ЯПОНСКАЯ ИЕНА. ОСНОВНЫЕ ПРИНЦИПЫ ТОРГОВЛИ

СОДЕРЖАНИЕ:


Японская иена. Что нужно знать о торговле этой валютой.

Среди многочисленных инструментов, которые предлагает валютный рынок Форекс, есть несколько валют наиболее популярных в торговле. И среди них – японская иена. Но для того, чтобы улучшить результат торговли валютой Японии, необходимо знать о некоторых её особенностях.

Вот об этом я и хочу рассказать в статье.

Немного об истории национальной валюты Японии

Датой рождения японской иены считается 1871 год. Мировой резервной валютой она стала в 1953 году. До 1971 года национальная валюта Японии была привязана к доллару США: один доллар тогда стоил 350 иен. В корзине мировых резервных валют иена достаточно долго была на втором месте после американского доллара. Но в последние годы её позиция несколько ухудшилась. Японская иена уступила второе место евро, заняв третью позицию. Впрочем, что тоже довольно почётно.

Японская иена. Причины её популярности среди трейдеров.

Согласно статистике, более 11 процентов всех торговых операций на рынке Форекс совершается с японской иеной. Высокая популярность японской валюты имеет свои причины.

Японская иена относительно дешёвая. При плече 1:100 один стандартный лот USD/JPY стоит, по текущим котировкам, немного более 1180 долларов. Японское правительство определило в качестве одной из основных среди своих приоритетных задач снижение стоимости иены с целью поддержать экспортёров страны.

Японская иена – валютная пара с высокой волатильностью, которая наблюдается в течение азиатской сессии. К тому же, тот факт, что азиатская сессия проходит ночью, также можно отнести к преимуществам этой валюты, так как исключается влияние новостного фона из Европы и США.

Ну и наконец, очень низкая процентная ставка Банка Японии (0-0,1%) делает японскую иену привлекательной для трейдеров, торгующих по стратегии «Кэрри трейд», основу которой составляет разница в процентных ставках.

Торговля валютными парами с японской иеной

Наиболее популярными парами с иеной являются доллар/иена, евро/иена, британский фунт/иена и австралийский доллар/иена. Котировки этих валютных пар имеют на два знака меньше стандартных котировок других валют. Для вышеперечисленных пар характерна высокая волатильность на рынке. В течение одной сессии они могут легко преодолеть движение в 100-200 пунктов, что создаёт хорошую возможность для заработка. Однако для снижения рисков, связанных с высокой волатильностью валютных пар с иеной, следует торговать ими в европейскую сессию, когда серьёзных движений по этим парам не происходит. Японская иена очень чувствительна к событиям в мировой политике и экономике. Поэтому торговля иеной требует систематического отслеживания экономического календаря и мировых новостей.

Особенности торговли на Форекс с японской иеной

Хотя торговля на рынке Форекс имеет много привлекательных сторон, валютный рынок остается, при этом большим и сложным организмом, в котором многое взаимосвязано. Доминирующее положение на валютном рынке принадлежит крупным игрокам, таким как банки, фонды, либо торговые дома. Они мгновенно реагируют на любые изменения цен валют. Трейдеру-новичку со слабой подготовкой трудно понять принцип формирования валютных курсов.

Чтобы торговля трейдера Форекс была эффективной, ему следует повышать свою информируемость относительно основных валют, знать о современном состоянии экономики страны, валютой которой он оперирует. На семерку основных валют рынка Форекс приходится порядка 80% сделок, и одна из этих денежных единиц — японская иена.


Валюта Японии (JPY) в международных торговых операциях удерживает статус одной из наиболее крупных валют. Экономика Японии числиться среди мировых лидеров, и остается одной из наиболее развитых. Вдобавок к этому Япония входит в долларовом эквиваленте в число самых крупных стран-экспортеров произведенной продукции.

Поддержанием японской иены непосредственно занимается Банк Японии, которому от имени государства вверены полномочия снижать инфляцию и стимулировать рост. Дефляция оставалась реальной угрозой для стабильности японской экономики довольно долго. В конечном счете, такое положение вещей заставило Банк Японии строить работу на основе политики чрезвычайно низких цен. Таким способом государство рассчитывало стимулировать рост экономики и спрос. Это стало причиной незначительно отрицательных реальных ставок Японии в 2000-х годах.

Экономическая основа японской иены

Трейдерам, использующим операции с иеной в своих торговых системах, необходимо понимать, что экономика Японии специфична. Первое, что следует помнить, что государству, невзирая на размеры Японии, не хватает роста экономики. Такая ситуация сложилась после того, как национальный рынок недвижимости пережил фактический крах. Японские публицисты, писатели и журналистская среда в этой связи любят упоминать так называемое «потерянное десятилетие». В то же время, надо отметить, что реальный рост в период между 2001 и 2011 годами почти не пересекал отметку 2%, а время от времени и вовсе падал до уровня нуля, и даже до отрицательных показателей. Кроме того, японская экономика отличается практически полным отсутствием инфляции. Последние 10 лет, как уже упоминалось выше, в стране шла дефляция.

Второе характерное отличие Японии в том, что она является одним из старейших и крупнейших экономически развитых государств планеты, и при этом отличается наиболее низким показателем рождаемости. Это иллюстрирует общее старение рабочей силы и уменьшающееся от года к году число работающих граждан молодого возраста, налоги и потребление которых поддерживают на плаву экономику страны. Государство является закрытым для иммиграции, и этот фактор также бьет по рождаемости.

И третья отличительная черта «страны восходящего солнца» — развитая экономика с хорошо образованной рабочей силой. Не смотря на то, что такой сектор промышленности, как кораблестроение, перешел в Китай и Южную Корею, Япония сохраняет лидерские позиции в производстве электроники бытового назначения, технологических автокомпонентов. Все это позволяет стране значительно влиять на процессы в мировой экономике, и, в то же время, сильно зависеть от КНР, как партнера по торговле.

Реальные курсы обмена валют на рынке определяют спрос и предложение, которые, в свою очередь, включают в себя множество факторов психологии рынка.

Среди экономических факторов: реализация ВВП, объемы розничных продаж и промпроизводства, торговый баланс и уровень инфляции. Такие данные публикуются регулярно. Данную информацию можно совершенно свободно получить из открытых источников — публикаций брокеров и таблоидов Wall Street Journal и Bloomberg. Инвесторам надо помнить о таких важных макроэкономических индикаторах как данные по занятости населения, процентные ставки (включительно с заседаниями центробанка), ежедневные новости (в том числе природные катастрофы, выборы и изменения в политическом курсе правительства). Это может очень существенно повлиять на валютный курс.

Трейдерам, которые проводят торговые операции с иеной, полезно внимательно следить за обзорами Tankan. Это отчет о деловой уверенности, публикация которого осуществляется Банком Японии. Tankan воспринимается как доклад очень важного характера, имеющий серьезное влияние на торговлю акциями и японской валютой. Для Иены чрезвычайную важность представляет информация о торговых потоках.

Иена и сделки «кэрри-трейд»

По всему миру именно политика Банка Японии, в большинстве случаев, двигает сделками «кэрри-трейд». Это подразумевает заём денежных средств в государстве, когда процентная ставка низка, и вложение их в активы иных стран, приносящие больший доход. Естественно, что при официальной политике процентных ставок, которые стремятся к нулю, Япония заняла место главного источника капитала для подобного рода торговли. В итоге, для участника валютного рынка Форекс это может означать, что если поползут слухи о повышении процентных ставок в Японии, то изменения на всех валютных рынках неминуемы.

Уникальные особенности японской иены

Когда произошло крушение рынка недвижимости, Банк Японии не только удержал цены на низком уровне, но и осуществил валютную интервенцию (продажу иены), чтобы японский экспорт остался конкурентоспособным. Подобные вмешательства практиковались и ранее, но имели политические последствия. По этой причине Банк Японии вмешивается в рынок Форекс крайне неохотно.

Баланс государственной торговли и показатели международного рынка валют Форекс также оказывают на политику Банка Японии ощутимое влияние. Показатели сальдо японского торгового баланса не только положительны, но и достаточно высоки. И все же страна отяжелена большим государственным долгом и испытывает трудности, связанные со старением населения. Львиная доля государственного долга припадает на внутренний рынок страны, однако инвесторы в Японии согласны мириться с доходами низкого уровня.

Иена остается в Азии знаковой валютой, одной из наиболее торгуемых валют в мире и резервной валютой огромного веса для многих государств азиатского континента. Ликвидность китайского юаня может обрушить приоритет иены, хотя этот процесс, скорее всего, займет много лет.

Иена стала резервной валютой для многих государств благодаря своему стабильному курсу. Не смотря на то, что госдолг Японии очень высокий, трейдеры довольствуются долговым балансом государства, так как большая часть долгов сосредоточены внутри самой Японии. Кроме того, нередко происходит сравнение трейдерами максимального долга Японии с её же высоким сальдо торгового баланса. Это происходит от того, что сальдо торгового баланса страны пребывает под угрозой в силу усиления валюты Японии, к которому привели статус иены как «валюты убежища», и девальвация доллара США. Указанные факторы и делают иену привлекательной.


Все, что нужно знать о японской иене

Несмотря на все свои достоинства, рынок форекс обладает огромными масштабами, он достаточно сложен и может похвастать безжалостной конкуренцией. На рынке доминируют основные банки, торговые дома и фонды, которые быстро применяют новую информацию. Таким образом, валютный рынок – не место для неподготовленных или необразованных.

Чтобы работа на форексе была эффективной, необходимо много знать об основных валютах. Помимо текущих экономических показателей, стоит учитывать и другие факторы, которые могут повлиять на котировки.

Иена: Введение

80% сделок на форексе совершается лишь с семью валютами, и иена относится к их числу, являясь одной из основных валют при международной торговле и торгах на форексе. Это неудивительно, ведь Япония обладает одной из крупнейших экономик в мире, одним из самых высоких показателей ВВП и является одним из крупнейших экспортеров в долларовом выражении.

За каждой из основных валют стоит центробанк. В случае с иеной эту роль исполняет Банк Японии. Как и большинство центробанков других развитых стран, Банк Японии обязуется действовать таким образом, чтобы применяемые им меры стимулировали рост экономики и минимизировали темпы инфляции.

Тем не менее, на протяжении уже многих лет Япония борется с дефляцией, поэтому БЯ проводит политику низких процентных ставок, надеясь стимулировать рост спрос и экономики. В определенные моменты, приблизительно в 2000-х годах, процентная ставка даже была отрицательной.

Эта статья приведёт Вас к успеху:  КАК ПРОДАВАТЬ ФОРЕКС

Экономика Японии

Экономика Японии обладает рядом особенностей, которые необходимо учитывать при торговле иеной.

Во-первых, несмотря на свои размеры, с того момента, как лопнул пузырь на рынке недвижимости, экономике Японии не достает роста. По этой причине зачастую говорится о “потерянном десятилетии”. Хотя это может быть и не совсем верно, но в период с 2001 до 2011 г темпы экономического роста Японии редко превышали 2%, и уровень процентных ставок опускался до нуля или еще ниже не один раз.

Кроме того, Япония печально известна своей инфляцией, точнее, практически полным ее отсутствием. По сути, большую часть прошедшего десятилетия стране приходилось бороться с дефляцией.

Во-вторых, экономика Японии – одна из самых старых в мире, и ее продуктивность находится на минимальном уровне. Это значит, что средний возраст трудоспособного населения быстро растет, в то время как приток молодой рабочей силы, которая может поддержать экономику посредством уплаты налогов и активного потребления, падает.

Кроме того, Япония остается довольно закрытой страной с точки зрения иммиграции, что также усложняет демографическую обстановку.

Наконец, Япония относится к странам с развитой экономикой и высоко образованной рабочей силой.

Несмотря на то, что многие отрасли промышленности, например, такие как кораблестроение, переместились в страны вроде Южной Кореи и Китая, Япония все еще лидирует в производстве потребительской электроники, автомобилей и технологических компонентов. Это привело к тому, что Япония сильно зависит от мировой экономики, но увеличило доверие к Китаю как к торговому партнеру.

Основные драйверы


Существует ряд теорий, которые пытаются объяснить процесс курсообразования. Паритет покупательной способности, паритет процентных ставок, эффект Фишера, баланс выплат – все эти модели предлагают трактовку “правильного” обменного курса, исходя из таких факторов, как относительные процентные ставки, уровни цен и т.д. На практике эти модели плохо работают в реальной рыночной ситуации: в жизни обменный курс определяется, исходя из спроса и предложения, которые, в свою очередь, зависят от огромного числа психологически обусловленных рыночных факторов.

К основным экономическим публикациям можно отнести статистику по ВВП, розничным продажам, промышленному производству, инфляции и торговому балансу. Эти показатели выходят регулярно, и большинство брокеров, как и многие финансовые информационные ресурсы, например, Wall Street Journal или Bloomberg, открывают свободный доступ к этой информации.

Помимо этого, инвесторам стоит следить за выходом таких данных, как статистика по занятости, отслеживать изменения процентных ставок (а также обращать внимания на заседания центробанков). Более того, нельзя упускать из вида дневной новостной поток, сообщения о природных катастрофах, выборах и новых правительственных подходах к политике. Все это имеет непосредственное влияние на курсы валют.

В случае с Японией особое внимание стоит уделять результатам исследования Tankan.

Информацию о доверии в деловых кругах публикуют многие страны, и ежеквартальная статистика от Банка Японии, Tankan, относится к числу таких данных. Этот отчет обладает исключительной важностью и зачастую приводит к колебаниям котировок японских акций и иены. Статистика по торговле не менее важна для японской валюты.

Керри-трейд

Во многих отношениях Банк Японии стимулирует керри-трейд сделки во всем мире.

Керри-трейдинг – это заимствование средств в национальной валюте страны, установившей низкие процентные ставки, и последующие инвестиции в активы страны с более высокодоходными активами. Если учесть политику практически нулевых процентных ставок Японии, становится понятно, почему страна долгое время была основным источником капитала в такого рода сделках. Помимо того, это означает, что слухи о повышении японских процентных ставок могут привести к всплеску колебаний на валютном рынке.

Уникальные факторы

С того момента, как лопнул пузырь на японском рынке недвижимости, Банк Японии сохранял низкий размер процентных ставок. Параллельно с этим японский центробанк проводил валютные интервенции, продавая иены в целях усиления конкурентоспособности японских экспортеров. Тем не менее, как показал исторический опыт, проведение интервенций было чревато политическими проблемами, поэтому в настоящий момент Банк Японии неохотно идет на подобные меры.

Торговый баланс Японии между тем оказывает влияние на политику Банка Японии и размер процентных ставок. Как известно, Япония обладает крупным профицитом торгового баланса, но при этом имеет очень высокий уровень госдолга и стареющее население. Большая часть долговых облигаций, однако, находится внутри страны, и японских инвесторов, похоже, устраивают низкие процентные ставки и прибыль.

Иена является знаковой валютой Азии; она относится к одним из наиболее популярных валют в мире, а также представляет собой резервную валюту для большинства азиатских стран. В то время как значимость иены может оказаться под угрозой в случае роста ликвидности китайского юаня, этот процесс, наверняка, займет не один год. Исходя из этого, относительная стабильность курса иены сделала ее одной из резервных валют многих стран.

Хотя уровень государственного долга в Японии достаточно высок, трейдеры, похоже, относятся к этому более спокойно, так как большая часть долговых бумаг принадлежит японцам. Более того, участники рынка зачастую уравнивают высокий уровень госдолга страны с высоким уровнем профицита торгового баланса, хотя девальвация доллара и статус “безопасной валюты”, принадлежащий иене, приводят к ее укреплению, что угрожает торговому профициту и снижает привлекательность самой иены.

Заключение

Как известно, предсказать колебания валютных курсов не так уж просто, и большинство моделей не в состоянии определить направленность движения валют на более-менее долгосрочный период.


Хотя трейдеры, работающие с краткосрочными временными интервалами, вряд ли заметят пользу в экономических моделях прогнозирования, стоит учитывать, что экономические условия влияют на долгосрочные тренды на валютном рынке.

Высокий уровень профицита торгового баланса Японии, вероятнее всего, сохранит за иеной статус “безопасной валюты” на некоторое время, однако стареющее население, стабильно низкие показатели доверия потребителей и представителей деловых кругов, а также рост влияния Китая как экономического конкурента могут лишить японскую валюту этой позиции.

ЯПОНСКАЯ ИЕНА. ОСНОВНЫЕ ПРИНЦИПЫ ТОРГОВЛИ

Японская Иена. Основные принципы торговли

По статистическим показателям международного банка (BIS) Японская валюта на третьем месте (23 % в мировой торговле), уступая только доллару и евро. По этой причине пара доллар иена одна из самых востребованных у трейдеров межбанковского рынка Форекс. Если знать основы формирования стоимости Японской валюты, то это существенно увеличит процент вероятности получения прибыли.

Лучший, на мой взгляд, брокер — для дейтрейдинга , для скальпинга .

Формирование курса Японской валюты

Цена иены формируется в основном решением Центрального банка Японии (ЦБ), это валютная интервенция и количественное смягчение (QE). Данные действия ЦБ связано с тем, что на протяжении нескольких десятилетий Японская экономика после бурного роста переживает рецессию и уровень низкой инфляции. Началось это в середине 90 – х годов, когда экономика подошла к уровню дефляции. В это время ЦБ активно применял валютную интервенцию и уменьшение процентной ставки близкой к нулю. Цель данных поступков была одна, достигнуть целевого уровня инфляции 2 %. Но эти действия не принесли должного результата.

Валютная интервенция – единовременная покупка или продажа в больших размерах ЦБ иностранной валюты для ослабления национальной валюты с целью увеличить ликвидность и инфляцию.

Количественное смягчение (QE) – в данном случае ЦБ приобретает активы у коммерческих организаций, банков с целью увеличить ликвидность.

Начиная с начала 2000-х годов ЦБ Японии активно начинает применять программу количественного смягчения. Данные действия принесли желаемый эффект. Однако мировой финансовый кризис 2008 года перечеркнул эту положительную динамику. Зимой 2012 года начался новый этап восстановление экономики, который получил название «абээкономика» по названию премьер министра Синдзо Абэ который занял этот пост. Количественное смягчение получило «второе дыхание» и уже в 2013 году инфляция составила 1.61 %, но, тем не менее, не достигла целевого уровня, хотя в 2020 она опять упала до 0.19 %. Необходимо отметить, что в отличии от США, где (QE) имела определенное время, то ЦБ Японии не ограничивает количественное смягчение определенным сроком. В данный момент QE составляет 80 трлн. йен.

Полезно для трейдера

Заседание ЦБ Японии проходит раз в месяц. На каждом заседании он может увеличить QE или уменьшить процентную ставку, как было на заседании в феврале. Это действие привело к тому, что йена начала резко дешеветь. Именно такие события обусловят тренд Японской валюты до следующего заседания. Так на заседании в июле банк не предпринял никаких действий и йена начала резко дорожать. Что бы проанализировать работу ЦБ необходимо тщательно отслеживать инфляцию в Японии.

Торговля Иеной


Иена является национальной валютой Японии и одной из основных резервных валют мира. Ранее рассматривалась мировым сообществом как третья важнейшая резервная валюта, но в последние годы степень использования этой валюты снизилась, в то время как возросла роль Фунта. Японская иена имеет международный код JPY.

Функции центрального банка выполняет Банк Японии (Bank of Japan) . Он имеет статус акционерной компании, где 55% акций принадлежат государству, а 45% акций находятся в руках частных и институциональных акционеров. Банк Японии гарантирует дивиденды в размере 4% , в отдельных случаях могут быть увеличены до 5%. В данный момент управляющим Банка Японии является Харухико Курода.

Вот функции, которые выполняет Банк Японии :

— Оборот денежных банкнот (выпуск и эмиссия)
— Процессы реализации денежно-кредитной политики (золотовалютные резервы, финансовые операции на международных рынках и, конечно, регулирование процента учетной ставки)
— Контроль взаиморасчетов коммерческих банков Японии
— Мониторинг финансовых учреждений
— Выпуск государственных ценных бумаг
— Анализ состояния экономики и теоретические исследования.

Наибольшее влияние на курс Японской Иены оказывают следующие новости:

  • — Соотношение числа вакансий и соискателей,
  • — Общенациональный базовый индекс потребительских цен,
  • — Базовый индекс потребительских цен,
  • — Индекс Tankan для капитальных расходов крупных предприятий всех отраслей,
  • — Индекс настроения крупных производителей от Tankan,
  • — Диффузный индекс настроения мелких производителей от Tankan,
  • — Выступление главы банка Японии Куроды,
  • — Счет текущих операций платежного баланса (с учетом сезонных колебаний),
  • — Баланс счета текущих операций (без учета сезонных колебаний),
  • — Индекс деловой активности в секторе услуг,
  • — Объём промышленного производства,
  • — Сальдо торгового баланса с учетом сезонных колебаний,
  • — Объём экспорта,
  • — Сальдо торгового баланса,
  • — Индекс расходов домохозяйств,
  • — Базовый индекс потребительских цен (ИПЦ) в Токио,
  • — Объём розничных продаж,
  • — Доклад по денежно-кредитной политике Банка Японии.

Осуществляя денежно-кредитную политику, Банк Японии устанавливает ставку рефинансирования, согласно которой коммерческие банки могут размещать и привлекать денежные средства. С октября 2010 года Банк Японии установил процентную ставку в диапазоне от 0 до 0,1%, тем самым стимулируя экономику Японии.

На финансовых рынках популярна торговля парой доллар иена (USD/JPY), довольно не плохо прогнозируется курс, торгуя по новостям Америки или Японии. Не популярна пара EUR/JPY, считается одной из непрогнозируемых пар. Где выход новостей экономического календаря не влияет или мало влияет на котировки этой пары.

У брокеров бинарных опционов Вы можете встретить следующие валютные пары: USD/JPY, EUR/JPY, GBP/JPY, AUS/JPY, CAD/JPY.

Что касается лично меня, то я не торгую по новостям Японии. В это время у меня ночь и я предпочитаю отдыхать. А вот пару USD/JPY очень люблю и всегда по ней торгую. Торгуя по новостям США в экономическом календаре, я выбираю только USD/JPY . Новости тогда очень хорошо работают. Американская сессия в разгаре, а Азиатская уже закрыта. Поэтому JPY не вносит свои коррективы.

Эта статья приведёт Вас к успеху:  ТАКТИКА СКАЛЬПИНГА ФОРЕКС

Следить за курсами валют и выходом экономических новостей Вы сможете на моём сайте. Подходите к торговле с умом и не упускайте возможностей для заработка.

ЯПОНСКАЯ ИЕНА – СЕКРЕТЫ ТРЕЙДИНГА

Трейдеры на валютном рынке всегда ищут наиболее прогнозируемые и интересные для заработка валютные пары. Одной из основных всегда являлась доллар США/японская иена, поскольку она характеризуется низкими ставками bid-ask и исключительной ликвидностью. Поэтому это отличная пара для торговли новичками на рынке Форекс, а также старый фаворит для более опытных трейдеров.


Продажа иены как части carry trade является популярной стратегией. Популярность торговли на курсе иены во многом зависит от состояния глобальных финансовых рынков. Процентные ставки, установленные центральными банками по всему миру, в последние годы приблизились к нулю, поэтому интерес к иене остается стабильным. Кроме того, исторически, когда на глобальных финансовых рынках было множество возможностей, а волатильность была относительно низкой, трейдеры рассматривали торговлю иены как хороший способ зарабатывать больше. Однако в последние годы, когда волатильность других валют увеличилась, торговля японской иеной стала менее популярной.

Японская иена – индикатор экономики

Японская экономика является ведущей экономикой в Азии и третьей по величине национальной экономикой в мире. Япония является крупным экспортёром во всем мире. Из-за большого объема торговли Японии с Соединенными Штатами, Европой, Азией и другими странами, транснациональные корпорации регулярно нуждаются в конвертации местной валюты в японскую иену и наоборот. Постоянно низкие процентные ставки в Японии сделали иену популярной валютой для carry trade. По этим причинам пара доллара США/японская иена активно торгуется на валютном рынке.

Как самая ликвидная валюта в Азии, японская иена также используется в качестве показателя общего экономического роста в этом регионе. Когда экономическая или финансовая волатильность ударит по Азии, трейдеры будут реагировать, покупая или продавая иену в качестве замены для других азиатских стран, чьи валюты более жесткие для торговли.

Экспортная зависимость Японии также может привести к вмешательству центрального банка, когда иена демонстрирует силу. Хотя экономисты иногда обсуждают эффективность вмешательства центрального банка, важно рассмотреть, какое влияние они могут иметь. Банк Японии имеет репутацию посредника на валютном рынке, когда укрепление иены может угрожать японскому экспорту или экономическому росту.

Важно: форекс-трейдеры должны быть полностью осведомлены о влиянии Банка Японии на курс национальной валюты, чтобы они не были застигнуты врасплох, если его вмешательство вызовет разворот в тенденции иены.

Наконец, важно отметить, что Япония пережила чрезвычайно долгий период неурожаев экономического роста и соответственно низких процентных ставок. Трейдерам необходимо уделять пристальное внимание будущему пути экономического роста и восстановления Японии. Будущее повышение ставок может привести к уменьшению популярности торговли курсами иены и более сильным уровням японской йены.

Основным результатом длительного периода экономической экспансии Японии является то, что японский центральный банк был вынужден поддерживать низкие процентные ставки, чтобы способствовать экономическому росту. Как мы ранее указывали, эти пониженные процентные ставки сделали японскую иену чрезвычайно популярной в торговле. В carry trade инвесторы и спекулянты продают иену и используют выручку для покупки более доходных валют.

Как зарабатывать?

Японская иена является самой продаваемой валютой в Азии и третьей наиболее активно торгуемой валютой в мире после доллара США и евро. В течение 1980-х годов некоторые аналитики считали, что иена однажды присоединится к доллару США как к одной из мировых резервных валют. Затянувшийся экономический спад Японии положил конец этим надеждам, по крайней мере временно. Но иена остается чрезвычайно важной валютой на мировых финансовых рынках.

Хорошая идея для трейдеров Форекс – это покупка японской иены в моменты «лихорадки» на мировых фондовых рынках, ожидании глобальных изменений в экономике развитых стран – выборы, политические перевороты, поскольку иена была и остается основной резервной валютой. Как валюта-убежище иена растет во время низкой волатильности остальных валютных пар. И наоборот – когда инвесторы более склонны к риску, они покупают альтернативные валюты или сырье, тем самым снижая курс японской иены.

Другим важным фактором, который следует учитывать в отношении иены, является зависимость Японии от импорта и экспорта. Поскольку Япония во многом зависит от импортируемой нефти и других природных ресурсов, рост цен на сырьевые товары, как правило, наносит ущерб японской экономике и приводит к обесцениванию иены. Более медленный экономический рост среди основных торговых партнеров Японии также приведет к ослаблению экономики, зависящей от экспорта Японии, и соответственно снижению курса иены.

Японская иена – надежный и проверенный инструмент в руках опытных трейдеров, а её основные секреты – это потенциал для стабильного заработка!

Особенности торговли на Форекс валютными парами с японской иеной


Подробнее о японской иене. Правила и особенности торговли валютными парами форекс с японской иеной. Как прибыльно торговать японской валютой.

Японская иена занимает третье место в списке мировых резервных валют после доллара и евро и является одной из самых популярных валют для торговли на валютном рынке Форекс. Как и у каждой валюты на Форекс, у нее есть свои особенности, понимание которых поможет увеличить эффективность торговли в валютных парах с иеной.

Краткий экскурс в историю японской иены

Японская иена была введена в обращение в эпоху Сэйдзи и изначально приравнивалась к 1,5 граммам золота. Золотой стандарт несколько раз отменялся и снова вводился, в зависимости от особенностей экономической ситуации в Японии.

В мае 1953 года японская иена получила статус международной валюты, МВФ определили ее паритет 2,5 мг золота. В период с 1949 по 1971 год курс иены был жестко привязан к американскому доллару: 1 доллар США равнялся 360 японским иенам. В результате нескольких ревальваций, которые были связаны с долларом и другими мировыми валютами, стоимость иены существенно выросла.

В качестве резервной валюты японская иена традиционно занимала второе место после доллара, однако в последнее время ее значение в этой области применения несколько уменьшилось. Доля японской иены в золотовалютных резервах стран составляет приблизительно 4%.

Японская иена на Форекс

Ввиду того, что иена является свободно конвертируемой валютой, ее курс на Форекс определяется уровнями спроса и предложения. На Форекс иена успешно конкурирует с британским фунтом и швейцарским франком, 12% всего оборота на валютном рынке приходится именно на японскую валюту.

Можно выделить несколько причин такой популярности иены на Форекс:

  • Низкая процентная ставка Банка Японии, составляющая 0,1%, что дает возможность использовать иену в качестве котируемой валюты по стратегии Carry Trade.
  • Основные движения по иене происходят во время азиатской торговой сессии, которая у нас соответствует ночному времени, что устраняет влияние новостного фона из Европы на динамику японской иены.
  • Относительная дешевизна японской иены. Покупка 1 стандартного лота валютной пары USD/JPY при кредитном плече 1:100 при теперешних котировках составляет около 1000 долларов.
  • Волатильность японской иены во время азиатской сессии достаточно высокая для получения прибыли.
  • Япония является мировым экспортером товаров. В этой связи правительство Японии проводит целенаправленную политику по снижению стоимости иены.

Особенности торговли валютными парами с японской иеной


  • В отличие от стандартных котировок 0,0001 (для четырехзнака) и 0,00001 (для пятизнака), котировки с японской иеной имеют на два знака меньше. Например, котировка EUR/JPY выглядит как 138,97 для брокера с четырехзначными котировками, и 138,970 для брокера с пятизначными котировками.

Рис. 1. Валютная пара EUR/JPY (брокер с четырехзначной котировкой).

Рис. 2. Валютная пара EUR/JPY (брокер с пятизначной котировкой).

10 принципов успешной торговли

Чтобы достичь успеха в торговле, нужно знать ее основные правила. В противном случае, легко утратить концентрацию. Ни для кого не является секретом факт того что на рынке в лучшем случае зарабатывает всего 10% трейдеров. Означает ли это, что они не знают базовых правил торговли, или их образ мышления не привык следовать правилам? В данной статье мы рассмотрим правила торговли, которым должны следовать все трейдеры.

Ваши правила управления капиталом

Правила управления капиталом — это один из основных принципов, которые трейдеры должны включить в свой план торговли. Только в этом случае они могут эффективно обезопасить свой капитал в каждой конкретной сделке. Одним из аспектов этого правила является соотношение риск/прибыль. Нет необходимости говорить, что это — самый важный элемент управления деньгами на рынке. Если у вас есть формация с соотношением риск/прибыль 1:3, это означает, что в прибыльных сделках ваш заработок в 3 раза превышает ту сумму, которой вы рискуете.

Рассмотрим гипотетический пример, в котором риск в сделке составляет 100$, а прибыль может быть в три раза больше, т.е. 300$. Если вы откроете реальный счет на 5000$, то стоп-лосс в размере 100$ составит 2% от вашего баланса. Такое правило риска в 2% рекомендуется многими специалистами по торговле и применяется многими трейдерами на практике.

Если в течение торговой недели вы совершили 25 сделок, то какова может быть ваша прибыль или ваш убыток в случае, когда 16 сделок оказались неудачными, а 9 — удачными? 16 убыточных сделок по 100$ — это 1600$, а 9 прибыльных сделок по 300$ — это 2700$.

Таким образом, совершив за неделю 25 сделок, вы получите прибыль (gross) 1100$. Отсюда надо еще вычесть комиссии брокера, допустим — 150$. В результате, ваш баланс пополнится на 950$. Короче говоря, принимайте короткие убытки, когда они происходят, и пробуйте снова. Но когда позиции идут в вашу сторону, не забирайте прибыль слишком рано, а давайте им расти. Все свои положительные сделки вы можете перевести в безубыток или использовать следящий стоп для фиксирования прибыли. Если вы используете стратегию, основанную исключительно на движении цены, нужно уметь распознать свечу истощения, чтобы вовремя выйти из сделки.

Размер ваших позиций

Термин «управление размером позиций» означает изменение количества акций или лотов в сделке с целью приведения их в соответствие с суммой риска, который вы для себя установили, и с длиной стоп-лосса. Например, сумма вашего риска при капитале 5000$ составляет 100$. Это означает, что нужно торговать двумя мини-лотами со стоп-лоссом в 50 пунктов. Один лот дает 1$ за пункт, два лота — 2$ за пункт х 50 пунктов. Стоп-лосс 100$ соответствует вашему риску.

Ваш персональный план торговли


Одна из отличительных черт успешных трейдеров заключается в том, что они создают системы торговли, которые соответствуют их личности. То, что работает для них, может не работать для вас. Но это не означает, что вы не можете изучать их стратегии торговли. Выясните, что в их стратегиях работает на их пользу, а затем постарайтесь создать стратегию, которая будет соответствовать вашей личности и стилю жизни.

Например, некоторые трейдеры хотят покупать на уровнях поддержки и продавать на уровнях сопротивления. Другие предпочитают покупать и продавать на пробоях.

Некоторые используют индикаторы, например, пересечение скользящих средних или осцилляторы. Найдите то, что работает в вашем случае и примите эту стратегию торговли, сформулируйте параметры формации, добавьте сюда стратегию выхода и примените разумные стратегии управления капиталом. Получив собственную методику, важно постоянно тестировать ее, чтобы убедиться, что она стабильно дает вам желаемый результат. Когда она перестанет работать, вам, возможно, придется разработать другую стратегию. Профессиональные трейдеры принимают то, что работает для них, и не боятся отказаться от системы, когда она перестает это делать. Это дает им преимущество.

Эта статья приведёт Вас к успеху:  ПОЧЕМУ MMCIS ФОРЕКС ЗАКРЫЛАСЬ

Ваша способность справляться с эмоциями

Самый большой враг трейдера — эмоции: страх и жадность. Успеха в торговле можно достичь, если преодолеть свои эмоции. Но легче сказать, чем сделать. Наличие плана торговли поможет вам выработать образ мышления, позволяющий следовать своей методике торговли. Но эмоции будут присутствовать всегда. Самое лучшее, что вы можете сделать, это научиться контролировать ситуации, в которых страх неудачи, страх потери или боязнь утратить контроль над неопределенностью рынка сковывают вашу способность мыслить логически. Вы сможете достичь успеха, когда будете излучать уверенность, справляться со своими страхами и принимать убытки как часть торговли.

Жадность — еще один эмоциональный вызов в процессе торговли. Она проявляется, когда цена движется в вашу сторону. Лучший способ контролировать жадность — не намереваться заработать конкретную сумму прибыли в первый месяц торговли. Начинающие трейдеры зачастую думают, что смогут получить прибыль 5000$ в первый же месяц торговли, начав с капитала 5000$. Другое распространенное мнение предполагает, что, при торговле более крупными лотами, у вас сразу же появятся прибыльные сделки. Более надежной дорогой к успеху является обретение самодисциплины с целью следования плану торговли, который вы для себя выработали.

Продолжайте учиться

Торговля на финансовых рынках в качестве основного источника доходов похожа на любой другой бизнес. Потребуется, вероятно, несколько лет, прежде чем вы сможете освоить искусство прибыльной и стабильной торговли. Рассматривайте ее, как любую другую профессию, которая требует высокого уровня знаний. Необходимо непрерывно обучаться и посвящать значительное время изучению различных стратегий торговли, применяя те из них, которые соответствуют вашей личности. Нужно также идти в ногу с рынком.

Что вы торгуете

Не думайте, что торговля другими классами активов обеспечит вам прибыльную систему. Некоторые активы торгуются более упорядоченно, чем другие. Например, работая на рынке форекс, вы обнаружите, что японская иена, как правило, более волатильна во время азиатской сессии. Это логично, потому что большинство сделок по иене происходят в течение рабочего дня в Японии. Некоторые стратегии, такие как торговля в рейндже или в канале, дают прибыльные системы при тестировании с перекрестными валютными парами — EUR/AUD, EUR/GBP, EUR/ CHF и CHF/JPY. Поэтому важно протестировать вашу систему торговли на нескольких инструментах, чтобы определить, который из них лучше для нее подходит.

Ваши цели в торговле

Полезно установить для себя цели, потому что это заставляет вас оставаться сконцентрированными и не сбиваться с намеченного курса. Но убедитесь, что ваши цели реалистичны. Успех от неудачи могут отличаться именно поставленными целями.

Предположим, у вас есть капитал 5000$, и вы поставили себе цель заработать за год 12 000$. Такая цель является конкретной и измеримой. Но достижима ли она? Если ее можно достичь, то срок ее достижения можно разбить на этапы — по дням, неделям и месяцам, вплоть до намеченной даты. Это значит, что вы устанавливаете цель на день в размере 50$, на неделю (5 дней) — 250$, на месяц — 1000$, а цель на год получается 12 000$. Разбивка цели на более краткосрочные поможет вам более серьезно относиться к торговле, но в то же время, она может привести к разочарованию. Иногда то, что кажется достижимым на бумаге, может оказаться нереальным. Возможно, потребуется пройти путь проб и ошибок. Лучше всего начать с небольшой суммы и понять, как работает рынок, прежде чем устанавливать для себя цели.

Ваша личность

Трейдером какого типа вы являетесь? Вы — скальпер, дейтрейдер, свинговый трейдер, позиционный трейдер или какой-то другой? Все эти типы трейдеров торгуют по-разному, но даже в пределах одной категории нет двух похожих трейдеров. Торговля — профессия индивидуальная. Нельзя подражать другому трейдеру. Например, если ваш наставник является успешным свинговым трейдером, это не означает, что вы тоже сможете стать успешным свинговым трейдером. Нужно сначала понять свою трейдерскую индивидуальность, а затем найти методику торговли, которая ей соответствует. Общайтесь с другими трейдерами, читайте как можно больше о других трейдерах, наблюдайте, близко ли что-то из их подходов вам лично. Это — отправная точка, с которой надо начинать разработку своего плана торговли, определяющего правила входа и выхода из сделок.


Ваш подход к рынку

Ваш подход к рынку тесно связан с вашим стилем торговли. Полезно применять метод нисходящего анализа рынка. Существуют различные подходы к торговле. Чтобы анализировать рынок, нужно иметь некоторые знания о микро- и макроэкономике, прежде чем вы сможете освоить фундаментальный анализ. Применяя технический анализ, лучше всего начать с рассмотрения более общей картины, например, с долгосрочных трендов или циклов. Можно также применять анализ, основанный на собственных ощущениях, пытаясь определить общее настроение участников рынка — бычье или медвежье. В основе такого анализа лежит общее мнение, высказываемое трейдерами.

Понимание этих различных подходов позволит вам сформулировать свою стратегию торговли. Например, скальперы и дейтрейдеры могут выбрать метод торговли на новостях. Если вы хотите торговать на основании этих факторов, то нужно знать, когда будут выходить такие отчеты.

Ваш журнал торговли

Необходимость ведения журнала торговли заключается в том, что вы постоянно можете самостоятельно оценивать свою результативность, внося необходимые коррективы. Полезно создать таблицу в Excel, чтобы заносить в нее свои сделки с указанием даты, инструмента, цен входа и выхода, размера позиции, стоп-лосса, целевой прибыли, размера прибыли или убытка, формации и просадки счета.

Просматривая эти данные, вы будете знать, насколько вы следовали своим правилам торговли, и сможете выявить возможности для улучшения. Некоторые примеры того, что вы можете выявить, просматривая данные своего журнала: ваши стоп-лоссы слишком короткие или слишком длинные, вы слишком рано забираете частичную прибыль, размеры позиций слишком большие или слишком маленькие и т.п. Чем лучше организован ваш журнал, тем легче просматривать прошлые сделки.

Все зависит от вас

Вы — единственный, кто может развить ваш потенциал торговли. Поэтому нужно улучшать свою психологию таким образом, чтобы вы смогли стать прибыльным трейдером. Нужно настроить свой образ мышления на преодоление своих слабостей. Для этого потребуются время, усилия и сила воли, поэтому лучше всего использовать структурный подход к торговле, а не уподобляться толпе, которая считает, что трейдинг — это схема быстрого обогащения.

10 принципов успешной торговли, которые мы рассмотрели в данной статье, нацелены на раскрытие ваших способностей в торговле. Нужно быть открытым для обучения и познания себя и иметь возможность принимать те вызовы, которые бросает вам рынок. Джордж Сорос, один из крупнейших мастеров рынка, однажды сказал, что подход к рынку, как к математической формуле, не срабатывает. Он нашел то, что работает в его случае, и заработал торговлей миллионы долларов.

К какому бы типу трейдеров ни относились вы, важно следовать разработанному плану и придерживаться дисциплины в процессе торговли. Не прекращайте учиться трейдингу, тратя деньги, время и усилия, чтобы в итоге стать успешным трейдером.

Будьте в курсе всех важных событий United Traders — подписывайтесь на наш телеграм-канал

Особенности торговли японской иеной на рынке Forex

Многие участники Forex считают торговлю валютной парой USD/JPY (доллар/японская иена) несколько рисковой из-за сложности прогнозирования поведения рынка. Чтобы немного упростить задачу попробуем рассмотреть изменение курса японской иены в связи с изменением процентных ставок в Японии и США, а также цены американских казначейских обязательств – нот, облигаций и векселей.

Связь между процентными ставками, ценой казначейских обязательств и курсом USD/JPY

Когда вырастает цена казначейских обязательств, тогда падает курс иены — длинная позиция по USDJPY. Такая ситуация наблюдается из-за того, что казначейские обязательства США рассматриваются как надежные защитные активы.

Пара тесно связана с процентными ставками, поэтому, зная каким образом будут изменяться процентные ставки, можно рассчитать будущий тренд по данной валютной паре.


Традиционно, когда рынок стремится к риску, процентные ставки падают, а доходность казначейских обязательств повышается.

В случае, когда процентные ставки повышаются или же ожидается их повышение в скором будущем, цена на казначейские обязательства — снижается. Благодаря данному фактору доллар США идет вверх, а значит, курс USD/JPY — усиливается.

Однако если рынки охвачены паникой, тогда цена казначейских облигаций повышается, доходность снижается, доллар тоже падает, а, следовательно, курс иены укрепляется. Подобная ситуация наблюдается из-за того, что иена выступает в качестве валюты финансирования.

Влияние фондового рынка

Казначейским обязательствам, фондовому рынку США и курсу USD/JPY свойственна обратная взаимосвязь. Во время роста фондового рынка, цена на облигации снижается, а доходность по ним повышается. В таком случае иена продается, так как инвесторы хотят торговать рискованными активами — акциями. Акции не поддерживаются правительством, если рынок вдруг будет охвачен паникой, поэтому в данном случае инвесторы меняют безопасность казначейских обязательств на существенный риск.

Точно такая же связь между облигациями, акциями и долларом наблюдается в отношении японских государственных обязательств, известных как JGB.

Когда стоимость японских облигаций снижается, то и курс USD/JPY снижается — японский фондовый рынок и доходность правительственных обязательств повышаются.

Краткосрочным трейдерам стоит обратить внимание на взаимосвязь фондового рынка и двухлетних казначейских обязательств, а долгосрочным (или трейдерам, специализирующимся на торговле на колебаниях) будут интересны 10- и 30-летние обязательства.

Следует отметить, что в случаях, когда облигации и акции теряют свою обратную взаимосвязь, тогда корреляция валютной пары USD/JPY тоже изменяется.

Если изменение происходит в момент присутствия на рынке, тогда краткосрочным трейдерам лучше закрыть сделки и дождаться, когда рынок сам скорректирует этот временный дисбаланс.

Данные нарушения корреляции носят временный характер, но могут принести огромные потери краткосрочным трейдерам.

Финансовая стратегия «carry trade»

Тот факт, что процентные ставки Японии невысоки, позволяет под низкий процент заимствовать в иенах с последующим вложением в другие инструменты под более высокий процент.

Традиционная схема предусматривает продажу иены за доллары США, которые используются для покупки высокодоходных инструментов (в нашем случае казначейских обязательств).

К примеру, трейдер продал японскую иену (при процентной ставке 0.5%) и купил американские казначейские обязательства, заработав, таким образом, 3% при 5%-й доходности. Это яркий пример положительной сделки «carry trade», позволяющей прилично заработать на относительно безрисковых сделках. Сделки «carry trade» долгое время являлись одной из наиболее популярных финансовых стратегией.

Итак, подведем итоги:

при повышении цены казначейских обязательств курс японской иены наоборот снижается. Однако если рынок охвачен страхом и паникой, доходность казначейских обязательств снижается, доллар тоже падает, а, следовательно, курс иены укрепляется. Во время роста фондового рынка, цена на облигации снижается, а иена — продается.

Наиболее популярной стратегией торговли проанализированной валютной парой являются сделки «carry trade», позволяющие получить высокий доход при минимальных рисках.

Добавить комментарий