ЛИКВИДНОСТЬ РЫНКА ФОРЕКС

Лучший Форекс брокер 2020 года:
  • FinMaxFx
    FinMaxFx

    Лучший Форекс брокер этого года!
    Бесплатное обучение и демо-счет!
    Бонусы за регистрацию!

СОДЕРЖАНИЕ:


Что такое ликвидность на рынке Форекс?

Здравствуйте, уважаемые читатели! Сегодня поговорим о ликвидности на рынке Форекс. Многие новички не знают что это такое и какое она оказывает влияние на торговлю. Я постараюсь более подробно доступным языком объяснить, как ликвидность взаимосвязана с торговлей на валютном рынке.

Ликвидность – это возможность быстро продать или купить финансовый инструмент по текущей цене.

Рынок Форекс уже сам считается высоколиквидной биржей, общая ежедневная сумма по сделкам превышает 5 триллионов долларов. Ликвидность – это показатель, чем больше заключается сделок по той или иной паре, тем её ликвидность выше. Самые ликвидные пары EURUSD, GBPUSD, USDCHF, XAUUSD и др.

Соответственно, чем выше ликвидность, тем меньше спред (чем он ниже тем лучше) это важный показатель при выборе брокера, но он может быстро раздвинуться при выходе важных новостей и когда ликвидность по валютной паре падает (в основном на азиатской сессии).

Поставщики ликвидности

Ликвидность в большей степени зависит от её поставщиков. Кто они?

В качестве поставщиков ликвидности выступают банки с мировым именем (Bank of America, Citibank, Deutsche Bank, Saxo Bank и др.), а также различные Фонды, у которых есть прямой доступ на валютный рынок, на всех мировых площадках (бирж).

Лучший Форекс брокер 2020 года:
  • FinMaxFx
    FinMaxFx

    Лучший Форекс брокер этого года!
    Бесплатное обучение и демо-счет!
    Бонусы за регистрацию!

Скорость выполнения ордеров вашего брокера зависит в первую очередь от поставщиков ликвидности.

Как всё это взаимосвязано? Давайте сначала я напомню, как работает рынок Форекс.

Любая сделка совершенная на рынке Форекс должна перекрываться. Если вы купили лотом 1 валюту евро по паре EURUSD, то она должна перекрыться продажами этим же лотом, то есть должна быть противоположная заявка на тот же лот.

По сути это перетягивания каната, если цена пошла выше (вы правильно спрогнозировали цену) вы перетянули канат, у вас его больше, а у того кого продажи – меньше. Грубо говоря, вы забрали его деньги себе (за минусом комиссии).

Так вот поставщики ликвидности должны быстро и моментально перекрыть вашу сделку, от них зависит скорость выполнения вашего ордера. Теперь представим, что таких сделок совершается десятки, сотни тысяч и каждую из них надо перекрывать, чтоб это совершать, нужен огромный объем финансовых средств, у национального брокера ясень пень, таких средств нет и они заключают договора с поставщиками ликвидности.

Величина спреда

Договор заключен, всё в порядке, от чего теперь зависит спред?

Низкий спред говорит о большом спросе, как на покупки, так и на продажи, то есть отправленные вашим брокером ордера находят встречные ордера от других участников рынка, и они выполняется быстро и по той котировочной цене которая была запрошена.

Простым языком можно сказать так, чем больше сделок совершается на валютной паре и при этом разность между покупателями и продавцами небольшая, тем выше ликвидность и соответственно меньше спред. Но если разница возрастает и идет значительный перевес объема сделок тех или других игроков рынка спред возрастает.

Величина спреда зависит от объема заявок, если их много и они не идут одна за одной в ценовом диапазоне, происходит проскальзывания цены, т.е. поставщик ликвидности съедает заявки. Грубо говоря, чем выше объем сделок и если поставщик не справляется с ним, он скользит цену и заявки, выставленные по одной цене, обрабатываются по другой, так как встречных заявок по первоначальной цене не было.

Вся это байда называется стаканом цен, только вы его не видите, его объемы вам неизвестны, в отличие от фондового рынка, где эта возможность предоставляется.

Из всего этого можно понять, что качество выполнения заявок вашим брокером напрямую зависит от поставщика ликвидности. Для уменьшения проскальзывания брокер может работать с несколькими поставщиками и соответственно, чем больше у него их, тем солидней компания. Но зачастую брокеры работают с провайдерами ликвидности.

Провайдеры ликвидности


Провайдеры ликвидности – это посредники, в них входить большое количество поставщиков ликвидности, они их объединяет в одно целое, и выдают в конечном итоге, посредством программного обеспечения наилучшую цену для брокера, а он в свою очередь для трейдера (Вам).

Брокеру проще заключить договор с провайдером ликвидности, чем с каждым по отдельности поставщиком. Приведу вам несколько провайдеров ликвидности – Integral, Currenex, Sucden Financia, LMAX Exchange и др.

Ниже я вам для общего восприятия всего написанного представил простую картинку:

У каждого уважающего себя брокера на сайте должно быть вывешена информация с какими поставщиками и провайдерами ликвидности они сотрудничают. Прошу вас обращать на это внимание.

На этом у меня всё. Надеюсь, я все понятно изложил хоть и в грубой, но доступной форме, все тонкости я отмел в сторону. Всем удачи! Пока.

Ликвидность рынка Форекс

Ликвидность – это способность актива переходить из номинальной в реальную стоимость в краткосрочной перспективе без необходимости снижения цены. Когда говорят о том, что рынок ликвиден, это означает, что здесь совершается много транзакций, и, следовательно, можно легко обменивать активы на деньги.

Степень ликвидности — это скорость, с которой актив можно продать или обменять на другой актив. Чем ликвиднее актив, тем быстрее его можно продать и, следовательно, снизить риск потери денежных средств до минимума.

Самый ликвидный рынок в мире

С развитием мировой торговли товарами рынок стал нуждаться в круглосуточном обмене валюты достаточно большого объема. Так появился валютный рынок Forex, который является самым ликвидным рынком в мире. Его ежедневный оборот измеряется в триллионах долларов.

Первоначально рынок Форекс служил только крупным учреждениям, которые могли совершать здесь обмен иностранных валют. Они использовали такую возможность в основном для операций хеджирования и спекуляций, то есть для заключения сделок с целью получения прибыли за счет разницы курса одной валюты по отношению к другой. Со временем к рынку Форекс присоединились индивидуальные инвесторы.

Таким образом, основными участниками этого рынка сегодня являются:

  • Банки
  • Брокеры
  • Корпорации (экспортеры/импортеры)
  • Центробанк США
  • Инвестиционные фонды
  • Индивидуальные инвесторы

Рынок Forex выступает в качестве поддержки международной системы обмена. Чем больше объем международного обмена, тем выше дневная волатильность и ликвидность той или иной валютной пары. Профессионалы предпочитают торговать основными валютными парами Форекс (евро по отношению к доллару США (EUR / USD) и доллар США по отношению к японскому доллару (USD/JPY)) из-за низких комиссий, а также из-за того, что большая волатильность, преобладающая в них, дает больше возможностей.

Классификация активов по степени их ликвидности

Классификация финансовых активов по степени ликвидности следующая:

  • Деньги в законном платежном средстве: монеты и векселя (они самые ликвидные из существующих, поскольку сами по себе являются деньгами, их можно просто обменять на другие товары).
  • Деньги в банках: депозиты до востребования, сбережения и срочные вклады.
  • Краткосрочный государственный долг: казначейские обязательства.
  • Векселя компаний: активы, выпущенные частными компаниями.
  • Долгосрочный государственный долг: казначейские обязательства.
  • Фиксированный доход: задолженность частных компаний.
  • Переменный доход: от акций до производных финансовых инструментов.

Расчет коэффициента ликвидности

Для компании или человека ликвидность – это способность выполнять свои обязательства в краткосрочной перспективе. Наиболее эффективный способ расчета коэффициента ликвидности компании состоит в том, чтобы разделить текущие активы (наиболее ликвидные ресурсы компании) между текущими обязательствами (краткосрочные долги компании). Если результат больше единицы, это означает, что предприятие способно погашать долги с той суммы денег, которая имеется на данный момент в распоряжении; результат меньше единицы, говорит о том, что предприятие не обладает достаточной ликвидностью для погашения своих долговых обязательств.

Пример ликвидности

Чтобы более подробно понять, что такое рыночная ликвидность, давайте рассмотрим это понятие на одном простом примере. Предположим, мы хотим купить стиральную машину. Ее стоимость составляет 500 евро. Самый быстрый и простой ресурс покупки такого товара – наличные деньги, поскольку их принимают в любом магазине. На втором месте находится оплата банковской картой. В большинстве магазинов этот способ расчета также доступен. Поэтому банковская карта по степени своей ликвидности находится на втором месте.

В том случае, когда нет наличных денег или средств на банковской карте, но есть акции на фондовом рынке, чтобы купить стиральную машину сначала нужно войти в рынок и продать имеющиеся акции, а затем пойти в магазин. Поэтому, хотя рынок акций довольно ликвиден, однако он уступает первым двум вариантам.

Если у покупателя, нацеленного на приобретение стиральной машины, нет денежных средств или какого-либо другого типа финансового актива, то ему придется продать основной актив (например, транспортное средство). Чтобы продать его по хорошей цене потребуется гораздо больше времени, и, следовательно, такой актив наименее ликвиден.

Что такое ликвидность Форекс и провайдеры ликвидности?


Здравствуйте, дорогие друзья! Практически все, кто хоть немного торговал на бирже, слышали про ликвидность Форекс, но не многие знают, что такое ликвидность и кто такие провайдеры ликвидности. Сегодня вы наконец-то узнаете, что собой представляет ликвидность, почему стоит опасаться низкой ликвидности рынка, в чем отличие ликвидности от волатильности, какие валютные пары являются самыми ликвидными, а также кто такие поставщики ликвидности, и почему они так важны при выборе брокера.

Если вы еще не нашли надежного брокера, то предлагаем вам честный и независимый рейтинг Форекс брокеров.

Что такое ликвидность?

Ликвидность в переводе с латинского (liquidus) означает «перетекающий». В мире финансов ликвидностью обозначается способность активов к быстрому обмену на деньги. Чем быстрее происходит обмен, тем ликвиднее актив. В бухгалтерии самыми ликвидными активами являются деньги и ценные бумаги, а неликвидными – здания, сооружения, оборудование, то есть то, что тяжелее продать. Если у вас есть смартфон последнего поколения, то вероятность того, что его купят по той цене, по которой вы купили его в магазине значительно больше, чем если вы захотите продать старый велосипед, который пылится у вас на балконе. Таким образом, смартфон является наиболее ликвидным активом, чем велосипед, то есть на ликвидность, прежде всего, влияет наличие спроса и предложения. Возвращаясь к валютному рынку, можно отметить, что наличие большого количества покупателей и продавцов говорит о высокой ликвидности рынка. При этом Форекс является одним из самых ликвидных рынков. Ежедневные объемы торгов на Форекс составляют до 5 трлн долларов, а по мнению некоторых экспертов к 2020 году ежедневный оборот может превысить 10 трлн долларов США. Еще одним фактором, который делает Форекс высоколиквидным рынком, является необходимость постоянного обмена валют. При этом наибольший объем торговых операций (свыше 70%) приходится на валютные пары с долларом США.

В чем преимущества высокой ликвидности для трейдера?

С понятием ликвидности немного разобрались, но вот зачем она нужна трейдеру, и как она может пригодиться в торговле, многим может быть не совсем ясно. Есть один старый анекдот-притча, когда один трейдер увидел, что акции малоизвестной компании упали до предела. Тогда он позвонил своему брокеру и сказал, чтобы он купил 100 акций этой компании. На следующий день акции выросли на несколько пунктов, тогда он решил купить еще сотню акций. На третий день, когда акции еще немного выросли в цене, он позвонил брокеру и сказал, чтобы он продал эти акции. «Кому?» – таков был ответ брокера. В этом и заключается ликвидность рынка. Если вы купили активы на низколиквидном рынке, то будьте готовы к тому, что у вас их будут долго покупать обратно по той цене, по которой вы хотели бы продать. Конечно, Форекс является высоколиквидным рынком, но все равно существуют торговые инструменты с низкой ликвидностью, особенно это становится заметно, когда вы оперируете большими объемами. Например, вы хотите купить 10 лотов по цене 0.76237, но в стакане цен есть только заявка объемом 2,5 лота по данной цене. Таким образом, вы сначала покупаете 2,5 лота по цене 0.76237, затем 2,5 лота по цене 0.76238 и оставшиеся 5 лотов по цене 0.76239.

Если вы торгуете на рынке с высокой ликвидностью, то вы получаете лучшие цены от провайдеров ликвидности (о них мы еще поговорим), низкий спред, высокую скорость обработки заявок (отсутствие реквот), низкую вероятность проскальзываний и более сглаженный график без ценовых разрывов (гэпов). На ликвидных рынках лучше работает технический анализ, свечные паттерны и графические модели.

Ликвидность и волатильность

Многие трейдеры путают понятие ликвидности с волатильностью. Однако рынок может быть одновременно ликвидным и низковолатильным. Напомним, что волатильность показывает изменчивость цены за единицу времени. Всплески волатильности обозначают резкое изменение динамики цены. Ликвидность же отвечает за сглаженность цены. Отличным примером низколиквидного рынка является следующий рисунок, на котором видно разрывы и скачки в потоке котировок.

Во время выхода новостей на таком рынке цена начинает колебаться в разные стороны, это происходит из-за отсутствия на рынке провайдеров ликвидности. В свою очередь, ликвидность служит своеобразным буфером, которые поглощает слабые колебания цены, в результате чего мы получаем более сглаженный график.

Ликвидность и торговые сессии

Как вы знаете, торговый день на Форекс разделен на торговые сессии, что обусловлено различием во временных поясах и временем торгов на валютных биржах. Наибольшая ликвидность наблюдается во время Лондонской торговой сессии и начале Американской сессии. В Азиатскую сессию ликвидность рынка снижается и почти полностью затихает во время Тихоокеанской торговой сессии. Но это вовсе не означает, что рынок становится абсолютно спокойным. Во время снижения ликвидности Форекс рынок становится более уязвимым к волатильным движениям рынка, которые резкими ценовыми всплесками. Поэтому и не рекомендуют торговать во время Азиатской и Тихоокеанской торговых сессий, из-за непредсказуемости рынка. Также низкая ликвидность наблюдается во время официальных государственных праздников в США, Рождественских праздников и в период летних отпусков.

Ликвидность валютных пар

Самой ликвидной валютной парой является EURUSD, доля которой на Форекс занимает больше 20%. Это вполне объяснимо, так как EURUSD считается самой популярной валютной парой, а ее ценообразование зависит от самых сильных экономик мира – США и ЕС. Даже во время выхода новостей EURUSD продолжает сохранять свойства высоколиквидной валютной пары. USDJPY является второй валютной парой по ликвидности, ее доля составляет 17%. Это объясняется тем, что валюта JPY является самой торгуемой валютой на Азиатском рынке и занимает третье место по торговому обороту в мире после американского доллара и евро. На третьем месте по ликвидности валютных пар находится GBPUSD (11%). Как известно, Лондон является крупнейшим финансовым центром всего делового мира, а британский фунт стерлингов занимает четвертое место по обращению и к тому же является резервной валютой во многих Центробанках благодаря своей высокой ликвидности и стабильности экономики Великобритании. Остальные ликвидные валютные пары представлены на рисунке ниже.

Смотрите также, какие существуют брокеры с узким спредом.

В чем опасность низкой ликвидности валютного рынка?

Во время торговли на низколиквидном рынке нужно знать, какие вас ожидают опасности. В основном все они связаны с ухудшением торговых условий:


  1. Расширение спреда. При наличии достаточного количества заявок в стакане цен спред приближается к нулю. Но при снижении ликвидности количество заявок уменьшается, и происходит расширение спреда. Вот почему не рекомендуют торговать в праздники и во время выхода новостей – из-за снижения ликвидности валютного рынка;
  2. Проскальзывания. При низкой ликвидности также увеличивается вероятность проскальзывания, когда сделки исполняются по другой цене. Проскальзывания случаются во время срабатывания отложенных ордеров, стоп-лоссов или тейк-профитов. Проскальзывания бывают положительными (в случае с тейк-профитами) и отрицательными (в случае со стоп-лоссами). Например, вы установили стоп-лосс равный 10$, но во время выхода важной новости снизилась ликвидность, и сделка закрылась с проскальзыванием не в вашу пользу, в результате чего вы потеряли 30$ вместо заявленных 10$;
  3. Гэпы. Еще один негативный момент, связанный с низкой ликвидностью – это ценовые разрывы или гэпы. Это происходит, когда между последовательностью идущих подряд котировок возникает различие хотя бы в 1 пункт. Гэпы также могут быть как в вашу пользу, так и против вас.

Кто такие провайдеры ликвидности и откуда берутся котировки?

Котировки на Форекс являются спорным вопросом среди трейдеров – откуда они берутся и почему у разных брокеров могут отличаться котировки? Постараемся ответить на эти вопросы. Котировки поступают от провайдеров ликвидности через специальную программу Currenex (Integral и другие), которая служит мостом между провайдерами ликвидности и торговым терминалом. Провайдеры ликвидности (или поставщики ликвидности) – это международные банки, хедж-фонды и крупные брокеры. Программа Currenex транслирует котировки более 70 различных провайдеров ликвидности, но это не значит, что все они этим занимаются автоматически. Котировки будут поступать только от тех поставщиков ликвидности, с которыми брокер заключил договор.

Для чего нужны провайдеры ликвидности на Форекс? Допустим, вы хотите купить 10 лотов, для этого их должен кто-то продать. Брокер может перекрыть их встречными заявками таких же трейдов, как и вы. Но если объем слишком большой, то у брокера может не хватить собственных средств, и он выводит вашу заявку на межбанковский рынок, так как у крупных банков точно найдется сумма для удовлетворения вашей заявки. Чем больше у брокера подключено провайдеров ликвидности, тем лучше будут цены и уже спреды, а также быстрее будут исполняться ваши заявки. Следует отметить, что это касается только торговых счетов, работающих по технологии ECN / STP.

Поскольку рынок Форекс является не биржевым, а межбанковским, и брокеры работают с различными провайдерами ликвидности, то котировки могут отличаться на 5-10 пунктов, а в случае резких движений и больше. Это является нормой и вполне закономерным явлением.

Смотрите также, кто такие STP брокеры и в чем их преимущества.

Список провайдеров ликвидности

Специально для вас мы подготовили список самых популярных поставщиков ликвидности:

  • Bank of America;
  • Barclays;
  • Baxter-FX;
  • CAX;
  • Citibank;
  • CitiFX;
  • DBFX;
  • Deutsche Bank;
  • Dresdner Bank;
  • Ducas Bank;
  • Dukascopy;
  • EBS-Icap;
  • FXall;
  • FFastFill;
  • GFT Forex;
  • Goldman;
  • Hotspot;
  • HSBC;
  • JDFX;
  • JPMorgan;
  • IFX Markets;
  • LavaFX;
  • Liquidus;
  • MBTrading;
  • Merrill Lynch;
  • Morgan Stanley;
  • Nomura Bank;
  • RBS;
  • UBS;
  • Saxo Bank;
  • Scandi Bank и многие другие.

С какими провайдерами ликвидности работают популярные брокеры?

Данную информацию получить не так-то просто, так как немногие брокеры публикуют сведения о поставщиках ликвидности на своем сайте, хотя по нашему мнению эта информация должна быть максимально доступной и прозрачной. В ходе длительных переписок с менеджерами технической поддержки в итоге было выяснено, с какими провайдерами ликвидности сотрудничают брокеры:

  1. FXOpen – Bank of America, Barclays Capital, CITI, CRNX, Deutsche Bank AG, Dresdner, GOLDMAN, HOTSPOT INST, JPMorgan, LavaFX, Morgan Stanley, RBS, SG Paris, Standard Chartered, UBS;
  2. FxPro – Barclays, Bank of America, RBS;
  3. Forex4you – Exante, Interactive Brokers;
  4. EXNESS – FXCMPRO, ADS Securities;
  5. AMarkets – xOpen Hub.

Обращайте внимание на то, с какими провайдерами ликвидности работает брокер, прежде чем начать с ним торговать. Профитной вам торговли!

Ликвидность финансового рынка Форекс

Сразу маленький анонс — провожу тестирование советников рынка форекс, я думаю вы знаете что это такое (кратко — это робот который торгует за вас), но есть роботы которые зарабатываю, а есть которые сливают, так вот я провожу их тестирование и даю вам доступ к моей торговле, в общем подробнее по ссылке выше.

И еще! Провожу конкурс, даю 100$ лучшему читателю каждый месяц, подробнее тут

Сегодня на блоге WebMasterMaksim.ru разберем несложное понятие ликвидности, т.е определение.

Ликвидность (общее понятие) — все что можно обратить в деньги.

Если посмотреть с точки зрения финансового понятия, то:


Вне определения ликвидностью также считается, быстрая реализация любых товаров и услуг (т.е те которые в скором времени можно быстро продать и получить за них деньги).

Для примера, это могут быть продукты питания первой необходимости. Т.е те товары и услуги, которые могут реализоваться в течение 1-2 дней смело можно назвать ликвидными.

Вы теперь, наверное, догадываетесь, какой рынок самый ликвидный? Если еще не ответили, тогда отвечаю — валютный рынок.

Фондовая биржа


А вот так выглядит рынок Forex:

рынок форекс

Да, именно такая разница рынка валют с фондовой биржей, а именно в 80 раз.

Про что недоговаривают дилинговые центры, когда пытаются привлечь игроков?

Каждый год, интернет и разные издания пестрят о том, что объемы валютного рынка увеличиваются на 10-20%. Но если копнуть глубже, то эта цифра напрямую зависит от долларовых оборотов. Поэтому эти высказывания, дескать, несколько преувеличены. Потому что, если будет падение доллара, то и объемы оборотов значительно сократятся.

Кто создает такой большой поток денежных оборотов?

Данные международного фонда (озвученные в 2011 году) гласят, что все ВВП всех денежных оборотов собирается в 75 трлн. долл. США. Корпорации, компании по хеджированию смогут создать оборот только в 19 дней.

Все чаще стало модным обвинять в несвоевременной ликвидности хеджевые фонды. Потому как, большая часть оборотов (а это 1,5 трлн. оборотов) принадлежат именно им.

Мультипликационные обороты, среди валютных оборотов также влияют на возможности ликвидности.

Уже на приведенном примере, что одна компания обычным обменом ведет за собой ряд сделок, которые делают начальную сумму обмена в разы гораздо большую в полученном результате после всех сделок.

И что с этой информации можно извлечь? Спросите вы. А то, что вы знаете, какая разница между игроками в дилинговом центре и рынком форекс межбанковским? Наверняка не знаете.

Рассмотрим простой график построенный по диаграмме. Как распределяется валюта на рынке форекс.

28,0,0,0,0 Соотношение валют

А теперь обратим внимание на запасы золота обращенные в валют

29,0,0,0,0 Запасы золота обращенные в валюту

Уже все ясно видно, что основные объемы торгов принадлежат, несомненно, королю “Доллару”, вот почему такое обостренное на нем внимание всех игроков на бирже. За ним следят абсолютно все инвесторы и корпорации, потому что вся информация о нем напрямую влияет ведение дальнейших торгов.

Основные причины, которые центрируют доллар на валютном рынке:

  1. 1. Ясно и так. Экономика США самая масштабная мировая экономика.
  2. 2.Основная мировая резервная валюта — доллар.
  3. 3.Самые большие и самые ликвидные рынки (биржа и не только) находятся также в США.
  4. 4.Политический устрой США считается самым стабильным (относительно других политических систем, естественно).

  5. 5. Все межвалютные мировые расчеты ведутся через доллар США.

Что делает рынок форекс самым популярным, спекуляция или объемы оборотов?

Основная часть работы форекс — это работа всех коммерческий и финансовых операций, но и достаточно большая доля припадает и на спекулятивные операции.

Кто-то скажет, что спекулянты это мешающие звенья, которые заполонили рынок и теребят мишурой. Но! Именно спекулянты делают рынок форекс все более ликвидным. Да, да! Дань развития валютного рынка принадлежит всем трейдерам, которые увлекаются не только скальпингом, но и внутри-дневным игрокам.

35,0,0,1,0

Смотреть видео о ликвидности рынков

Давайте подведем итог важности всей сказанной информации по ликвидности форекс

Самый ликвидный в мире рынок — это рынок Форекс. Так как разница его в сотни раз превышает обороты с фондовой биржей.

Также этот рынок уже является самым доступным, что дает многим (даже тем, кто от этого далек) научиться и разобраться в торговле на форекс.

За счет офшорной зоны все могут торговать он-лайн. Рынок форекс, дает ликвидный доступ абсолютно каждому, везде (находится в любой точке мира) и зарабатывать деньги.

Спекулянты являются движущей силой ликвидности всего рынка форекс. Потому что краткосрочные игроки составляют большую часть движения всех активных сделок (составляют более 80%). Большой объем оборотов (это более 75 трлн. Долл. США) делают спекулянты.

Теперь понятно, почему не нужно боятся форекс? Все новости, которые мы слышим в большей степени крутятся возле биржи NYSE (Нью-Йорская биржа).

Вся шумиха создается вокруг фондовых вложений. Это нормально, потому что национальные капиталы и вложения не могут проходить под идеальными новостями и прогнозами.

Это я говорю, для тех трейдеров, которые только в начале пути и не умеют управлять своими, пока еще, малыми капиталами. Вы должны понимать одно – все делается « с малого, до великого».

Невозможно перепрыгнуть через 2 и 3 ступени. А форекс — это не интуитивная торговля, а правильно подобранные комбинации в направленном техническом анализе.

Форекс – это четко сформированный (ваш) план торгов, который вы должны использовать только на фактах и проанализированных событиях и цифрах. Если вы поймете, что этот механизм работает только по сложенной стратегии, и научитесь управлять форекс рисками — миллионы, а может миллиарды будут вам покорны.

47,0,0,0,1

Рекомендую вам прочитать статью, где мне удалось выйти на 10 000$ в месяц — вложения в интернете и мой заработок.

(1 оценок, среднее: 5,00 из 5)

Ликвидность рынка Форекс


Ликвидность рынка Форекс

Деньги всегда востребованы. Их меняют, ими платят зарплату, на них покупают товары, с их помощью пользуются различными благами. Они являются наиболее популярным и известным продуктом в мире. Оттого и рынок валюты считается наиболее ликвидной площадкой. Он включает в себя все международные биржи, суммируя их денежные объемы и тем самым образуя общую ликвидность рынка Форекс.

Что такое ликвидность рынка Форекс

Далеко не все товары в должной степени нужны людям. Некоторые можно быстро продать, лишь значительно снизив на них цену.

Ликвидными же являются те, которые удается реализовать в течение короткого срока без значительного уменьшения их стоимости.

Денежные средства необходимы всем, поэтому всегда отыщется контрагент, согласный заключить сделку по текущему курсу. Банки, страховые компании, инвестиционные фонды приносят на торги основную часть денежных средств. Именно они обеспечивают высокую ликвидность финансового рынка Форекс. Подчас они совершают не только спекулятивные операции, но и обмен. К примеру, крупной американской компании понадобилось несколько миллионов йен. Она обращается в банк, а тот, выполняя заявку клиента, выходит на международный рынок.

Ликвидность считается показателем высокого спроса и предложения. Чем она выше, тем проще и быстрее найти контрагента на крупную сумму по выгодной цене.

Уровень ликвидности нередко зависим от волатильности. При большом числе покупателей и продавцов цены движутся плавно, без резких скачков. Обычно данное явление наблюдается на парах EUR/USD, GBP/USD, USD/CHF, EUR/JPY. Снижение спроса и предложения вызовет разрывы на графике. В такой ситуации пара может быстро обесцениваться, а сделку будет трудно закрыть.

Высокая ликвидность на рынке Форекс не означает одновременно высокую волатильность. Возможны варианты, когда она большая, а волатильность низкая. К примеру, при появлении важных экономических новостей стоимость активов может скакать, часто перепрыгивая ряд значений. Происходит такое по той причине, что основные поставщики денежных средств, не зная дальнейшего развития событий, опасаются оставлять сделки открытыми и закрывают позиции.

Какая бывает ликвидность рынка Форекс в разное время

Спрос и предложение меняется в зависимости от торгового периода.

  • В азиатскую сессию активность трейдеров заметно ниже по сравнению с часами работы европейской и американской.

Пика объем операций достигает при одновременном функционировании биржи в Лондоне, Франкфурт-на-Майне и Нью-Йорке. С закрытием сессии в Великобритании и Германии ликвидность заметно снижается, идя на спад вплоть до закрытия бирж в США.

  • Не особо активен рынок и во время праздников, особенно в канун католического Рождества и Нового года, а также в конце лета.

В эти периоды цены колеблются в определенном диапазоне, редко его покидая.

Такие моменты получили название «тонкого рынка». Они возникают, когда в спекуляциях принимает участие небольшое число трейдеров. Спрос и предложение обычно находятся на низком уровне, чем часто пользуются маркет-мейкеры, двигая цену до нужного им значения. Подобные ситуации трудно прогнозировать, нередко котировки спустя время кардинально меняют направление движения.

Считается, что рынок не имеет порога ликвидности.

В среднем ежедневно на торгах присутствует до 4 триллионов долларов, и простому трейдеру даже в самые низко активные периоды можно без проблем найти контрагента. И если даже не удастся совершить операцию по текущей цене сразу, по причине нехватки необходимого объема, то велика вероятность завершить сделку по соседнему курсу.

Подобное не должно волновать основную массу участников рынка. Обычно заметить столь несущественную разницу способен только скальпер. Ведь для него имеет значение каждый пункт. Поэтому нередко от тех, кто придерживается скальпирующей тактики, можно услышать, что им не хватило ликвидности. Вот почему выгоднее работать, когда устанавливается высокий уровень спроса и предложения. В таком случае рынок защищен от резких перепадов, его проще прогнозировать и легче получать профит.


Содержание данной статьи является исключительно частным мнением автора и может не совпадать с официальной позицией LiteForex. Материалы, публикуемые на данной странице, предоставлены исключительно в информационных целях и не могут рассматриваться как инвестиционный совет или консультация для целей Директивы 2004/39 /EC.

Что такое ликвидность на Форекс

Для многих начинающих трейдеров термин «Ликвидность» является размытым понятием, в котором они слабо разбираются. Сегодня мы постараемся исправить это, в этой статье вы узнаете, о том, что такое ликвидность на Форекс, и для чего на нее нужно обращать внимание в ходе ведения торговли.

Что такое ликвидность на рынке

Чтобы вы поняли, объясню вам простыми словами, ликвидность на Форекс представляет собой возможность легко купить и продать актив, цена которого при этом не будет сильно отличаться. Высокая ликвидность товара говорит о наличии высокого спроса и предложения.

Давайте рассмотрим в качестве примера iPhone, его легко приобрести, но и так же просто продать практически по такой же стоимости. Конечно же, разница в цене будет, так как продаваться телефон будет уже не новый, но она будет не настолько значительной. Если в то же время попытаться продать какой-нибудь старый шкаф, то он будет продаваться очень долго и уйдет только по заниженной цене, так как спрос на такие товары в наше время очень низкий.

Теперь давайте поговорим про ликвидность на валютном рынке. Здесь все работает примерно по такому же принципу, но в роли товара выступают валюты, акции, облигации и так далее. В случае если трейдер может с легкостью купить и продать актив, то это означает, что он является высоколиквидным. Ликвидность особенно важна для крупных участников рынка, так как им может понадобиться быстро ликвидировать свои сделки без того, чтобы снижать стоимость.

На следующей картинке вы можете увидеть график валютной пары евро/доллар. Эта пара является высоколиквидной, обратите внимание на то, что даже на пятиминутном графике котировки движутся плавно без резких скачков и гепов.

Высокой ликвидностью обладают также и следующие валютные пары: фунт/доллар, доллар/франк, австралийский доллар/доллар США, Новозеландский доллар/доллар США, доллар США/японская йена, доллар США/канадский доллар, евро/йена, фунт/йена.

7,0,1,0,0

Низкая ликвидность на рынке

Теперь давайте взглянем на график пары с низкой ликвидностью, цена которой начинает снижаться. Обратите внимание на то, что на графике появились разрывы в цене, при этом, объемов в отложенных сделках почти нет. В данном случае если даже кто-то захочет продать актив, то возможно, что даже некому его будет прибрести, несмотря на то, что цена сильно упала.

Среди трейдеров бытует заблуждение, что рынок Форекс является в наше время самой высоко ликвидной биржей. В этом есть доля правды, но не стоит забывать, что высокая ликвидность наблюдается далеко не всегда. Именно по этой причине этому фактору нужно уделять особое внимание в ходе ведения торговли. Для тех трейдеров, которые переходят на Форекс с классических фондовых площадок будет приятным сюрпризом тот факт, что денежный оборот в сутки на Форексе достигает 5 трлн. Американских долларов.

Причина таких крупных оборотов заключается в том, что каждый день крупные государства и бизнесмены совершают валютно-обменные операции. Причем самой востребованной валютой, как ни странно, является американский доллар. На операции с долларом приходится 75 процентов от всего денежного оборота. В американской валюте оценивается также и большое количество торговых инструментов, в том числе и цены на нефть, газ, драгметаллы и так далее оцениваются именно в USD. На следующей картинке вы можете увидеть диаграмму распределения веса валют на рынке Форекс. Как вы можете заметить, на доллар приходится больше всего операций.

Какая связь между ликвидностью и волатильностью

Стоит отметить, что ликвидность связана с волатильностью, но не стоит думать, что ликвидность определяет волатильность. На рынке может быть одновременно высокая ликвидность и низкая волатильность или низкая ликвидность и высокая волатильность.

Высокая волатильность и низкая ликвидность наблюдается в момент публикации важных экономических новостей, когда крупным банкам приходится страховаться от рисков путем снижения ликвидности. Этим и объясняются длинные шпили свечей во время выхода важной новости, когда цена за считанные секунды может скакнуть на 50-100 пипсов.

Ликвидность можно сравнить с буфером, который гасит небольшие всплески. Это утверждение наглядно показано на следующей схеме.

Зависимость ликвидности от выбранного отрезка времени

Для валютного рынка очень важен уровень ликвидности банка. Это связано с тем, что такие организации, как Deutsche Bank, JP Morgan и т.д. выполняют роль контрагентов при ведении торгов на ECN-счетах.

Важно осознавать тот факт, что ликвидность на Форекс изменяется в течение суток. Это связано с тем, что валютный рынок функционирует круглосуточно, а поставщики ликвидности обладают собственным рабочем временем.

Трейдеры, которые предпочитают вести торги внутри суток, должны понимать, что для получения желаемого дохода, необходимо постоянно следить за торговыми сессиями. Профессиональные спекулянты, торгующие внутри дня, предпочитают создавать позиции по сигналам, которые появляются в период активности американской/европейской сессии. Во время тихоокеанской/азиатской сессии профессионалы воздерживаются от создания ордеров, так как в этот период на рынке наблюдается низкий уровень ликвидности.


Из-за низкого уровня ликвидности во время тихоокеанской/азиатской сессии новостные сообщения, связанные с экономическим положением Японии, Новой Зеландии и Австралии, вызывают серьезные скачки ценового уровня.

Ликвидность Форекс начинает расти во время открытия Франкфуртской и Лондонской биржи. Высокий уровень ликвидности сохраняется и после закрытия европейской сессии, так как в этот момент начинается американская сессия. Небольшое снижение ликвидности на Форекс наблюдается в 20-00 по московскому времени, так как в этот период происходит окончание американской сессии.

Во время тихоокеанской/азиатской сессии наблюдается минимальное значение ликвидности на валютном рынке. В этот период ценовой уровень находится в спокойном состоянии. Скачки цены могут наблюдаться только в момент выхода важных новостных сообщений.

Профессиональные спекулянты утверждают, что вести торги в этот период очень рискованно, так как выход важной новости может стать причиной возникновения существенных убытков.

Сезонное изменение ликвидности

Изменение уровня ликвидности происходит не только в течение суток, но и в течение года. В конце декабря, начале января, а также в августе на рынке наблюдается существенное уменьшение ликвидности. Это связано с тем, что в августе, а также на зимние праздники, многие финансисты уходят в отпуск, а также уделяют большое количество времени составлению отчетности. В эти периоды движение рынка имеет инерционный характер. Ценовой уровень обычно продолжает двигаться в направлении наблюдающейся ранее тенденции.

Отрезки времени, когда на валютном рынке наблюдается низкая ликвидность банков, а также отсутствие маркет-мейкеров принято называть периодом тонкого рынка. В подобные моменты трейдерам следует проявлять максимальную бдительность, так как ценовой уровень может резко изменить направление движения под воздействием случайных факторов.

22,0,0,1,0

После окончания период тонкого рынка зарождается новая сильная тенденция, которая обычно является противоположной тренду, присутствовавшему ранее.

Начинающим трейдерам следует знать, что из-за низкого уровня ликвидности в ночное время сроки исполнения создаваемых ордеров становятся более продолжительными, а на графике большую часть времени наблюдается флет.

Таким образом, если вы собираетесь вести торги после отскока от краев ценового канала, вам следует использовать экономический календарь, чтобы воздержаться от создания позиций в момент выхода важных новостных сообщений. Все активные позиции следует закрывать за 60 минут до выхода важной новости.

Опасность низкого уровня ликвидности

Основным достоинством рынка Форекс является то, что он позволяет оперативно осуществлять операции, связанные с куплей/продажей валют. Если вы создаете небольшие сделки, то вы не будете испытывать существенных трудностей, даже при низком уровне ликвидности на рынке.

При создании крупных сделок низкий уровень ликвидности не позволит вам закрыть активные позиции без издержек. Из-за недостатка ликвидности на графике возникают крупные разрывы. Если образуется геп против открытой вами позиции, то вы понесете серьезные убытки. В подобных ситуациях вас не спасет даже установка Stop-Loss. Это связано с тем, что Stop-Loss является обратным лимитным ордером и его исполнение может произойти только по определенной цене. При образовании гепа, цена может перескочить через Stop-Loss, из-за чего он не сработает, а вы понесете серьезные убытки.

Если на рынке присутствует мало трейдеров, которые желают приобрести/продать валюту, то уровень ликвидности уменьшается, а торговые условия ухудшаются. В подобной ситуации происходит расширение спреда, что делает ведение торгов менее выгодным.

Если для ведения торгов вы применяете счет с рыночным исполнением, то вам следует поинтересоваться, какое количество банков предоставляет ликвидность выбранному вами дилинговому центру. Чем больше поставщиков ликвидности у выбранного вами брокера, тем более надежным он является.

29,0,0,0,0 30,0,0,0,1

Если вы решили создать крупную сделку в момент, когда на рынке наблюдается низкая ликвидность, то для этих целей лучше всего применять лимитный ордер, так как это позволит исполнить позиции по более выгодной цене. Если вы создадите обычный рыночный ордер, то из-за существенного проскальзывания, исполнение ордера может произойти по невыгодной для вас цене. Чтобы избежать неприятных ситуаций в процессе ведения торгов, лучше всего воздержаться от создания позиций в периоды, когда на рынке наблюдается низкая ликвидность.

Что такое Ликвидность на Форекс

Здравствуйте, друзья Forex трейдеры! Все мы слышали выражение «Форекс — самый ликвидный рынок». А что это значит? Что такое ликвидность? Каковы опасности низкой ликвидности ? А что насчет ликвидности внутри вашего брокера ?


В данном уроке мы разберем все эти вопросы подробнее ��

Наличие ликвидности на финансовых рынках имеет массу преимуществ. В случае если преимущества ликвидности для вас не очевидны, стоит спросить мнение любого человека, пытавшегося продать недвижимость в период кризиса 2008 года, или трейдера, имевшего открытую не в ту сторону позицию во внеторговый период перед выходом важной новости, в итоге приведшей к развороту тренда. Эти люди оказались в ситуации, когда они были не в состоянии выйти из сделки тогда, когда они хотят, и где они хотят — и все это из-за низкой рыночной ликвидности.

Что такое ликвидность?

Ликвидность — это возможность ЛИКВИДировать актив быстро и без сильного изменения цены. Т.е. наличие высокого уровня спроса и предложения.

Представьте, что у вас есть Iphone и вам нужно его продать. Т.к. Iphone — крайне популярный телефон, продать его очень легко. И, обратите внимание, для этого не потребуется сильно снижать цену (учитывая что он БУ конечно же). Его и так у вас быстро заберут. Таким образом мы приходим к выводу, что Iphone — ликвидный товар: его легко купить и легко продать, т.к. есть в наличии много продавцов и много покупателей.

А теперь представьте что у вас есть старенький бабушкин шкаф, с облупившейся краской, скрипучими дверцами и трещинами от времени. Легко ли вам будет его продать? Вряд ли. Скорее всего вам придется снижать цену и значительно. Является ли бабушкин шкаф ликвидным товаром? Однозначно нет. Продавцы есть, а вот покупателей значительно меньше. Да и цену придется снижать. Налицо отсутствие ликвидности на «Рынке бабушкиных шкафов» ��

Вернемся к валютному рынку.

В первую очередь, ликвидность отражает заинтересованность рыночных игроков – как в абсолютном количестве трейдеров, так и в общих торговых объемах на единицу времени. Другими словами, наличие большого объема спроса и предложения характерно для высоколиквидного рынка. Чем выше рыночная ликвидность, тем быстрее можно ликвидировать крупную позицию.

С точки зрения обычного трейдера, величина ликвидности часто выражается в изменении волатильности. Цена на высоколиквидном рынке движется постепенно, небольшими шажками, а котировки более консистентны. EURUSD – одна из самых ликвидных валютных пар, соответственно, на графике мы видим практически идеально плавное движение цены, несмотря на маленький таймфрейм.

К наиболее ликвидным валютным парам относятся: GBPUSD, USDJPY, USDCAD, USDCHF, AUDUSD, NZDUSD, GBPJPY и EURJPY.

Уменьшение ликвидности будет приводить к большим скачкам и разрывам в потоке котировок. Объемы заявок на покупку и продажу в такой период могут изменятся в разы, при этом оставаясь небольшими в абсолютном выражении. То есть, может произойти ситуация, когда инструмент продолжает обесцениваться, но продать его полностью нет никакой возможности.

Форекс часто упоминают в контексте самого ликвидного финансового рынка в принципе. Но это не означает, что валюты совсем не восприимчивы к влиянию ликвидности, и этот фактор нужно учитывать даже форекс трейдерам. В остальном же, для людей переходящих сюда с других рынков, высокая ликвидность Форекса часто становится приятным сюрпризом. По примерным расчетам, дневной оборот на Форекс составляет около 4 триллионов долларов США.

Международная торговля постоянно нуждается в обмене больших сумм валют – в этом и кроются причины настолько больших оборотов. Неудивительно, что деньги являются самым ликвидным активом, так как тут же они могут быть обменены на товар, услуги и другие блага. Из всех валют доллар на данный момент является самым востребованным. Начнем с того, что доллар составляет как минимум 1/2 любой мажорной пары, а 75% сделок на Форекс приходится именно на основные пары. С долларом определенно стоит считаться.

Ликвидность и волатильность

Высокая ликвидность вовсе не означает высокую волатильность. Рынок может быть и ликвидным и слабо-волатильным.

Как мы уже упомянули выше, ликвидный рынок движется более плавно, а вот низкая ликвидность — означает большее количество случайных движений, больше хаоса. Одна из причин, почему во время выхода важных новостей наблюдаются резкие выбросы в обе стороны — отсутствие в это время на рынке поставщиков ликвидности, которые просто не хотят рисковать, перекрывая сделки на новостях.

В целом ликвидность можно представить как буфер, поглощающий слабые ценовые выбросы:


Ликвидность в разное время

Ликвидность на Форекс изменяется в течении торгового дня, что связано с открытием основных финансовых центров в разных временных зонах. Как известно, пониженная ликвидность наблюдается во время азиатской сессии. Тем не менее, финансовые отчеты Японии и комментарии местных чиновников могут спровоцировать достаточно сильную ответную реакцию рынка просто потому, что меньшая сила будет противодействовать направленному движению сменившихся настроений.

В свою очередь, пиковая ликвидность наблюдается на открытии рынков Европы, и в частности Лондона. Активность игроков постепенно растет в течении дня, до момента вступления в игру рынков Северной Америки. К окончанию европейских торгов ликвидность резко проседает, и идет на спад со второй половины американской сессии, вплоть до закрытия Нью-Йорка.

Как уже было отмечено, в период низкой ликвидности рынок более уязвим к неожиданным и высоко волатильным ценовым движениям. Катализатором, опять же, могут служить новости или слухи, что часто приводит к резким скачкам котировок и гэпам. Прогнозировать движение цены в такие периоды крайне сложно, соответственно, торговые риски тоже завышены. Во время низколиквидного рынка всегда следует быть готовым к неожиданному повышению волатильности, если у вас имеются открытые позиции.

Ликвидность также может заметно ослабевать в связи с праздниками и изменением сезонной активности. Например, активность торгов падает к концу лета и перед новогодними праздниками. Как правило, в подобные «праздничные» торговые сессии рынок продолжает двигаться по инерции, не выходя за границы предопределенного канала.

Ситуацию, когда на рынке остается небольшое количество участников, называют «тонким рынком». Крупные игроки могут использовать подобные «слабые места» для форсирования движения в направлении основных ключевых уровней. Другими словами, чем меньше ликвидность, тем проще рынок «двинуть». Не редкая ситуация, когда после такого застоя рынок полностью меняет свое направление на кардинально противоположное.

Наверняка, вы замечали, что ночью время исполнения закрытия позиции может сильно отличаться от дневного, а рынок при этом часто находится в состоянии флета, по сути, стоит на месте. Если вы торгуете на ночном флете, всегда держите под рукой экономический календарь, или настройте автоматические оповещения. За час до выхода крупной новости убираем все позиции из рынка, так вы сможете сохранить ваш депозит от действий крупных игроков.

Ликвидность у брокера и Опасности слабой ликвидности

Одно из главных преимуществ Форекс – это возможность быстрого обмена. Но, имея на руках большой объем валюты, вы не можете быстро ее продать в период низкой торговой ликвидности, не сильно потеряв при этом на торговых издержках. Также, при недоставке ликвидности на рынке часто возникают гэпы. Гэп – это хорошо только тогда, когда он происходит в вашу сторону. По законам несправедливости, после разрыва позиция обычно уходит в глубокий минус.

Если очень малое количество людей заинтересовано в покупке валюты, ликвидность падает. В связи с этим ухудшаются торговые условия. В частности, расширяется спред, разница между лучшей ценой покупки и продажи, и пустеет стакан заявок. При высокой ликвидности спред, наоборот, сужается. При условии, конечно же, что у вас тип счета с рыночным исполнением.

Ликвидность отдельно взятого брокера сильно зависит от количества подключенных поставщиков. Чем больше контрагентов, тем больший объем они могут обработать. К тому же большое количество заявок положительно сказывается на спредах и скорости исполнения – чем больше заявок мы агрегируем, тем лучшие цены можем получить в итоге. Подробнее см . в материале Как исполняются ордера на Форекс.

Крупные позиции на высоколиквидном рынке исполняются точно по заявленной цене. Когда по ближайшей цене имеется достаточный объем, сделка исполняется без проскальзываний.

Когда объемов по ближайшим заявкам недостаточно, ордер частично заполняется каждой из заявок, а цена открытия рассчитывается как взвешенное среднее. То есть позиция частично исполняется по 0.76237, 0.76238 и 0.76239, после чего 0.76239 становиться новой лучшей ценой.

В любом случае, никто не защищен от внезапных скачков волатильности. Поэтому не стоит доверять, на первый взгляд, спокойному, малоликвидному рынку – внешность может быть обманчива. Высокая ликвидность имеет гораздо больше преимуществ, делая рынок более пригодным для технического анализа. Высоколиквидный рынок — это также сильный рынок, где силы примерно равны у обеих сторон, а один крупный игрок не в состоянии значительно повлиять на движение цены.

Помните об этом и профит будет на вашей стороне.


Ликвидность на рынке Форекс. Что это

Дорогие трейдеры, работающие на Форексе! Вам, наверное, не однократно приходилось слышать, что рынок Форекс лидирует по уровню ликвидности. Что это может значить? Что на самом деле подразумевает «ликвидность»? Чем опасен низкий уровень ликвидности? Как обстоят дела с ликвидностью внутри брокерской компании? Все это и многое другое более детально рассмотрим в тексте данной статьи.

Присутствие ликвидности на том или ином финансовом рынке свидетельствует о многих преимуществах. Если случилось так что не удалось разобрать основные положительные характеристики ликвидности, то вполне возможно что стоит поинтересоваться об этом у кого – нибудь другого. Лучше задать вопрос тому, кто занимался продажей недвижимого имущества во времена кризиса или у того трейдера который случайно открыл позицию незадолго до того как вышла очень важная новость и стала причиной резкого разворота тренда. Все эти люди стали заложниками ситуации, поскольку у них просто не было возможность выполнить выход из сделки именно в тот момент времени, когда им хотелось. Причиной этому стал низкий уровень ликвидности рынка.

Само название говорит за себя. Ликвидность это возможность в максимально короткое время и с минимальными потерями ликвидировать тот или иной вид актива. Другими словами – это присутствие существенной степени спроса с предложениями. Вот, к примеру, необходимо продать очень популярный телефон. Понятно, что в связи с его популярностью сделать это не так уж и сложно. Нужно лишь запросить за него адекватную стоимость, и все сделано. Исходя из этого, можно сделать вывод, что этот телефон относится к категории ликвидного товара, а это значит, что его можно не только легко продать, но и приобрести.

Дальше рассмотрим ситуацию, когда нужно продать уже не новый диван, у которого есть масса дефектов. Он продастся так же легко, как и телефон? Скорее нет, чем да! Возможно, придется сделать достаточно большую скидку. В виду этого нужно задать вопрос относительно того настолько данный диван считается товаром с большой ликвидностью. Понятно, что уровень его ликвидности низкий.

Пора перейти к более предметному разговору и вернутся к рассмотрению валютного рынка Форекс. Сразу стоит сказать, что показатель ликвидности характеризует степень заинтересованности участников друг в друге, а также торговых показателях за определённый промежуток времени. Проще говоря, для рынка со значительным уровнем ликвидности характерен большой спрос и предложения. Если показатель ликвидности достаточно высокий, то есть возможность реализовать большую позицию.

Подойдя к вопросу как простой трейдер можно сказать, что показатель ликвидности чаще всего выражается в изменениях показателя волатильности. В условиях высокой ликвидности рынка стоимость перемещается очень медленно, при высокой консистентности котировок. К категории самых ликвидных валют относится валютная пара EUR/USD. На структуре графика отображено спокойное перемещение стоимость даже при небольшом таймфрейме. Кроме этого к категории ликвидных валютных пар относятся:

  • GBP/USD
  • USD/JPY
  • USD/CAD
  • AUD/USD

Снижение уровня ликвидности повлечет за собой большие скачки, а также разрывы в совокупности котировок. Количество заявок на приобретение, а также продажу за данный временной интервал может очень сильно колебаться. Может иметь место ситуация когда тот или иной инструмент просто обесценивается и одновременно с этим нет возможности полностью его продать.

Нередко название рынка Форекс можно услышать в процессе разговора о самых ликвидных финансовых рынках. Данный момент совершенно не говорит о том, что показатель ликвидности не влияет на валюту. Этот момент следует учитывать тем трейдерам, которые работают на Форексе. Достаточно часто те, кто приходят на валютный рынок Форекс с других финансовых рынков очень удивляются высокому уровню ликвидности. И стоит отметить, что данное удивление из категории приятных. Если верить статистическим данным, то на протяжении дня на рынке в обороте находится около 4 триллионов $.

Если говорить о международной торговле, то для нее крайне важно чтобы суммы валют участвующих в обмене были в очень больших объемах. Нет ничего странного в том, что именно деньги обладают высоким показателем ликвидности, поскольку их всегда можно обменять на товар, услугу и так далее. На сегодняшний день перечень самых востребованных валют возглавляет американский доллар. Изначально нужно отметить, что именно данная валюта в минимальном случае составляет половину любой существующей мажорной пары, а большая половина всех сделок происходящих на Форексе осуществляется именно с этими парами. В виду этого обстоятельства стоит сказать что доллар – это именно та валюта, с которой нужно считаться.

Связь между показателями волатильности и ликвидности

Если уровень ликвидности очень высок, то это совершенно не говорит о том, что показатель волатильности также соответствует данному уровню. Рынок имеет свойство быть ликвидным или мало волатильным.

Ранее упоминалось о том, что для ликвидного рынка характерным является плавное перемещение. Если же показатель ликвидности сильно опустился, то это говорит о наличии резких и не контролируемых движений. Основной причиной, по которой в момент появления серьезных новостей происходит резкое смещение в разных направлениях – отсутствие в данный момент времени поставщиков ликвидности, поскольку им не выгодно рисковать и перекрывать сделки на новостях.

В общем, показатель ликвидности можно представить в виде своеобразного буфера, который имеет свойство поглощать даже самые несущественные выбросы стоимости.

Показатель ликвидности в различные временные интервалы

Ликвидность в условиях финансового рынка Форекс меняется на протяжении всего рабочего дня. Это зависит от открытия главных финансовых центров расположенных в различных часовых поясах. Для многих опытных специалистов не станет открытием, что самый низкий показатель ликвидности характерен для азиатской торговой сессии. Но даже не смотря на это Японские финансовые отчеты, а также комментарии оставленные местными правителями имеют возможность спровоцировать очень мощную возвратную реакцию лишь по причине того, что небольшая сила будет противостоять направленному перемещению поменявшихся настроений.

Самая высокая ликвидность достигается, когда открываются европейские рынки, в том числе лондонский. Уровень активности игроков повышается до тех пор, пока в процесс не включатся рынки Северной Америки. К концу европейских торгов показатель ликвидности сильно уменьшается после чего постепенно спадает во второй части американской сессии и это происходит до момента полного закрытия Нью – Йорка.

Ранее говорилось о том, что в момент невысокой ликвидности рынок сильно чувствителен к непредвиденным и существенным ценовым изменениям. В качестве катализатора могут выступать новости, приводящие к динамичным изменениям котировок и гэпам. Спрогнозировать, как именно поведет себя стоимость в данный период времени очень не просто, что объясняет повышенность торговых рисков. Когда уровень ликвидности рынка не высокий необходимо предусматривать возможность увеличения волатильности, при наличии открытых позиций.

Ликвидность может существенно снижаться в преддверии праздничных дней, а также в связи с сезонными переменами. К примеру, когда степень активности уменьшается в последний месяц лета и в конце года. Даже в эти дни рынок функционирует, но ведет себя малоактивно.

Время, когда осуществляет деятельность небольшое количество людей принято называть «тонким рынком». Опытные трейдеры могут воспользоваться такой ситуацией с целью форсирования перемещения в сторону того или иного главного уровня. Проще говоря, чем меньше ликвидность, тем намного легче двигать рынком. Часто получается так, что после периода спокойствия рынок кардинально сменяет направление в совершенно иную сторону.

Скорее всего, приходилось замечать, что в ночное время скорость закрытия позиций существенно отличается от скорости закрытия днем. Рынок здесь в основном пребывает в состоянии флета, то есть, практически не перемещается. Осуществляя торговый процесс в ночном флете в обязательном порядке нужно держать рядом с собой экономический календарь. Также для большего удобства можно настроить оповещение в автоматическом режиме. За 60 минут до того как выйдет важная новость нужно убрать все свои позиции имеющиеся на рынке. Таким образом, удастся сохранить собственные средства от воздействия игроков ведущих деятельность в больших объемах.

Уделите особое внимание качественному выбору лучшего брокера Форекс! Вам идти с ним в ногу долго-долго!

У Форекса присутствует достаточно весомое преимущество, а точнее наличие возможности производить быстрые обменные операции. При этом стоит обратить внимание на то, что если в определенный момент времени на руках у трейдера имеется большая сумма валюты, то быстро реализовать ее в момент, когда уровень ликвидности очень низок, просто не возможно. Кроме этого могут возникать гэпы по причине недоставки ликвидности. Хорошо если гэп направлен в сторону трейдера. Чаще всего случается, так что следом за разрывом позиция начинает стремительно опускаться, то есть уходить в минус.

В случае, когда показатель заинтересованности той или иной валютой очень небольшой, то и показатель ликвидности соответственно начинает снижаться. В виду этого заметно ухудшаются торговые условия. В том числе идет расширение спреда, стакан заявки постепенно становится пустым. Это актуально в случае наличия счета с рыночным исполнением.

Уровень ликвидности по отдельно рассматриваемому брокеру Форекс напрямую зависит от того какое число поставщиков присоединено. Если количество контрагентов большое, то соответственно им под силу больше обработать. Много заявок положительным образом отображается на спредах, а также времени исполнения. Исполнение больших позиций в условиях высокой ликвидности рынка проводится именно по той цене, которая указывается в заявке. Если по наиболее приближенной цене есть нужный объем, то исполнение сделок проводится без проскальзывания.

Если же объем с расположенными рядом заявками не достаточен, то ордера заполняются частично. При этом стоимость открытия считается в среднем.

Как бы там ни было, никто из трейдеров не может защитить себя от непредвиденных перепадов волатильности. В виду этого крайне не желательно доверятся, казалось бы спокойному рынку с небольшим уровнем ликвидности, поскольку на самом деле ситуация может иметь обратный характер.

Высокий уровень ликвидности обладает большим количеством преимуществ, преподнося рынок с лучшей стороны для технического анализа. Высокий уровень ликвидности рынка характеризует его как сильного. В данном случае все участники процесс обладают одинаковыми возможностями. Крупный игрок в одиночку не может оказать существенное влияние на перемещение стоимости. Следует навсегда заучить эту истину и профит будет только в пользу.

Ликвидность на Форекс: что значит и почему это важно

Ликвидность на Форекс – что это такое? Термин часто используется в торговле и финансах, поскольку он является жизненно важным аспектом поведения рынка. Тем не менее, люди нередко не придают ему должного значения, не понимая его точного значения и последствий его высоких или низких показателей. Что такое ликвидность на Форекс и почему это является такой важной характеристикой рынка.

Пример ликвидности

Допустим, есть круг из 20 человек и 19 из них держат пустые стаканы, а один из них держит стакан, наполненный водой. Сколько потребуется времени, чтобы человек вылил воду в следующий стакан и так далее, пока вода не вернется к нему снова? Для обмена водой по кругу потребуется много времени, потому что одновременно в процессе участвуют только 2 игрока, в то время как все остальные остаются в стороне. Но если половине из них тоже дать по стакану воды – процесс пойдет намного быстрее, так как число активных участников увеличится.

Ликвидность на рынке Форекс – это не что иное, как «вода» в приведенном выше примере, объем обмена по определенному активу за определенный промежуток времени. При высокой ликвидности происходит значительный обмен, а при низкой соответственно обороты небольшие. При большом количестве участников торгов можно легко и быстро выйти на рынок (так как всегда есть покупатель для каждого продавца и наоборот), тогда как при низкой ликвидности рынок «застревает».

При небольшой ликвидности актива, цена более неопределенна, поскольку игрок, занимающий позицию, может быть вынужден резко изменить стоимость размещения, чтобы привести ее в соответствие с более скудным предложением покупателя.

  • при высокой ликвидности обмен являются легким и быстрым;
  • при низкой движение цен более неустойчиво, поскольку разрыв между предложенной и принятой ценой актива довольно значительный.

Последствия для трейдера с небольшим депозитом – это полная непредсказуемость торгов, в то время как крупные игроки вообще не могут войти в сделку или выйти из нее, из-за отсутствия возможности для обмена.

Ликвидность на валютном рынке чрезвычайно трудно понять и изучить, поскольку здесь нет централизованного обмена и все сделки обрабатываются множеством банков по всему миру во внебиржевом режиме. Поэтому трудно определить объем обмена активов за определенный период времени. Несмотря на то, что Forex оценивается как чрезвычайно емкий и ликвидный рынок – по факту, это справедливо только при наличии доступа ко всем банкам или к их основному количеству. Если ограничится только несколькими, то доступная ликвидность и близко не приблизится к часто упоминаемым триллионам долларов.

Ликвидность на Форекс и торговая стратегия

При торговле на валютном рынке Форекс – знание уровня ликвидности для определенного актива крайне важно. Высоколиквидные валютные пары, как правило, легче торговать, поскольку они показывают активность, характерную для поведения толпы, в то время как неликвидные инструменты, в основном, демонстрирует случайное «блуждание», гораздо более характерное следствию действий отдельных инвесторов.

Заключение

Важно понимать, что ликвидность на Форекс – головная боль для исследователя. Чтобы изучить ее уровень необходимо иметь всю информацию о транзакциях, включая тип, объем и время. Это означает, что нужен доступ к журналам, в реестре которых хранится вся информация о транзакциях данного брокера.

И хотя на Forex нет централизованного обмена и нельзя получить реальные значения ликвидности – можно выбрать брокера, работающего с большим количеством банков, а потом изучить все его транзакции. После этого можно сделать некоторые общие выводы относительно объемов торгов по определенному активу или, по крайней мере, сравнить его с другим, после чего уже определяться с торговой стратегией на Форекс.

Эта статья приведёт Вас к успеху:  ULTRA WIZARD ФОРЕКС ИНДИКАТОР
Лучший Форекс брокер 2020 года:
  • FinMaxFx
    FinMaxFx

    Лучший Форекс брокер этого года!
    Бесплатное обучение и демо-счет!
    Бонусы за регистрацию!

Добавить комментарий