдении манименеджмента. Научитесь правильно использовать статистические данные и постоянно модифицировать выбранную стратегию, чтобы иметь возможность извлекать из нее максимальную прибыль при различных движениях рынка.

Софт для парного трейдинга (арбитража)

Добрый день лудоманы !

Ввиду отсутствия прав публикации в разделе алготрейдинга опубликую пост здесь.

В свое время я разработал и написал программку для парного трейдинга на форекс — математическая идея была правда не моя но я в свое время пришел к этой идее независимо от команды использовавшей этот принцип в своем софте.

Принцип на самом деле классический, который состоит в использовании более быстрого инструмента и более медленного с измерением расхождения и отклонении такового относительно среднего значения. Расхождение более установленного (опытным путем) определенного порога следует принимать как сигнал входа в сделку на отстающем инструменте в ожидании что система придет в равновесии (расхождение нормализуется) выход из сделки осуществляется по расхождению в другую сторону также с установленным опытным путем значением.

Я использовал это на форекс беря «быстрый инструмент» на СМЕ — фьючерс на валюту с котировок Rithmic, а «медленный» спот цену на
форекс кухне. Я имел опережение за счет того что это фьюч, а также за счет отставания софта кухни.
Для настройки можно собирать данные и проводить бэктестинг в терминале Мегатрейдер для которого она может быть присоединяемым на
стандартный канал терминалом что расширяет возможности тк в Мегатрейдере есть встроенный язык C для алгоритмов.
Как побочный эффект стало возможно контролировать кухню на предмет «рисования» котировок, можно контролировать котировки кухонь между собой или с эталоном и писать все в файл. Программа позволяет копировать сделки на много счетов сразу в пределах одного или разных компьютеров.
Есть отправка мейлов и push на IOS и андроид для контроля работы. Многоуровневая защита от сбоев разного характера (расширение спреда, нарисованные шпильки, увеличение времени исполнения). Пишутся логи всех действий. Можно взаимодействовать с любым торговым терминалом.

Со временем (довольно скоро) против моей стратегии кухни стали ставить софт на контроль фьюча и стали увеличивать проскальзывание
в моменты «расхождений» но все-же еще попадались брокеры без такого контроля что позволяло неплохо зарабатывать.

Для снижения влияния усилий кухонь я предпринял следующие меры :

сделал имитацию человека то есть использовал USER API для перемещения мыши и работы клавиатуры (Метатрейдоровцы
внесли ряд изменений МТ4-5 для борьбы с этим, но мне удалось найти способы их обойти)
встроил распознавание котировок с экрана
увеличил скорость работы программы
для ускорения передачи котировок сделал свой канал передачи на основе UDP каждая копия программы могла быть
сервером передачи котировок и клиентом для получения котировок с провайдеров котировок, как выяснилось WEB платформы кухонь были на отдельных серверах с другими настройками я сделал управление браузером для прямого управления платформами. Заодно неплохо заработал на бинарниках, но они уж очень плохо выводят деньги и в принципе контролируют клиентов которые зарабатывают и банят (в основном увеличивают время исполнения). В бинарниках кстати часто используется не просто нажатие «Buy» «Sell», а сложные комбинации с подтверждением и различные нажатия в разных местах экрана — возможность таких алгоритмов я тоже реализовал

В итоге внедрил анализ так сказать второй уровень анализа расхождений — отклонение от средней средних расхождений для выявления тренда и более долгосрочных сделок. Такая стратегия хорошо себя показала на индексах. Сделки стало можно регулировать по времени (в среднем до нескольких дней) в зависимости от желания. Я много раз выкладывал сигналы на срвисе MQL5 от своих счетов пока MQL не стал меня банить по слишком огромным процентам прироста.

Сейчас я больше не имею времени заниматься продолжением исследований в этой области и боюсь,
что мои наработки пропадут тк уже начал забывать про все возможности программы.

Я хочу передать свой софт, а также всю базу исследования кухонь сообществу смарт-лаб безвозмездно.
Не знаю есть ли у смарт-лаба свое файло хранилище и кто может им пользоваться информации довольно много
(в основном файлы исследования брокеров сама программа со всеми утилитами около 25 мб)

Вот ссылка на клиентскую версию без возможности трансляции котировок серверную нужно поправить. Краткое описание есть в файле в каталоге инсталляции (правда на английском но мне так привычней плюс у меня были только зарубежные партнеры в основном)
Даже интересно кто-нибудь разберется 🙂

Вот видео сделки для примера :

Стратегия треугольного арбитража на Форекс

Я впервые публикую эту реальную стратегию заработка на Форекс. Нигде в интернете я не встречал подобного описания работы с валютными треугольниками. То есть, статей на тему треугольного арбитража конечно много, но вот такой инструкции по заработку на нём вы не найдёте больше нигде. Эта методику я разработал два года назад, но она не потеряла своей актуальности и на сегодняшний день. Делюсь с вами абсолютно бесплатно, уважаемые читатели блога Азбука Трейдера.

Схема треугольного арбитража отличается от схемы обычного тем, что в ней вместо двух одновременно открытых позиций имеют место три открытые позиции. Собственно отсюда и название по аналогии с тремя вершинами треугольника.

Любая арбитражная стратегия предполагает создание замкнутого контура из позиций, поддерживающих его в относительном равновесии. Например, открытие разнонаправленных позиций по одному и тому же финансовому инструменту, но у разных брокеров – пример классического арбитража. В данном случае арбитражер (трейдер) может поймать пусть небольшую, но гарантированную прибыль, полностью застраховав себя от убытка. Давайте рассмотрим этот момент более подробно.

Итак, трейдер одновременно открывает две разнонаправленные позиции по валютной паре USD/JPE (здесь может быть другая валютная пара или любой другой финансовый инструмент). То есть он совершает покупку 1 лота USD/JPE (количество лотов также может быть любым, единственное условие, оно должно быть равным у обеих открываемых позиций) у брокера А и одновременно продаёт 1 лот USD/JPE у брокера Б. Таким образом, с одной стороны, он страхует себя от убытка, ведь разнонаправленные позиции открыты по одному финансовому инструменту. А с другой стороны он может получить прибыль за счет того, что скорость изменения котировок у брокеров А и Б разная. Из-за небольшого различия котировок, суммарный итог по двум открытым позициям, будет плавать между небольшим убытком и небольшой прибылью. Трейдеру достаточно лишь дождаться этой суммарной небольшой прибыли и одновременно закрыть обе позиции.

Выше описана теория, на практике же, так просто осуществить классический арбитраж не так легко. Причиной тому служат два препятствия:

  1. Скорость получения котировок практически у всех брокеров сегодня достаточно высока, соответственно поймать разницу между ними, становится весьма затруднительно.
  2. Даже если возникают небольшие расхождения в котировках, то всю полученную между ними разницу (потенциальную прибыль) съедает спред.

Выходом из сложившейся ситуации стал треугольный арбитраж. Этот вид арбитража может применяться на валютном рынке, при этом он не требует открытия позиций у разных брокеров. Что же такое треугольный арбитраж и как он работает? Давайте разбираться.

Как уже было сказано выше, любой тип арбитража в трейдинге, предполагает создание замкнутого равновесного контура из открытых позиций. Такой контур из трёх позиций можно составить, например, из валютных пар EUR/USD, EUR/GBP и USD/GBP. Валютные пары для треугольника подбираются таким образом, что бы они уравновешивали друг друга.

Покупая валютную пару EUR/USD, мы фактически покупаем EUR за USD, то есть покупаем EUR, продавая USD. Продавая валютную пару EUR/GBP, мы фактически продаём EUR и покупаем GBP. Покупая валютную пару USD/GBP, мы фактически покупаем USD и продаём GBP. В итоге получается покупка EUR, продажа USD, продажа EUR, покупка GBP, покупка USD и продажа GBP. Переведя эту последовательность на язык математики используя для покупки знак «+», а для продажи знак «-» получим следующее выражение:

Как видите покупка на продажу, одного и того же финансового инструмента, подобно плюсу на минус, в математике, в итоге даёт ноль. А ноль это не что иное, как искомое равновесие треугольного контура.

Здесь следует заметить, что в отличие от классического арбитража, в данном случае объёмы открываемых позиций не одинаковы.

Как я торгую по этой схеме

Учтите, при правильном применении, вы получаете мощнейшее оружие для зарабатывания денег на Форекс. Итак, поехали.

Я забиваю котировки (историю за последние 2-3 месяца) по всем трем валютным парам в Excel и строю в нем график суммарного баланса от трех открытых позиций. Для вышеприведенного примера это: EUR/USD – покупка, EUR/GBP – продажа, USD/GBP – покупка. Этот график показывает мне, как изменялся бы мой баланс, если бы я держал открытыми эти позиции в течение последних 2-3 месяцев. Далее необходимо определить объём открываемых позиций. Для пары EUR/USD я принимаю объём за единицу, а к двум остальным подбираю коэффициенты k1 и k2. Объёмы открываемых позиций в результате выглядят следующим образом:

На каждый торгуемый валютный треугольник я подбираю коэффициенты таким образом, чтобы на исторических данных график суммарной прибыли/убытка от трех открытых позиций (составляющих этот треугольник) был похож на синусоиду. То есть график должен отклоняться от нуля то в плюс, то в минус (на одинаковые расстояния) но обязательно возвращаться обратно в ноль. Последовательность и форма отклонений значения не имеет, важно лишь то, что отклонения происходят в разные стороны, приблизительно на одинаковые расстояния и всегда возвращаются в ноль.

Я открываю валютный треугольник в тот момент, когда баланс находится у одного из экстремумов (в плюсе или в минусе не важно), а закрываю его в тот момент, когда баланс возвращается к нулю. Естественно, что знаки открываемых позиций меняются в зависимости от того в какой зоне я открыл треугольник. Например, если у экстремума в зоне положительного баланса будет: позиция А/Б – покупка, позиция А/В – продажа, позиция Б/В – покупка. То у экстремума в зоне отрицательного баланса всё наоборот: позиция А/Б – продажа, позиция А/В – покупка, позиция Б/В – продажа.

Эта статья приведёт Вас к успеху:  КАК РАССЧИТАТЬ ПРИБЫЛЬ ФОРЕКС

Прибыль при закрытии позиций, как нетрудно догадаться, равняется модулю того значения суммарного баланса на котором я открывал треугольник. На рисунке выше значение прибыли приблизительно равно 275 долларов. Повторюсь: вне зависимости от того в зоне положительного или в зоне отрицательного баланса было открытие треугольника.

Ну, вот, пожалуй, вкратце и всё. Хотя можно добавить еще такой момент как плата за перенос позиций или своп (англ. swap). Позиции треугольника могут оставаться открытыми в течение довольно продолжительного времени, поэтому суммарное значение свопа может составить довольно приличную сумму. Соответственно при выборе валютного треугольника лучше ориентироваться на позиции с положительным значением свопа (когда он не списывается, а наоборот начисляется вам при переносе позиций на следующий день).

В заключение ещё один важный момент. Я не хочу, чтобы вы оказались у разбитого корыта. Поэтому настоятельно рекомендую предварительно потренироваться на демо-счете. Как минимум на демке следует отработать такие моменты как одновременное открытие всех трёх позиций (с максимальной разницей во времени 3-5 секунд). На практике я сталкивался с такой ситуацией, когда брокер задерживал открытие позиций (получалось так, что интервал между первой и двумя другими позициями составлял больше минуты). За эту минуту цены изменялись так, что весь смысл арбитража просто терялся. Ищите хорошего брокера и начинайте с минимальных лотов, а когда отшлифуете весь механизм на практике, постепенно увеличивайте объёмы.

Если данная тема показалась вам интересной, можете поделиться этой статьёй в социальных сетях, кликнув на их иконки ниже. Успехов вам дорогие друзья!

Понравилась статья? Сохраните ссылку на неё у себя в соцсетях:

Секреты Арбитража на Форекс — та самая стратегия

Здравствуйте, друзья!

Наверняка многие из вас слышали истории об арбитраже на Форекс, как трейдеры зарабатывают сотни и тысячи процентов без риска, после чего брокер не дает им вывести прибыль. Так что же это за за зверь такой и можно ли на самом деле этим зарабатывать?

Сегодня мы разберемся с тем, что такое классический арбитраж на Форекс, изучим его разновидности и выясним, на каких инструментах данный подход все еще прибылен. В конце вас ожидает готовый автоматизированный инструмент для поиска и проторговки арбитражных ситуаций, так что вы сможете самостоятельно проверить описанную теорию на практике.

Виды арбитража

Классический арбитраж – это эксплуатация неэффективностей котирования. Такой арбитраж вполне оправданно называют пространственным, ведь его существование является следствием ненулевого расстояния между источниками котировок.

Данная формулировка одинаково актуальна как для бабушек на рынке, так и для фондовой биржи и высокочастотного трейдинга. Какими бы быстрыми не были каналы связи, мы все еще не способны передавать информацию быстрее скорости света. Это означает, что между двумя отдаленными площадками ненулевая задержка будет существовать всегда, сменятся будут лишь инструменты для проторговки такого арбитража.

Двуногий арбитраж. Обычно под этим подразумевается арбитраж между двумя биржами. Разница в ценах между двумя площадками позволяет купить дешевле и продать дороже один и тот же инструмент.

Классический пример – покупка и продажа EURUSD у двух разных дилеров. На самом деле мы покупаем или продаем спред EURUSD.

В теории эквити такой позиции будет равняться нулю. Но реальный рынок всегда находится в движении, а учитывая накладные расходы (спред + комиссия) и разные источники котировок, эквити такой позиции будет колебаться на некотором расстоянии ниже нуля (уровень безубытка). То есть, если вы сейчас попытаетесь купить и продать EURUSD, скорее всего вы увидите на счету моментальный минус в размере двойного спреда.

Арбитражем же называется ситуация, когда эквити переходит в прибыльную зону. То есть можно сказать, мы заработали без риска, одновременно купив и продав один и тот же инструмент.

Образование подобного арбитража объясняется истинной децентрализованностью биржи. Когда нет единого места для агрегации котировок, всегда может образоваться ситуация, где покупатель предлагает большую цену, чем хочет продавец.

Важно отметить, что при проторговке подобного арбитража для нас неважно направление движения курсов. Купив первый и продав другой инструмент, мы зарабатываем на изменении их спреда (разницы). То есть, на самом деле, инструмент может подорожать на обеих биржах, но вы все равно останетесь в плюсе, если уменьшилась разница цен.

Выходить из позиций можно либо при достижении определенной прибыли, либо разворачивать позиции при появлении обратного условия. То есть, когда образуется обратный арбитраж – покупатели и продавцы поменяются местами.

Пространственный арбитраж получил большое распространение на заре формирования Форекс. Основная причина больших расхождений котировок в слабой централизации самого рынка, появления большого количества мелких маркетмейкеров и отсутствии качественной агрегации.

Чаще всего образование такого арбитража было обусловлено значительным отставанием котировок у одного из дилеров. Некоторые трейдеры и сейчас пытаются торговать по данной стратегии у новообразовавшихся контор, система котирования которых все еще может содержать ошибки, но очевидно золотой век подобной стратегии уже прошел.

Сейчас, когда большая часть процессов стандартизирована, а поставщики ликвидности объединяются в единый поток котировок через крупных агрегаторов, найти и проторговать подобное расхождение обычному трейдеру практически нереально.

Одноногий арбитраж. На самом деле, одновременное открытие позиций на разных биржах не является обязательным условием. Если у вас есть возможность определить “ведущий” рынок, то для проторговки арбитража достаточно открыть сделку только на одной площадке.

Например, мы определили, что котировки брокера А отстают от брокера Б на несколько секунд. При этом цена у брокера Б на данный момент выше на 10 пунктов. В таком случае, мы входим на покупку через брокера А, имея ясное представление о том, куда пойдет цена. С технической стороны это гораздо легче, но сами арбитражные ситуации появляются значительно реже. Еще один минус – отсутствие нейтральности к рынку, что накладывает дополнительные риски и выходит за рамки классического арбитража.

Синтетический арбитраж . Допустим, вы захотели проторговать спред пары EURUSD. Таким образом, можно купить “реальный” EURUSD, захеджировав его синтетиком, продав EURGBP и GBPUSD. Если убрать названия инструментов, вы вряд ли когда-либо отличите синтетический EURUSD от его реального собрата. Однако, имеющихся отличий в котировках может быть достаточно для образования арбитража, проторговка которого уже дело техники.

Такой арбитраж еще называют треугольным. В данном примере у нас в наличии имеется 100 000 евро. На эти средства мы покупаем фунты, затем на фунты покупаем доллары, а затем за доллары снова покупаем евро. При условии небольшого расхождения в курсах у нас есть шанс получить гарантированную прибыль.

Учтите, что на ликвидных инструментах прибыль от подобных арбитражных операций не покрывает накладных расходов в виде спреда и комиссий. В правильно функционирующей системе классический арбитраж проторговать крайне сложно, так как почти вся безрисковая прибыль нивелируется самим рынком еще до вас. Обычному трейдеру без прямого подключения к бирже, большого капитала и специфических знаний здесь ловить нечего.

Долгосрочный арбитраж . Тем не менее, если вас устраивает небольшая доходность, существует вполне рабочий способ проторговки арбитража на большом промежутке времени. Речь, конечно же, идет о расхождении цены фьючерса и базового инструмента в его основе. В целом, стратегия аналогична двуногому арбитражу – при увеличении спреда между двумя инструментами покупаем их спред и ждем экспирации.

Для классического арбитража критически важно качество исполнения, а также наличие низких комиссий и спредов. Все это нужно учитывать перед входом в рынок как потенциальные риски.

В случае долгосрочного арбитража качество исполнения не так важно, при условии использования лимитных заявок. Но нужно учитывать, что арбитражная ситуация может образоваться в течении одного рыночного тика. Поэтому без автоматизации тут не обойтись. Доходность подобной торговли вряд ли кого-либо впечатлит, хотя есть неплохие шансы зарабатывать выше банковского процента.

Основные преимущества

Чтобы определить наличие арбитража, не нужно изучать историю котировок. Текущего потока котировок вполне достаточно, чтобы увидеть неэффективность и успеть ее проторговать. Так как теория арбитража использует неэффективность рынка, для нас также не важна природа котировок.

В целом, для проторговки классического арбитража не требуется ни знаний технического, ни фундаментального анализа. Хотя во время нестабильного рынка (например, выхода новостей) арбитражных ситуаций заведомо больше.

С точки зрения трейдера – это практически идеальная торговая система:

  • Вам не нужно переживать за состояние открытых позиций, новости и ценовые гэпы;
  • После успешного входа прибыль практически гарантирована;
  • Не требуется проводить сложный анализ исторических котировок;
  • Риск неудачи минимален и чаще всего является следствием технического сбоя или плохого исполнения.

Основные проблемы

Главная проблема в том, что на высоколикдвином рынке (например, FOREX) подобные неэффективности уже либо проторгованы кем-то другим, либо практически полностью ликвидированы наличием высокоскоростного канала связи.

С другой стороны, низколиквидные инструменты накладывают собственные ограничения. Сюда можно отнести частичное или попросту долгое исполнение, проскальзывания и, в целом, все связанное с процессом исполнения ордеров. В особенности, это становится проблемой, когда время существования арбитражной ситуации ограничено очень коротким промежутком времени.

В итоге, получается, что наиболее доступный обычному трейдеру арбитраж не может обеспечить высокой доходности, а самые вкусные неэффективности рынка съедают крупные игроки.

Рассвет криптовалют

На рынке криптовалют нет однозначного лидера и основные объемы разделяются между десятками разных бирж. При этом, если основной оборот Биткоина приходится на одну биржу, пиковый оборот по Эфириуму, к примеру, может приходиться совсем на другую биржу. В целом, можно сказать, что рынок криптовалют сейчас обладает гораздо большей децентрализацией, нежели Форекс.

На картинке зеленой зоной показан действующий арбитраж между криптовалютными биржами на примере BTCUSD. Это означает, что на рынке криптовалют существует реальный арбитраж между площадками – вы можете купить валюту в одном месте дешевле и продать в другом месте дороже. На ликвидных инструментах Форекс подобная ситуация большая редкость, а причина тому – стремление к централизации.

Естественно, на самом деле, все немного сложнее, и проторговка такого арбитража требует учета транзакционных расходов. Но еще более интересен арбитраж между криптовалютами и традиционными валютными инструментами. У некоторых брокеров криптовалюты уже торгуются наравне с традиционными инструментами FX. Это позволяет находить арбитражные ситуации, не выходя за пределы одной площадки.

В целом, криптовалюты пригодны для разного рода стратегий, изживших себя на популярных валютных парах. Арбитраж же был и остается самой привлекательной стратегией с точки зрения соотношения риска к прибыли. Суточный торговый оборот криптовалют оценивается миллиардами. Это большой активно развивающийся рынок, и если искать арбитраж в рамках рынка форекс, то только там.

Установка робота

Робот-скрипт Trade-Arbitrage полностью берет на себя задачу по поиску арбитражных ситуаций в пределах одного брокера (площадки). Сперва робот берет все валюты, указанные в параметре Currencies, и пытается собрать из них реальные валютные пары.

Робот написан не совсем стандартным образом и работает как зацикленный скрипт , то есть остается на графике и не удаляется самостоятельно. Обычно скрипты удаляются с графика после выполнения какой-либо функции. В данном случае, удалить скрипт с графика можно только вручную через контекстное меню.

Поэтому файл робота “Trade-Arbitrage.mq4” нужно переместить не в MQL4 Experts, а в MQL4 Scripts . Для этого в терминале перейдите в Файл – Открыть каталог данных.

Далее выберите MQL4, Scripts и переместите сюда файлы робота. После этого перезапустите терминал.

Для запуска просто перетащите скрипт на график.

Также не забудьте разрешить автоматическую торговлю.

Описание робота

Например, в качестве валют для арбитража вы указали: EUR, GBP и USD. Из этого набора можно собрать 3 реальные пары: EURUSD, GBPUSD и EURGBP. Формула арбитража при этом может выглядеть следующим образом: EURUSD && EURGBP * GBPUSD. То есть сравнивается “реальный” и “искусственный” (синтетический) EURUSD.

Работа с роботом требует соблюдения некоторых нюансов. Во-первых, учитывая специфику тестера MT4, протестировать его в тестере нет возможности. Также перед началом работы необходимо собрать реальную статистику по арбитражу. При этом собирать статистику нужно именно на том счету, на котором вы собираетесь торговать, так как котировки разных брокеров и даже разных типов счетов могут значительно отличаться.

Сбор данных. Торговать абсолютно все арбитражные ситуации, коих может быть сотни и тысячи – крайне неэффективное мероприятие. Во-первых, большое количество сделок будет сложно держать под контролем. Во-вторых, по одному и тому же инструменту будет открываться по несколько сделок, что приведет к ухудшению исполнения и дополнительным проскальзываниям. В нашем случае это равноценно убыткам.

Именно поэтому, первоначальная задача для нас – собрать статистику. Затем, проанализировав собранные данные, мы сможем выделить наиболее привлекательные арбитражные ситуации и торговать только их.

Для начала нужно решить, у какого брокера вы будете торговать. Конечно, можно оптимизировать процесс и собирать статистику сразу у нескольких брокеров. Главное, использовать для этой задачи только реальный счет, иначе собранная на демо-счету статистика может не соответствовать действительности.

Итак перед запуском робота обратите внимание на параметр Currencies , где необходимо указать список валют (не пар) для торговли. Также правильное значение нужно указать в поле MinPips , то есть минимальный размер расхождения для классификации арбитража. В теории любое положительное значение (от 0.1 = 1 пипс) можно считать прибылью. Однако, арбитраж часто появляется на ценовых пиках, а его время жизни может составлять всего 1 тик. Поэтому с учетом возможных проскальзываний рекомендуется ставить значение не меньше 3.0 пунктов. Естественно, не забудьте включить мониторинг – Monitoring = true.

Все найденные арбитражные ситуации записываются в текстовый файл “Arbitrage”, находящийся в каталоге MQL4 — Files. Здесь записывается время появления арбитража, его формула, точные цены bid и ask и непосредственно величина их расхождения – сам арбитраж (отмечено красным).

Анализ собранных данных . В зависимости от величины MinPips (чем больше, тем дольше) на качественный сбор статистики может понадобиться достаточно много времени. В целом, месяца должно быть достаточно, но вы можете ограничиться и более коротким периодом.

Вместе с файлом “Arbitrage” робот заполняет файл “Arbitrage-Statistic”, содержащий в себе все найденные арбитражные формулы (арбитражные сетапы), отсортированные по частоте появления.

Самый простой способ отбора сетапов – взять верхние значения из списка. Но лучшим решением будет проанализировать каждый уникальный сетап вручную. Важно, чтобы найденные арбитражные ситуации не были следствием выхода новостей, либо любых других нерыночных пиков, так как на реальном рынке вся прибыль подобных сделок будет съедаться проскальзываниями.

Начало торговли . Проанализировав и отобрав лучше сетапы, создаем в каталоге MQL4 — Files новый текстовый файл – “Trade-Arbitrage” и записываем туда лучше формулы (каждую с новой строки). Именно по этим формулам будет производиться торговля. Чтобы робот подхватил вновь созданный файл, просто перезапустите его.

Точный объем позиций для создания хеджа рассчитывается автоматически на основе указанных во входных параметрах значений. Также при добавлении эксперта на реальный счет не забудьте отключить мониторинг ( Monitoring = false).

Открыв позиции, робот будет постоянно находиться в мультивалютном хедже. Условие открытия позиции – расхождение двух синтетиков на более чем MinPips пунктов. При удовлетворении обратного условия позиции переворачиваются, фиксируя накопленную прибыль.

Эта статья приведёт Вас к успеху:  МАТЕМАТИЧЕСКАЯ ФОРЕКС СИСТЕМА

Описание настроек

  • Currencies – перечень валют для генерации пар синтетиков. Чем больше валют, тем больше потенциальных возможностей арбитража, но старайтесь не указывать здесь не торгуемые инструменты;
  • MinPips – мин. разница (4-х знак) между ценами bid и ask для проторговки арбитража;
  • SlipPage – ограничения скольжения цены при открытии ордера;
  • Lock – запрет на создание лока;
  • Lots – объем позиции для сгенерированного синтетика;
  • MaxLot – максимальный объем позиции по реальному инструменту;
  • MinLot – минимальный объем по реальному инструменту;
  • Monitoring – включает или отключает запись лог-файлов найденного арбитража. Учтите, что при реальной торговле данную функцию лучше отключить, так как чтение и запись на диск большого количества файлов может внести дополнительную задержку;
  • TimeToWrite – частота записи в файл (в минутах).

Заключение

Тема классического арбитража имеет глубокие исторические корни и даже в текущих реалиях сохраняет актуальность. На данный момент, наибольшее количество подобных неэффективностей проявляется на рынке криптовалют. Если вы собираетесь заниматься темой арбитража, в первую очередь, обратите внимание на рынок Форекс и крипто-биржи. Арбитраж между новыми и старыми денежными знаками при должной мере вовлеченности может стать неплохой рыночно-нейтральной стратегией.

Скачать советник Trade-Arbitrage

С уважением, Алексей Вергунов
TradeLikeaPro.ru

Арбитражные сделки на валютном рынке Форекс

В период нестабильности довольно сложно получить необходимую прибыль на фондовом рынке. В результате инвесторы ищут альтернативные варианты извлечения выгоды при резких колебаниях рынка. Одним из таких являются арбитражные сделки, проводимые на нескольких биржах одновременно. Это связано с тем, что периоды нестабильности увеличивают спреды на котировки бумаг, что делает арбитраж более значимым.

По своей сути арбитражные сделки представляют собой биржевые операции, во время которых осуществляется покупка ценных бумаг на одной бирже, после чего они перепродаются на другой бирже, а прибыль определяется разницей стоимости этих бумаг на этих биржах. При этом такие сделки классифицируются в основном как безрисковые, а совершаются они за счет неравномерности спроса и предложения на ценные бумаги.

Структура проведения и особенности арбитражных сделок

Проводят арбитражные сделки с использованием депозитных расписок, акций, облигаций, производных инструментов, валют и процентных ставок. В основном прибыль извлекается по акциям второго эшелона, но порой арбитражные сделки совершают и между российскими акциями и депозитными расписками, выпущенными на них и обращающимися на западных рынках.

Однако в результате происходит удлинение цепочки. Если арбитражные сделки заключаются на внутреннем рынке, то в цепочки находятся два звена: клиент и депозитарий, и лишь в крайних случаях добавляется реестр. Если же арбитражные сделки ведутся по депозитарным распискам и локальным акциям, то появляются такие участники, как банк-эмитент расписок и субдепозитарий. При этом российские ценные бумаги необходимо переводить на западные площадки, что занимает достаточно много времени и требует выплаты высоких комиссионных. Помимо этого инвестору необходимо оплачивать биржевые и клиринговые взносы, не учитываемые брокерскими тарифами.

Главным преимуществом арбитража в сравнении с традиционной торговлей акциями является низкий рыночный риск. Другими словами на доходность торгов не влияет рост или падение рынка, однако она зависит от объемов торгов. Используя консервативные арбитражные сделки можно свести риск к нулю и получить прибыль, сравнимую с доходностью по государственным облигациям.

Более доходными, но при этом рискованными, являются внутридневные арбитражные сделки. По каждой внутридневной операции в отдельности можно получить незначительный доход, но за счет проведения значительного числа таких сделок можно получить достаточно высокую суммарную доходность. Таким образом, при низком риске просадок постепенно генерируется высокий доход.

Используя арбитражные сделки для получения дохода, необходимо знать и про скрытые риски, среди которых торговля с плечом, величина комиссионных, перенос позиции на следующий день через овернайт. Данные факторы очень влияют на доходность операций. В связи с этим для покрытия рисков и проведения одновременных операций по ценным бумагам целесообразно обладать достаточным объемом свободных средств на своем торговом депозите. Таким образом, инвестор может диверсифицировать риски и не беспокоится о своем доходе.

Налогообложение также является немаловажным риском арбитража. Оно зависит от выбранного рынка, ситуации и стратегии. В самом неблагоприятном случае, налоги по сумме могут превзойти прибыль по операции и, тем самым, обнулить усилия инвестора.

Инвестору для арбитражных сделок необходимо выбрать ценные бумаги, которые торгуются на нескольких торговых площадках. Помимо этого следует учитывать поставки, размер комиссий и сроки платежей на разных биржах.

Стоит отметить, что арбитражные сделки не только позволяют инвесторам получить личную выгоду, но и способствуют улучшению эффективности фондового рынка в целом. Однако большинство обычных людей не имеют возможности для арбитража, так как в том случае вся выгода от таких операций уйдет на трансакционные издержки. В связи с этим большинство арбитражных операций производятся крупными финансовыми организациями, обладающими прямым доступом к дешевым коротким денежным ресурсам.

Валютные арбитражные сделки или парный трейдинг на форекс

Парный трейдинг или валютные арбитражные сделки являются достаточно интересным и относительно мало-рискованным инструментом торговли на валютном рынке Форекс. Он состоит в одновременном открытии ордеров по не менее двум взаимосвязанным валютным парам. При этом для достижения успеха желательно выбирать те инструменты, которые связаны корреляционным принципом, т.е. при изменении новостей и иных факторов рынка цена по парам движется в одну сторону. При помощи такого подхода определяются недооцененные в данный момент валюты.

Парный трейдинг представляет собой целый раздел анализа, который называется «Валютный арбитраж». Данная стратегия торговли характеризуется низкими рисками, которые ограничиваются резким уменьшением диапазона изменения цены за счет использования сделок в противоположных направлениях. Таким образом, арбитражные сделки на Форексе позволят получить прибыль на неравномерном ускорении коррелирующийся пар. Т.е. к примеру, одна валютная пара прошла 50 пунктов, а вторая всего 10. Если выбор точки оказался верным, то доход составит 50-10 = 40 пунктов за вычетом спрэда.

В парном трейдинге одним из главных понятий является синтетическая пара, которая является основой торговой стратегии арбитража на Форексе.

Рассмотрим несколько простых правил, которые следует учитывать, открывая валютные арбитражные сделки.

1. Поиск двух коррелирующих валютных пар, для которых определяется степень корреляции и выбирается синтетическая пара.

Самым простым примером корреляции являются валютные пары NZD/USD и USD/JPY.

Довольно часто на графиках этих пар можно наблюдать моменты, когда цена движется однонаправленно, но с разным ускорением.

Рассчитаем синтетическую пару для них NZD/USD * USD/JPY = NZDUSD/USDJPY , таким образом, прямым кроссом будет NZD/JPY.

Стоит отметить, что расчетная котировки NZDUSD/USDJPY не совпадает с реальной котировкой NZD/JPY, которая получается от брокера. На примере видно, что расчетный NZDUSD/ USDJPY равен 65,94, а реальный NZD/JPY на графике составляет 65,65.

Стоит отметить, что реальный кросс-курс отражает, как правило, расчетное равновесное значение синтетической пары. Таким образом, в нашем случае можно спокойно входить в рынок, продав синтетическую пару NZDUSD/USDJPY.

Так как котировки NZD/USD и USD/JPY движутся в одном направлении, то по ним открываются арбитражные сделки в разные стороны. Т.е. покупается NZD/USD и продается USD/JPY. Далее необходимо дождаться момента, когда курс синтетической пары совпадет с NZD/JPY, после чего закрыть арбитражные сделки. Профит составляет разницу курсов синтетической и кросс-пары за вычетом спрэда в используемым валютным парам.

Существуют также коррелированные графики котировок, которые направлены в разные стороны.

В этом случае арбитражные сделки заключаются в одну сторону, т.е. либо обе покупаются, либо продаются, так как данные пары являются зеркальным отражением друг друга. В подобных торговых условиях обязательно необходимо перед открытием ордера определять целесообразность проведения подобных сделок.

2. Поиск текущего значения синтетической пары и определение точки входа и выхода.

Самым простым способом определения точки входа и выхода является наложение графиков котировок коррелированных валютных пар друг на друга (для этого придется поискать в интернете индикатор для арбитража).

В большинстве случаев точки пересечения графиков показывают момент, в котором расчетная котировка по синтетической паре совпадает с реальной котировкой кросс-пары. В этом случае необходимо выходить из рынка. Точка входа определяется по максимальному расхождению на графике. Стоит отметить, что на этом принципе анализа строится работа многих индикаторов корреляции.

Не стоит забывать и о соотношении котировок пар внутри синтетики. В этом случае желательно прибегнуть к помощи индикаторов корреляции.

У многих, кто впервые использует эту стратегию, нередко возникает вполне обоснованный вопрос. К примеру, зачем покупать NZD/USD в том случае, когда кросс-пара USD/JPY дает явный сигнал на продажу, а отслеживаемый NZD/JPY, скорее всего, двинуться в ту же сторону? В этом случае следует помнить, что парный трейдинг характеризуется низкой степенью риска только в том случае, если соблюдается паритет синтетики и контролируемого кросса.

На первый взгляд валютные арбитражные сделки являются идеальной торговой стратегией на рынке Форекс. Однако бывают ситуации, при которых одна из пар синтетики не компенсирует вторую по скорости изменения. Также если новостной фактор приведет к резкому движению котировок по одной из пар, а по другим такого воздействия наблюдаться не будет, то трейдер может потерять ориентир для выхода из рынка.

Данного момента можно избежать за счет увеличения глубины составления синтетики и использования для описания каждой из пар два других инструмента. Однако в этом случае торговый процесс станет более усложненным, и необходимо будет следить за точками выхода уже по шести валютным парам.

Также стоит отметить, что валютный арбитраж обладает невысокой прибыльностью из-за чего сделки необходимо проводить ежедневно и в больших количествах.

При всем этом многие используют данную стратегию в свой торговли, так как парный трейдинг позволяет одновременно сохранить сумму депозита и пусть и незначительно, но увеличить данную сумму.

Арбитражные Сделки Валютный арбитраж

Это интересный раздел торговли на рынке Форекс и не только, ему можно посветить книги, мы познакомим Вас только с основами арбитража на валютном рынке. Начнём с определения:

Валютный арбитраж — операция, сочетающая покупку или продажу валюты с соответствующей контрсделкой для извлечения прибыли за счет разницы в курсах валют на разных валютных рынках (пространственный) или в течение определенного периода (временной валютный арбитраж). Простая арбитражная сделка — с двумя валютами, сложный — с тремя и более валютами.

Что же это означает фактически? Приведём очень простой пример , если мы произведём арифметическое действие известное каждому школьнику A/B * B/C = A/C, между валютами это означает EUR/USD * USD/JPY = EUR/JPY но такой кросс-курс есть, скажите ВЫ, и по-идее он должен быть равен курсу валютной пары EUR/JPY, но нет равенство не соблюдается! Валютный арбитраж предполагает, что когда произведение (далее синтетическая пара) EUR/USD * USD/JPY = 115.00 , а сама пара EUR/JPY = 115.10 мы должны купить синтетическую пару(синтетику) и продать пару EUR/JPY.

Продать синтетику в валютном арбитраже значит купить EURUSD (USD снизу) и продать USD/JPY (USD сверху). Курс синтетической пары в любом случае когда-нибудь совпадёт с EUR/JPY, в этот момент можно будет закрыть сделки. Допустим совершив такую операцию цены инструментов приравнялись на 115.80: BUY = 115.80 – 115.00 = 0.80; SELL: 115.10 — 115.80 = -0.1; Общая прибыль будет равна 0.1 – спрэд.

Отдельно отметим, что арбитраж это валютная торговля без рисков! Нет никаких просадок. Более сложный вариант арбитражной сделки, когда каждая из пар синтетики «собирается» из ещё двух инструментов, т.е. также являются синтетическими. Этому предела нет, главное чтобы Вы учитывали спрэд.

Теперь немножко другой вид валютного арбитража. Возьмём пары EURUSD и USDCHF, вроде бы ничего интересного ходят в разные стороны, но это на первый взгляд. Если перевернуть одну из них, то получатся 2 идентичных инструмента! Только в этом случае существует опасность, которая заключается в том, что есть такие точки входа в рынок, при которых не существует другой точки, в которой ордера принесут совокупную прибыль! Происходит это из-за того, что валютные пары очень похожи но тем не менее они разные и ускоряются каждая по своему, часть этих ускорений не компенсируются другой валютной парой. Ордера в таком виде валютного арбитража открывается как EURUSD BUY, USDCHF тоже BUY, либо EURUSD SELL, USDCHF тоже SELL, потому что пару USDCHF нужно переворачивать для анализа!

Вы также можете ознакомиться с нашими работами в этой области: Советник для валютного арбитража и индикатор.

Арбитраж на Форекс или арбитражные стратегии на финансовом рынке

Сегодня на WebMasterMaksim.ru мы поговорим об одном из уникальных подходов к торговле на валютных рынках. Ничего подобного до сих пор не было упомянуто в нашем блоге.

Эта стратегия предусматривает анализ сразу нескольких торговых инструментов, а затем на базе дополнительного анализа получение прибыли. При этом не обязательно на больших счетах. В этом особенность и преимущество данного подхода. Попробуйте!

Рассматриваемая в данной статье стратегия относится к «паттерновым». Кроме того, эта интересная стратегия является неким «сливочным» подходом, который способен помочь вам сделать деньги на особенностях корреляции, и на способности читать эти данные с помощью индикатора.

Арбитраж на Форекс или арбитражные стратегии на финансовом рынке

Вот посмотрите видео:

Что имеют в виду, когда говорят о Форекс Арбитраже?

Существует прямая зависимость между тем, какое количество графических моделей и формаций демонстрирует ценовой дисбаланс (читай — модели продолжения тренда, модели японских свечей, модели неопределенности, модель поглощения, фигура Голова и Плечи), который мы наблюдаем и тем, какое количество возможностей для совершения сделок возникает в каждый момент на рынке.

Если выражаться простым языком, в данном случае, речь идет о торговых сценариях, которые описывают неравенство и дисбаланс в ценообразовании. На финансовые инструменты влияют сотни факторов. Некоторые события с этим связанные могут быть вредны инвестору.

В связи с этим предприниматели, обычно стараются создать резервные инвестиционные портфели, которые способны надежно защитить их вложения от различных негативных сценариев и случайностей, которые могут негативно сказаться на доходности инвестиций.

10,0,1,0,0

Степень доходности данной стратегии зависит от точности и отлаженности системы торговли. Доходность чувствительная. Весьма и весьма и предопределена малейшими неучтенными факторами. Это, в конечном итоге, приводит к изменению в треугольной модели и краху.

Стратегия треугольного арбитража предусматривает следующие шаги:

  • Нужно инвестировать валюту А в валюту В,
  • Затем инвестировать валюту В в валюту С,
  • Наконец, инвестировать валюту С в первоначальную валюту А.

Приведенный ниже «эскиз» действий показывает пример такого инвестирования 1000000$ в стратегию на базе треугольного арбитража. Рассматриваемый пример в качестве валюты А предусматривает валюту USD, валюта B – это CAD, а валюта C – это CHF. Прибыль после инвестиционного арбитражного цикла выполненного инвестором составит 1005 $

Арбитраж на Форекс

Для этого начинаем с продажи USDCAD. Например, 1 USD = 0.9789 CAD тогда 0,9789*1000000= 978.900

Затем покупаем CHF за 978900 CAD. Курс 1 CAD = 0.9419 CHF 9789000*0.9418=922.025.91.

Теперь нам осталось продать CHF за USD 1 USD =0.9211 CHF 922.025.91/0.9211= 1001005.22;

Такие расчеты можно было провести 18 октября 2012 года.

Давайте остановимся на преимуществах, которые предлагает инвестору стратегия треугольного арбитража.

Прибыль можно получить от неограниченно больших инвестиций.

Схема инвестирования, которая ведет к прибыли предельно проста. Она лишена осложняющих проблем и сопутствующих факторов.

Для того, чтобы извлечь прибыль, такую стратегию арбитража можно применять и на нестабильных рынках, когда нужно сохранить низкий уровень риска, при этом другие методы могут показывать значительно худшую эффективность.

Иногда бывает, что ситуация на рынке – сомнительна. Торговля на форекс в это время не рекомендуется. Единственное, что возможно – это краткосрочные инвестиции. С учетом особенностей описываемой системы торговля возможна даже в условиях, когда риск значительно велик.

Эта статья приведёт Вас к успеху:  НАСТРОЙКА СТОХАСТИКА ФОРЕКС

Каким образом трейдеры зарабатывают деньги с помощью арбитражной стратегии?

Статистический арбитраж, с другим названием: «парный трейдинг» основан на статистике и реверсии. Вам нужно обнаружить две пары валют, которые на основе истории или с помощью калькулятора демонстрируют взаимную корреляцию. Когда корреляция ослабевает, рекомендуется покупать слабую и продавать сильную пару. Когда корреляция восстанавливается, разница в пунктах прибыли станет положительной, и вы получите доход. Обязательно читайте статью — корреляция валют.

Например:

Шаг второй.

При помощи специального индикатора сравниваем выбранные валютные пары по следующим параметрам: величина спреда, стандартному отклонению и линии скользящей средней.

27,0,0,0,0 арбитражные стратегии

Шаг третий. Определить момент входа и выхода из рынка.

Можно открывать сделку на покупку, когда индикаторные линии дают особый сигнал, то есть, синяя линия пересекла желтую, а на продажу, когда синяя линия пересекла красную. Выходить из рынка нужно тогда когда величина спреда нормализуется и линия, обозначающая её величину, возвращается к среднему за период значению. Закрывать сделки также нужно тогда, когда уровень потерь превысит установленную вами величину, которая определяется правилами манименеджмента.

Четвертый шаг. Подведем итоги 2012 года.

30,0,0,1,0

Buy EURJPY: плюс 126 пунктов.

Sell NZDJPY минус 64 пункта.

Величина прибыли достигла 62 пунктов.

В этой стратегии, применяя 15-ти или 5-ти минутные графики метатрейдера 4, величина спреда, которую устанавливает брокер (пользуйтесь услугами лучшего форекс брокера), сыграет значительную роль в определении величины доходности. Если смотреть иначе, степень корреляции валютных пар на графике 15 минут может смениться слишком быстро. По личным наблюдениям можно сделать вывод, что наилучшие достижения можно получить, торгуя именно на дневном графике.

Заключение:

При уменьшении стоимости одной валюты во время роста другой, инвесторы стараются получить прибыль от вложений в иностранную валюту. Именно в этот момент у них возникают для этого колоссальные перспективы.

При этом, обратите внимание, речь идет именно о тонкостях и нюансах, а не общих правилах. Они перемены, и могут подводить время от времени.

Сейчас не редкость, когда вы заработали на какой-то уловке и потеряли на её применении. Нужно использовать статистику при работе на Форексе, чтобы разработать адаптационную стратегию, способную приносить прибыль в любых рыночных условиях. Следует выбирать надежного брокера, у которого нет проскальзывания при закрытии и открытии ордеров, а также полностью отсутствуют реквоты.

Если вы решили торговать с помощью арбитражной стратегии, то работать нужно с дневными графиками. Это поможет вам уменьшить возможные потери. Старайтесь не забывать о постоянном контроле уровня корреляции валютных пар.

После которой следует стандартная процедура проверки на тестовом счете и только потом переход на реальный счет с центового счета. Таким образом вы всегда будете уверены в том, что ваша стратегия максимально эффективна и вы будите стабильно зарабатывать на форекс.

(2 оценок, среднее: 5,00 из 5)

Что такое арбитраж на Форекс простыми словами

Представьте, у вас в руках есть банкнота номиналом 100 (любой валюты) и вы хотите купить себе иностранную валюту, например, доллары. Несомненно, вы будете искать обменный пункт, где цена за доллар была бы самой минимальной. Итак, вы покупаете 1 доллар за сто своих денежных единиц и счастливый идете домой. По пути домой вы видите еще один обменный пункт другого банка и там курс покупки вашего доллара 100.1, вы заходите в данный обменный пункт и продаете свой 1 доллар за 100.1 и в результате у вас есть прибыль 0.1 денежной единицы. Спешим вас обрадовать – это была, наверное, первая ваша арбитражная сделка.

Введение в арбитраж

Арбитраж на Форекс – это несколько связных между собой торговых операций с целью получения выгоды за счет разницы в цене одного или нескольких инструментов. Арбитраж появился на рынке Форекс в конце двадцатого века, до этого он процветал на товарных биржах.

Арбитражную торговлю во всем мире относят к безрисковой торговле и поэтому стоит узнать о данном виде заработка на Форекс немного больше.

Обычно объектом для арбитражной торговли является неэффективность подачи котировок в любом их проявлении. Арбитражные случаи длятся до нескольких секунд и за это время необходимо успеть совершить порой не одну торговую операцию.

Виды арбитража и стратегии его торговли

Теперь ближе к делу и к самим стратегиям заработка при помощи арбитража.

Пространственный арбитраж

Вы, как начинающий трейдер, пытаетесь участвовать в процессе торговли на рынке Форекс максимально эффективно и начинаете открывать счета в различных ДЦ (Дилинговый Центр). Несомненно, вы замечаете, что у каждого ДЦ не только свои правила торговли и вывода средств, но и технические аспекты обеспечения процесса торговли непосредственно, а именно поставка котировок, величина спреда и т.д.
Со временем вы можете заметить, что в терминале одного ДЦ котировки несколько запаздывают по сравнению с котировками в терминале другого ДЦ и таким образом из этого можно извлечь выгоду.

Если вы посмотрите на котировки одного инструмента, которые поступают к вам в терминал без задержек и откроете сделку в направлении движения цены, но уже в терминале другого ДЦ, вы окажитесь в прибыли уже через очень непродолжительное время. В первую очередь это происходит из-за неидеального канала связи между ДЦ и поставщиком котировок.

Результатом плохого канала или ошибок связи является задержка во времени получаемых котировок, именно этим моментом можно пользоваться при арбитражной торговле (рис. 1):

Обратите внимание, на рисунке 1 схематически представлена схема пространственного арбитража. Сравнивая котировку двух ДЦ по одному и тому же инструменту, можно гарантированно зарабатывать.

Определив ДЦ, у которого котировки запаздывают, мы его выбираем как «жертву» (торговать будем на счетах, открытых у него). Для совершения арбитражных сделок нам понадобится только два терминала и один счет в ДЦ с задержкой котировок.

Последовательность действий при такой торговле:

  1. Открыть одновременно два терминала.
  2. Следить за появлением сильного движения в терминале ДЦ1.
  3. Открыть сделку в направлении сильного (импульсного движения) в терминале ДЦ2 (с задержкой котировок).
  4. Закрыть сделку, зафиксировав при этом профит.

Торговля спреда

Бывают ситуации, когда величина спредов у разных ДЦ отличается. Причиной таких отличий является рассинхронизация котировок на быстрых рынках и в такие моменты всегда будут отличия в котировках. Зона этого отличия (спредов), так же является объектом для арбитражной торговли (рис. 2):

Такая ситуация возникает случайно, когда у разных ДЦ идет в одно и то же время расхождение в величине спреда.

Раньше данным видом арбитража можно было стабильно зарабатывать, но с повышением скорости связи и улучшением качества поставок котировок данный вид арбитража уходит в историю.

Кроме того, для недопущения арбитража на быстрых рынках ДЦ всегда увеличивают спред, а то и вообще замораживают котировки или поступают таким образом, чтобы торговля прошла несколько раз через реквоты до их исполнения.

Довольно часто это бывают намеренные действия со стороны ДЦ.

Треугольный арбитраж (синтетический)

Данный вид арбитража лучше всего описать только теоретически, поскольку расчеты всех сделок необходимых для извлечения прибыли с очень часто приводят к ошибкам и как следствие к просадкам. Рисунок 3:

В чем же смысл треугольного арбитража.

На рисунке 3 видно, что в торговле обычно используются три валютные пары, две из которых основные (eur/usd, usd/ gbp), а третья валютная пара – кросс (eur/gbp).

Данный вид арбитража заключается в том, что трейдер имея долларовый счет, делает три операции со своими средствами.

  1. Обменивает свои средства на евро.
  2. Обмен евро на фунты
  3. Обмен фунтов на доллары.

Как и в предыдущих случаях, с данной арбитражной торговлей все сводится к разности в котировках и величине спреда указанных выше валютных пар.

Данный вид арбитража связан с большим количеством расчетов, но сами расчеты не страшны, важна сама скорость проведения расчетов.

Данные три вида арбитражной торговли наиболее близки простым трейдерам.

Давайте теперь рассмотрим еще несколько видов арбитражной торговли.

Двуногий арбитраж

Данная арбитражная торговля ведется на разности котировок одного и того же инструмента на разных валютных биржах.

В данном случае трейдер работает по привычной для него схеме: покупает инструмент подешевле, а продает его подороже. Это возможно исключительно благодаря децентрализации рыка Форекс.

Для реализации данного вида арбитражной торговли трейдеру необходимо найти момент, когда есть разница в котировках одного и того же инструмента и на одной бирже продать его, а на второй купить, в результате чего у него образуется просадка в размере двух спредов. Держать позиции необходимо до момента выхода сделок в общую позитивную часть – профит. Открывать и закрывать данные сделки трейдер должен синхронно (рис. 4):

Разновидность двуногого арбитража – это долгосрочный арбитраж. Действия практически аналогичны описанным выше между расхождением цены базового инструмента и его фьючерса, но финалом арбитражной торговли выступает экспирация.

Советник для арбитража

В связи с тем, что случаи, когда возможна арбитражная торговля случаются не так уж и часто, а время жизни такого случая составляет от нескольких долей секунды до нескольких секунд, для эффективной торговли необходима автоматизация и тут нужны не простые роботы, а высокочастотные роботы (HFT), которые могли бы открыть и закрыть сделку буквально за одно мгновение.

Согласитесь, что такая скорость открытия и закрытия сделок не под силу невооруженному трейдеру.

Принцип работы робота–советника достаточно прост: анализ валютных пар, заданных в настройках, а также поиск арбитражных случаев и непосредственно торговля данных случаев.

На первый взгляд все проще простого, но не торопитесь с выводами. Для совершения такой торговли необходимо не просто превосходное соединение с сервером ДЦ, а просто идеальное, что бы за несколько секунд советник смог открыть и закрыть массу сделок.

Данный вид торговли считается безрисковым способом заработка поскольку практически все сделки трейдера защищены локирующими сделками.

Невзирая на небольшую продолжительность торговли по времени, данный вид заработка отличается высокой стабильностью получения профита (не говорим о его размере).

Однако стоит отметить, что реализация данного вида торговли на Форекс является достаточно трудоемкой или даже практически невозможной задачей.

Многие ДЦ не разрешают у себя проводить арбитражную торговлю – либо не выводят заработанное средства, либо увеличивают спред таким образом, чтобы сделать арбитраж невыгодным для трейдера, либо вовсе прекращают подачу котировок в момент появления арбитражных ситуаций.

Ручная торговля арбитражных ситуаций невозможна по двум причинам:

  • человеческий фактор;
  • скорость передачи информации между сервером ДЦ и терминалом трейдера.

Ничтожно малое время жизни сделки не может привести к получению большого заработка трейдера, для нормальной работы необходимо либо увеличивать число ордеров ,либо увеличивать объем торговли. Следует отметить, что много ДЦ ограничивают количество сделок в день и время их «жизни», что также делает арбитражную торговлю невыгодной.

Простейшая стратегия парного трейдинга на рынке бондов – статический арбитраж в действии

В статье представлена простейшая, но очень интересная стратегия парного трейдинга на примере торговли ценными бумагами германского рынка бондов.

Что такое парный трейдинг

Парный трейдинг – так называемая рыночно-нейтральная торговая стратегия, в сущности позволяющая получать прибыль вне зависимости от фазы рынка (восходящий/нисходящий тренд или флет). По-другому парный трейдинг именуется статическим арбитражем или техникой convergence trading.

В торговле используются два хорошо скоррелированных финансовых инструмента. Когда корреляция временно ослабляется, и графики движутся разнонаправленно, по одному инструменту совершается короткая сделка, а по другому – длинная. Основной расчет делается на восстановление корреляции.

Суть стратегии

Торговая стратегия была протестирована на германском рынке бондов. Основное внимание было уделено инструментам Euro-bund и Bobl (Euro-bund – фьючер по 10-летним казначейским облигациям; Bobl – фьючерс по 5-летним казначейским облигациям). Корреляция между двумя этими инструментам довольно высока и составляет более 90%.

Тестирование проводилось по ценам закрытия Euro-bund и Bobl в период с 1 декабря 2009 года по 17 октября 2014 года (однако есть два провала в котировках в период с 28 февраля 2013 года по 29 апреля 2013 года).

Рис. 1. Функция расхождения между двумя инструментами

Компоненты формулы:

  • Signal (t) – функция расхождения.
  • R (A,t) – доходность инструмента A за период i (в нашем случае i = 1).
  • R (B,t) – доходность инструмента B за период I (в нашем случае i = 1).
  • Сигма (А,20) – стандартное отклонение доходности инструмента A за 20 периодов.
  • Сигма (B,20) – стандартное отклонение доходности инструмента B за 20 периодов.

Пример расчета доходности Euro-bund на 31 октября 2014 года за 1 период. Цены фьючерсного контракта приведены в таблице ниже.

Рис. 2. Цены фьючерсного контракта.

Для расчета доходности берем значения из правой колонки.

R(Euro-bund, 31.10.2014) = (151.05-150.87)/150.87 = 151.05/150.87 — 1 = 0.001193

Чтобы рассчитать доходность за 2 периода, необходимо взять цены на 29.10.2014 (вместо 30.10.2014).

Правила торговли

  • Стоп-лоссы не используются. Предполагается, что объем капитала достаточен, чтобы выдержать кратковременные просадки.
  • На Euro-bund закладывается 1/3 от общего объема позиции, на Bobl – 2/3 (поскольку Euro-bund более волатильный инструмент).
  • Позиции открываются каждый раз, когда функция Signal(t) пересекает уровень +1 снизу вверх или уровень -1 сверху вниз.
  • Позиции закрываются в тот момент, когда функция Signal(t) пересекает уровень +1 сверху вниз или уровень -1 снизу вверх.
  • Торговый период: первый торговый день – первый день месяца окончания фьючерса (тот же самый месяц); последний торговый день – последний торговый день того месяца, который идет перед месяцем окончания фьючерса (например, торговый период фьючерса Bobl от сентября 2014 года будет начинаться 2-го июня и заканчиваться 29 августа 2014 года).
  • Для расчета функции Signal (t) используются данные предыдущих 20 периодов из торгового периода того же самого фьючерса.

Результаты торговли

  • Общее количество сделок – 27.
  • Процент прибыльных сделок – 74,07%.
  • Коэффициент Шарпа — 0.25.
  • Первая просадка — около 10,6% (за период от 29 ноября 2010 года до 30 июля 2012 года).
  • Вторая просадка – около 3,3% (за период от 24 июня 2013 года до 9 июня 2014 года).

Статистика

  • Среднее значение: 267,59
  • Тип ошибки: 71,4
  • Медиана: 270
  • Мода: 280
  • Стандартное отклонение: 371,02
  • Дисперсия выборки: 137660,32
  • Эксцесс: 4,51
  • Коэффициент ассиметрии: 1,56
  • Диапазон: 1910
  • Минимум: -410
  • Максимум: 1500
  • Сумма: 7225
  • Количество образцов: 27
  • Уровень достоверности (95,0%): 146,77

Рис. 3. График доходности.

Рис. 4. Гистограмма распределения прибылей/убытков и кумулятивная кривая.

Рис. 5. Гистограмма длительности сделок и кумулятивная кривая.

Рис. 6. Перечень сделок (Profit or losses – размер прибыли/убытка; open time – время открытия сделки; close time – время закрытия сделки; trade duration – длительность сделки в днях).

Заключение

Результаты весьма интересны, с учетом оптимизации параметров из-за отсутствия данных и подгонки кривой (что означает переоптимизацию параметров модели на основе переходного шума в исторических данных).

Гистограмма прибылей/убытков демонстрирует нам положительный коэффициент асимметрии, что свидетельствует о прибыльности приведенной стратегии парного трейдинга (что можно подтвердить при помощи Бутстреппинга или моделирования по методу Монте-Карло). Однако из-за малого количества сделок и двух провалов в данных к результатам следует относиться с осторожностью. В реальной торговле может быть более глубокая просадка.

Более 66% сделок закрываются через 1 день или в последующие 2 торговых дня. Процент прибыльных сделок – 74,04%, которые перекрывают убытки со значительным перевесом. Кратковременность сделок на германском рынке бондов интересна тем, что можно использовать дополнительные идентичные стратегии парного трейдинга на том же торговом счете. При этом прибыли вырастут (но и убытки тоже).

Лучший Форекс брокер 2020 года:
  • FinMaxFx
    FinMaxFx

    Лучший Форекс брокер этого года!
    Бесплатное обучение и демо-счет!
    Бонусы за регистрацию!

Добавить комментарий