ФОРЕКС ТОРГОВЛЯ ПШЕНИЦЕЙ

СОДЕРЖАНИЕ:


Фьючерсы на пшеницу

На сегодняшний день можно торговать фьючерсы на пшеницу на три разные сорта: мягкая красная озимая, твердая красная озимая и твердая красная яровая. Наибольшей популярностью среди трейдеров пользуются фьючерсы на первый сорт и на Чикагской товарной бирже они торгуются активнее.

Фьючерсы на пшеницу – описание контракта

  • Имеют фьючерсы на пшеницу биржевой символ – ZW.
  • Объем одного контракта равняется 5000 бушелей (это примерно 136.0775 метрических тонн).
  • Котировка на фьючерсы на пшеницу указывается в долларах США за бушель.
  • Месяцы поставки – март, май, июль, сентябрь и декабрь.
  • Торговля ведется с 03:00 понедельника до 22:15 пятницы по мск.

Фьючерсы на пшеницу – особенности торговли

Используя в своей торговле фьючерсы на пшеницу, вам конечно же стоит понимать, что стоимость данного инструмента сильно зависит от сезона. Самым безопасным моментом для совершения сделок на покупку считается период с сентября по апрель. В остальные месяцы фьючерсы на пшеницу движутся очень хаотично, так что риск потерь сильно возрастает.

Если же вы используете в качестве хеджирующих инструментов, то тут ситуация выглядит несколько по-иному. Являясь потребителем, вам нужно покупать фьючерсные контракты на пшеницу осенью с поставкой в мае. Для производителя же наоборот — важно осенью продать фьючерсы на пшеницу.

Для спекулянтов работающих внутри дня также стоит знать некоторые особенности. В частности, наиболее активно торгуются контракты на пшеницу во время питовой сессии. Сразу после открытия рынка наблюдается максимальная волатильность. Открытие, кстати, очень часто происходит с сильными гэпами, так что перед окончанием торгов все сделки желательно закрывать, а то можно понести серьезные убытки.

Фьючерсы на пшеницу – фундаментальные факторы

На стоимость пшеницы оказывают влияние очень много факторов, но в первую очередь это конечно сезонность. Как правило, мы можем наблюдать повышение цен на фьючерсы на пшеницу сразу во время посевной. После окончания посевной цены начинают снижаться вплоть до сбора урожая.

Если вы будете четко понимать все стадии производства пшеницы, то сможете составить более грамотную стратегию торговли, которая будет учитывать не только технический анализ, но и фундаментальные аспекты. Как следствие, ваши прибыли могут существенно возрасти.

Торговля пшеницей (WHEAT)

Пшеница – сельскохозяйственная культура.

Выращиваемая в большинстве стран, пшеница является одним из основных продуктов питания. В ряду культурных растений пшеница занимает второе после риса место по весовому эквиваленту. Пшеница используется для производства муки, в пивоварении, при изготовлении клеев, как корм для скота, а также для производства биотоплива.

Основными экспортерами зерна на мировом рынке являются США, Евросоюз, Канада, Аргентина, Австралия, Россия и Украина. Основные импортеры — ЮАР, Мексика, Япония, Бразилия и страны ближневосточного региона.

График динамики курса пшеницы (WHEAT) онлайн

Как заработать на Пшеница за 3 шага

  1. Откройте счет
  2. Пополните ваш счет и получите бонус за пополнение до 100% от первой суммы.
  3. Выберите инструмент в терминале и инвестируйте в рост или в снижение.

Мгновенный доступ без скачиваний и платежей.
Регистрация за 1 минуту!

Смотрите также другие сельхозинструменты

Новости и аналитика: WHEAT

26 февраля 2020 года компания Forex Club вступила в Международную Финансовую Комиссию. Членство в Финансовой Комиссии — это почетный статус, которым наделены только надежные компании с многолетней историей успешной работы.

© 1997– 2020, Forex Club International Limited

The Financial Services Centre, P.O. Box 1823, Stoney Ground,
Kingstown, VC0100, St. Vincent & the Grenadines

Contracting entity of Forex Club International Limited, which accept payments from clients and transfers payments back to clients, are: Holcomb Finance Limited (1087 Nicosia Cyprus), Libertex International Company Limited (Kingstown, St.Vincent & the Grenadines).

Более 25 удобных способов пополнения и снятия
Присоединяйтесь к Forex Club в социальных сетях

Условия перепечатки материалов Политика безопасности

McAfee Защищено SSL

Предупреждение: торговля финансовыми инструментами является рискованным видом деятельности и может принести не только прибыль, но и убытки. Размер возможных потерь ограничен величиной депозита.

Компания не принимает клиентов и не осуществляет деятельность ни в одной из следующих стран с ограниченным доступом, таких как: Россия, США, Япония, Бразилия; стран, определенных FATF как государства с высоким уровнем риска и не сотрудничающие страны, имеющие стратегические недостатки в сфере ПОД/ФТ; и стран, которые находятся под международными санкциями.

Фьючерсы – эффективный инструмент для торговли пшеницей

Фьючерсные контракты на пшеницу – один из старейших финансовых инструментов товарных бирж. Значимость данного злака чрезвычайно высока. Это и обеспечивает высокую и стабильную ликвидность контрактов на протяжении всей истории их существования. Только на CBOT ежедневно заключается более 56 тысяч контрактов каждый день. Это количество совокупных сделок трейдеров и хеджеров. Кроме того, пшеничные фьючерсы характеризуются высокой волатильностью, что позволяет получать прибыль на краткосрочных торгах. Во всем мире существует множество сортов данного злака. Все они отличаются друг от друга как цветом, размером, твердостью и местом выращивания, так и стоимостью. Понятно, что сорта пшеницы произрастающей в США являются максимально ликвидными.

Параметры пшеничного фьючерса

• Фьючерсы на пшеницу торгуются преимущественно на товарной бирже в Чикаго, тиккер – ZW.

• Эталонный сорт – мягкая озимая красная пшеница.

• Объем одного фьючерсного контракта составляет 5 тысяч бушелей, что приблизительно равно 136 тонн.

• Минимальное движение стоимости – 0,25 цента США или $12,5 на фьючерс.

• Электронная платформа Glorex работает в две сессии: вечерняя – с воскресения по пятницу с 19:00 до 17:45, дневная – с понедельника по пятницу с 8:30 до 13:15. Открытые торги проходят с понедельника по пятницу с 8:30 до 13:15 (время чикагское).

• Итоговая стоимость фьючерсов на пшеницу – это сводные данные с Glorex и открытых торгов. Максимальная трейдерская активность наблюдается с 19:00 до 22:30 МСК.

Факторы, влияющие на стоимость фьючерсных контрактов на пшеницу

• Сферы применения. Их необходимо определить в первую очередь. Максимальное количество пшеницы используется на корм скота. Довольно крупные объемы закупает макаронные и хлебобулочные предприятия. Есть и другие отрасли, где используется пшеница: активные и питательные вещества из злака использует фармакологическая и косметологическая промышленность. Последние закупают сравнительно небольшие объемы от общего количества.

• Информация по поставленным или произведенным объемам пшеницы. Это основной ориентир, который определяет направление движения стоимости пшеницы. Они максимально связаны с погодными условиями на территориях стан производителей, где выращивается злак. Лидерство в производстве в последние двадцать лет удерживает Китай. Только в 2010 году он произвел 115 миллионов тонн, в то время как в Индии – 80 миллионов тонн, в Соединенных Штатах – 60 миллионов тонн, в России – 41 миллионов тонн. Хотя стоит отметить, что в данном году объемы производства пшеницы в Российской Федерации должны были быть увеличены вдвое, но сухое и жаркое лето внесло свои коррективы. Достаточно ощутима и доля производства стран Евросоюза, где в Великобритании, Германии и Франции так же активно выращивают данный злак.

• Динамика спроса на пшеницу. Этот фактор так же влияет на направление движения стоимости пшеницы. Основные потребители злака – Китай, Индия и страны Евросоюза. В текущем 2014 году Индия планирует увеличить объемы экспорта, что создает напряженную ситуацию на рынке. • Экономическая и политическая ситуация в странах производителях злака. Этот фактор весьма серьезен, поскольку, например, во время мирового экономического кризиса 2008 года стоимость пшеницы, как и многих других сельскохозяйственных и сырьевых активов, серьезно возросла. В марте 2008 года была зафиксирована рекордная цена – $12,8 за 1 бушель.

Небольшой сравнительный анализ

Фьючерсные контракты на пшеницу имеют динамическую цикличность в рамках одного года, что их категорически отличает от таких активов как драгоценные металлы или энергоносители. Тенденции на повышение стоимости злака присущи второму полугодию, в то время как в первом стабильно отмечается спад. Уборочные работы начинаются в июле, именно на этот месяц стоит обратить внимание трейдерам, работающим с данными активами. В это время необходимо следить за всей возможной информацией, поскольку в период с июля и по сентябрь вероятность изменения направления графиков очень велика. Данные по злаку можно отслеживать по еженедельным отчетам Crop Progress Report. В них можно узнать предполагаемые даты сбора злака и степень его зрелости на определенный момент времени. Кроме этого, ежемесячные выпуски US and World Supply & Demand Report сообщат трейдеру о соотношениях спроса и предложений во всем мире.

Корреляция внутри сельскохозяйственных активов

В целом группа сельскохозяйственных деривативов зависит от достаточно похожих факторов, и имеет высокую корреляцию внутри. Тождественное направление стоимостей обуславливается тем, что данную продукцию производят, как правило, одни и те же государства. Например, кукуруза и пшеница имеют плотную взаимосвязь по контрактам, особенно во время консолидации. Более того, резкие скачки кривых графиков по максимуму и минимуму так же совпадают. То есть, наличествуют одинаковые тренды. В последние несколько лет эксперты сообщают о серьезном давлении кукурузы на стоимость пшеницы, следовательно, этот факт должен учитываться при прогнозах и анализах. Понятно, что производители заинтересованы в купировании рисков и активно присутствуют на рынке. Но фьючерсные пшеничные контракты максимально интересны и трейдерам в силу высокой волатильности, причем популярностью пользуются как краткосрочные, так и долгосрочные активы.

Как торговать фьючерсами на пшеницу: краткий обзор от эксперта

Можно ли заработать на фьючерсах на зерновые, что для этого нужно знать и какие данные использовать для анализа и прогнозирования поведения рынка? Об особенностях торговли пшеницей и рядом других зерновых культур на электронных товарных биржах рассказывает управляющий директор инвесткомпании «Алго Капитал» Михаил Ханов.

Фьючерсы на зерновые входят в число традиционных и довольно популярных биржевых инструментов. По-английски все контракты по зерновым культурам называются термином Grains. В качестве составной части они входят в более широкую категорию Agriculture, которая объединяет контракты на все сельскохозяйственные товары.

В современном виде фьючерсы на зерновые возникли еще в середине XIX столетия, в США. Тогда они торговались в Чикагской торговой палате (CBOT). Затем была создана Зерновая биржа Миннеаполиса (MGEX).

Кардинальная революция в сфере торговли товарными фьючерсами произошла вследствие перехода к торгам в электронной форме. Вследствие нововведения резко возросло как потенциальное, так и реальное количество участников торгов за счет использования удаленного доступа через интернет. На этом фоне традиционная форма торговли на товарных биржах (методом выкрика) хоть и медленно, но неуклонно отмирает.

Товарные контракты в древней Греции и Месопотамии

Первые прообразы современных фьючерсных контрактов появились в незапамятные времена, задолго до наступления эры промышленной революции и последующего бурного развития международной торговли. Как минимум в 1750 г. до нашей эры практика заключения срочных договоров в древнем Междуречье была настолько распространена, что этот факт нашел отражение в законодательных документах того времени. В знаменитом кодексе царя Вавилона Хаммурапи отдельная часть была посвящена правилам заключения контрактов на поставку товаров в будущем по заранее согласованным ценам.

Аристотель рассказывал легенду о древнегреческом философе Фалесе. Этот мудрец смог предсказать рекордный урожай маслин и заработать большие деньги на своевременно заключенных контрактах. Фалес заранее по низким ценам заключил договора на использование находящихся в ближайших окрестностях маслодавилен. Когда его прогноз об урожае оливок оправдался, он смог продать права на аренду маслобоен с высокой прибылью. В Японии рисовая биржа была открыта в Осаке уже в нашу эру, но тоже довольно давно, в 1697 г.

Торги по зерновым сегодня

В качестве основного организатора торгов фьючерсными контрактами на различные зерновые культуры сегодня выступает североамериканский холдинг CME Group Inc. Образование этой структуры произошло в ходе слияния нескольких крупных товарных бирж из Нью-Йорка и Чикаго. Помимо упомянутой выше CBOT, в их число вошли также чикагские COMEX, CME и нью-йоркская NYMEX. Торговля ликвидными фьючерсами на зерновые осуществляется в рамках этого холдинга на электронной платформе CME Globex. Единой валютой проводящихся здесь торгов является американский доллар.

Наиболее популярными зерновыми культурами, активно торгуемыми с помощью электронных фьючерсов, являются пшеница, кукуруза, рис и овес. К данной группе контрактов на зерновые традиционно примыкают фьючерсы на сою, а также продукты ее переработки: бобы сои, соевая мука, шрот и масло. Еще одна родственная группа фьючерсов — контракты на поставку семян канолы, т.е. канадских сортов рапса. Впрочем, в данной статье речь пойдет исключительно о пшенице.

Основные типы фьючерсов на пшеницу: ZW и KE

Вследствие высокой популярности пшеницы в качестве биржевого товара, сегодня ведется активная торговля фьючерсами и опционами по двум ключевым сортам этой культуры. Основное их отличие заключается в разной твердости зерна. ZW-контракты заключаются на поставку мягких озимых сортов соответственно действующей спецификации. KE-контракты предназначены для поставок твердых сортов пшеницы. Химический состав поставляемого зерна должен соответствовать оговоренным в спецификации параметрам.

Эта статья приведёт Вас к успеху:  СИГНАЛЫ ТЕРМИНАЛА ФОРЕКС

Объем каждого фьючерса составляет 5 тысяч бушелей. Стоимость контрактов рассчитывается, исходя из цены бушеля зерна в долларах. Минимальное изменение котировок — 0,25 цента за бушель. Это соответствует шагу в $12,5 для одного фьючерсного контракта.

Пшеница как товар имеет очень высокую значимость. Именно пшеничное зерно представляет собой самый потребляемый на планете продовольственный товар. Основное предназначение пшеницы заключается в производстве хлебобулочных и др. мучных изделий. Однако существуют и другие сферы ее использования. Так, она применяется в качестве корма для сельскохозяйственных животных, как непосредственно, так и в виде сырья для производства комбикормов. Еще одна важная отрасль, прямо зависящая от поставок пшеницы — производство пищевого спирта.

В целом практическая значимость пшеницы в качестве пищевого продукта существенно превышает значимость всех прочих биржевых товаров, включая даже нефть и золото.

Десятью крупнейшими государствами — производителями пшеницы сегодня производится около 70% всего мирового урожая этой культуры. Поэтому не стоит сводить роль международной торговли зерном лишь к спекулятивным операциям на бирже. Пшеница реально продается и потребляется во всем мире, а международные экспортно-импортные операции обеспечивают ее распределение ее по разным странам и континентам.

Факторы, влияющие на объемы производства зерна

В число крупнейших производителей пшеницы входят КНР, Индия, РФ, США, Франция, Канада. Примерно половина всего мирового производства потребляется в Китае, ЕС и США. Уже из этих двух фактов можно сделать простой вывод. Вследствие органической нестабильности как объемов производства пшеницы, так и ее потребления в густонаселенных государствах мировым ценам на зерно свойственна высокая волатильность. При этом на объемы производства в различных странах существенно влияет ряд специфических факторов. Перечислим и при необходимости кратко опишем наиболее характерные из них.

  • Величина урожая пшеницы (как и прочих сельскохозяйственных культур) весьма сильно зависит от изменяющихся погодных условий.
  • В случае пшеницы традиционный для всех сельхозкультур фактор сезонности дополнительно осложняется культивированием двух основных видов пшеницы — яровой и озимой. Они отличаются разными сроками посева и сбора урожая, а также различной урожайностью.
  • Во многих государствах сельское хозяйство представляет собой низкорентабельную или даже убыточную отрасль экономики. Поэтому на объемы производства пшеницы в этих странах могут сильно влиять изменения порядка начисления субсидий и прочих стимулирующих мер. Здесь же стоит отметить колебания стоимости удобрений и вероятность перераспределения посевных площадей под иные культуры.
  • Весьма значимым моментом являются колебания объемов оптовых запасов пшеницы на складах. Данный фактор довольно тесно связан с двумя другими явлениями: динамикой прироста населения планеты и исторической тенденцией неуклонного роста урожайности пшеницы.
  • На стоимость пшеницы оказывает опосредованное влияние и такой глобальный фактор, как текущие цены на нефть. Здесь зависимость объясняется использованием зерна в т.ч. и для производства биотоплива, которое частично может заменять на рынке различные нефтепродукты (горючее).

Эффективные инструменты опытного спекулянта

Учитывая все вышеперечисленные закономерности, для эффективной торговли фьючерсами на пшеницу желательно учитывать довольно обширный блок различных статистических отраслевых данных — как текущих, так и исторических. Например, для среднесрочного прогнозирования котировок фьючерсов по североамериканской пшенице обязательно нужно следить за тематическими обзорами, публикуемыми Министерством сельского хозяйства США. Это объясняется в т.ч. и тем фактом, что США продолжают оставаться одним из ведущих мировых экспортеров пшеницы. Регулярные публикации USDA позволяют отслеживать предполагаемые и реальные объемы посевов, урожая, складских запасов. Всем этим важнейшим параметрам посвящаются отдельные отчеты министерства.

В начале марта 2020 г. наибольшей ликвидностью из североамериканских фьючерсов на пшеницу обладал контракт ZWK9 на поставку в мае красного мягкого озимого зерна. Стоимость этого фьючерса составляла примерно $4,6 за бушель. Если посмотреть на динамику стоимости зерна, то мы увидим, что котировки фьючерсов вернулись к значениям середины февраля 2020 г. Здесь прослеживается четкая сезонная закономерность. Как правило, цены на пшеницу снижаются в первом полугодии, в январе — мае. А вот начиная с августа и до конца года котировки чаще всего растут.

Стоит учитывать и тенденции, проявляемые на более долгосрочных и совсем кратких периодах. Сегодня стоимость фьючерсов на мягкую пшеницу находится примерно в середине четырехлетнего коридора, образованного отметками $3,80 и $6,77 за бушель. По указанным контрактам наблюдается весьма высокий уровень волатильности на дневных графиках. Все это говорит, что зерновые фьючерсы могут стать весьма эффективным инструментом опытного дисциплинированного спекулянта как для краткосрочной, так и для среднесрочной торговли.

График стоимости Пшеницы (онлайн) и Как прогнозировать курс

Испокон веков пшеница была очень важным участником в хозяйственных и экономических отношениях. Этот товар производился гораздо раньше, чем нефть или уголь. Мы можем прожить без автомобилей, электричества и интернета, но продовольствие – это то фундаментальное благо, которое стоит в самом основании человеческой пирамиды потребностей, наряду с теплом и чистой водой. Именно поэтому пшеница остается интересным инструментом торговли и инвестирования, но обо всем по порядку.

Курс пшеницы (ZW) на бирже прямо сейчас — Живой График

Пшеница на бирже — торговля фьючерсом на пшеницу

В нашей стране физическая покупка и продажа пшеницы до сих пор имеет высокую актуальность в силу огромной вариации цен в различных хозяйствах. Иной раз, загрузив купленным зерном свободный транспорт, коммерсанту требуется перевезти его на расстояние, не превышающее и 100 километров, чтобы продать в тот же день и заработать 5-10% чистой прибыли. Но, безусловно, это частные случаи, которые лишь в общих чертах описывают ажиотаж от торговли зерном в южных районах России.

Но что делать предпринимателю, который не располагает необходимым опытом в агробизнесе и проведении подобных сделок?

Как и большинством других товаров, пшеницей можно торговать на бирже.

Ситуация на отечественных площадках, к сожалению, не самая радужная. Долгое время на срочном рынке Московской Бирже существовали фьючерсы на три сорта пшеницы с тикером «EXW», которые не пользовались спросом у инвесторов. Совсем недавно эту ситуацию взялась переломить Санкт-Петербургская товарная биржа. После старта торговли иностранными ценными бумагами, руководство площадки взялось продвигать товарные фьючерсы, которые пользуются спросом на иностранных рынках. В их число вошел и фьючерс на пшеницу под тикером «GR», который на 92% коррелирует с самым ликвидным пшеничным фьючерсом «SWR», который обращается на Чикагской товарной бирже (США).

И старый «EXW», и новый «GR» являются расчетными и по ним нет поставки реальной пшеницы.

Несмотря на определенный прогресс в проведении товарных торгов в России, для изучения механики торговли пшеницей мы все же отправимся именно в Чикаго (СВОТ), где расположена крупнейшая площадка по торговле зерновыми, молочными и другими продовольственными товарами.

Важный факт. В США пшеница измеряется в бушелях (1 бушель = 35,2 литра). Минимальный лот при торговле пшеницей в Чикаго: 5000 бушелей, или 136 тонн.

На Чикагской товарной бирже фьючерсы на пшеницу носят название Wheat и имеют тикер ZW. Объем одного контракта составляет 5 тысяч бушелей (136,0775 метрических тонн). Котируется этот вид товара в американской валюте (что вполне логично, так как он торгуется на территории США).

Резонно встает вопрос размера капитала.

Если вы начинающий инвестор, собираетесь выделить под торговлю не более 300-500 тысяч рублей, вам подойдет любой форекс-брокер, предоставляющий доступ к торговле огромным количеством разнообразных тикеров на любой вкус и цвет. С трансляцией котировок с Чикаго, как правило, не возникает каких либо проблем, и инвестор свободно может покупать и продавать интересующие его CFD контракты.

Здесь механика полностью копирует торговлю на форексе и ничем не отличается от работы с валютными парами. Сделки можно будет проводить через MetaTrader или схожую программу.

Если капитал приближается к 10 000$, то стоит задуматься о выходе на реальный рынок.

Важно помнить, что в такой ситуации необходимо минимизировать риск зависания денег на Кипре или других оффшорах, которыми обычно пользуются форекс-брокеры. Сейчас в легко найти брокерские компании, которые предоставляют прямой доступ на товарную биржу США.

Однако здесь появляется новое препятствие для инвестора. Заключается оно в языковом барьере. Даже если клиент обратится к брокеру в РФ, который поможет собрать все необходимые документы, он все равно будет работать через субброкера и в конечном итоге инвестор встречается с англоязычной биржей. Также используется специализированная программа для торговли (Pinntrader или нечто аналогичное). Важно понимать, что перевод денежных средств будет проходить по системе SWIFT и, фактически, средства будут храниться на территории США.

Стоимость пшеницы на бирже

График стоимости пшеницы на бирже за последний год (онлайн)

Важный факт. Для доступа на товарный рынок США потребуется заполнить множество документов на английском языке. Чтобы избежать ошибок и оплошностей можно обратиться к любому из отечественных брокеров первой тройки и узнать об условиях предоставления услуг субброкера. В такой ситуации вам помогут с оформлением документации и проконсультируют по всем тонким вопросам, включая налогообложение.

Фьючерс на пшеницу в Чикаго торгуется через электронную площадку GLOBEX, что позволяет подключаться к бирже из любой точки земного шара и вести активную торговлю на удалении. Контракты экспирируются каждый месяц, то есть механически перекладку необходимо производить 12 раз в году. Дата поставки периодически смещается и за ней необходимо следить либо через торговую платформу, либо ориентироваться на публикации официального сайта Чикагской биржи. Кроме фьючерсов, на GLOBEX обращаются еще и опционы на все сорта пшеницы.

Сорта пшеницы на биржах

В самих США производят несколько сортов зерна. На Чикагской бирже также выделяют несколько классов:

HardRed Winter (тикер HRW) – примерно 45% от валовой массы производимого зерна. Основной компонент хлебопекарной муки, поэтому имеет высокую ликвидность.

HardRedSpring (тикер HRS) – примерно 25% производства. Повышенный уровень протеина позволяет использовать это зерно при смешивании с другими сортами, для повышения этого показателя.

SoftRedWinter (тикер SRW) – примерно 15-25%. Высококачественное сырье, которое применяется для производства муки высшего класса, из которой в дальнейшем пекут сдобу, печенье и кондитерские изделия. Имеет самую высокую ликвидность и важное макроэкономическое значение. Является передовым пшеничным фьючерсом, который принято анализировать при торговле зерновыми.

Durum – примерно 3-5%. Мука используется как важный компонент в приготовлении пасты. Крайне богата клейковиной.

BlackSeaWheat (тикер BSW) – Черноморская пшеница, производимая в России, Украине и Румынии. На текущий момент имеет нулевую ликвидность. В 2012 году удалось ввести контракт с возможностью доставки в Новороссийске, Одессе и других городах в акватории Черного моря, однако низкий объем торгов не позволяет активно учувствовать в торговле этим инструментом.

В итоге приходим к выводу, что мы будем торговать именно тикером SRW (краткий код ZW в торговых терминалах), как самым ликвидным и популярным.

Важный факт. Товарные контракты, обращающиеся в Чикаго, можно реализовать. Для этого подается специализированное поручение через брокера, с указанием места доставки (элеватор на территории США).

Как заработать на торговле пшеницей

Важно понимать процесс переработки и выращивания зерна, чтобы проводить успешные сделки по этому инструменту. Соединенные Штаты – флагман мирового производства зерновых и лишь недавно уступил это место Китаю и Индии. В зависимости от времени года американцы разделяют зерно на зимнее и летнее.

Примерно 75% производимой пшеницы в Америке приходится на зимние сорта.

Это зерно сеют осенью, чтобы первые всходы начались весной. Проще говоря, эта пшеница является озимой. В северных районах Великих равнин Соединенных Штатов зима очень суровая, поэтому пшеницу там высевают только весной, а уборку проводят соответственно летом или осенью.

В связи с низкой рентабельностью хозяйств, возделывающих пшеницу, и присутствия экономически более выгодных культур, таких как соя и кукуруза, пшеница теряет популярность среди аграриев в последнее время.

Отдельным фактором играет дефицит осадков в Равнинных регионах, где многие хозяйства перешли на менее требовательные агрокультуры. Кроме этого, появление новых сортов кукурузы и сои, выведенных с применением генетических модификаций, заставило фермеров использовать старейшие пшеничные поля для возделывания неприхотливых новинок. Аналогичные усовершенствования в генетическом коде пшеницы затруднены особенностями ее ДНК.

Дополнительно существует множество факторов таких, как вопросы селекции (семена пшеницы не покупают каждый год, а часто используют свои запасы), политики и макроэкономики. Необходимо пристально следить за новостями в агробизнесе США и мировым рынком зерна.

Торговать фьючерсом на пшеницу лучше только у самых надежных брокеров. Одним из таких является FinmaxFX, с которым мы работаем уже много лет.

Чтобы открыть сделку на покупку, мы открыли торговую платформу, выбрали самый маленький лот 0.01 и нажали кнопку BUY:

Уже к концу дня курс пшеницы на бирже значительно вырос, а наша прибыль была больше 90 долларов:

Мы решили закрыть сделку и зафиксировать наш торговый результат:

Покупка пшеницы принесла нам $93,50 прибыли:

FinmaxFX регулируется в России ЦРОФР и предлагает огромный список активов фондового и товарного, валютного и других рынков.

Что влияет на стоимость пшеницы

В первую очередь, на котировки пшеницы влияние оказывают такие факторы, как спрос и предложение. На них влияние уже оказывают факторы, связанные со временем года. Например, невозможно сказать о том, каким будет урожай пшеницы в период посевной. Хотя прогнозы погоды публикуются регулярно, они могут ошибаться.

Большая определенность появляется уже тогда, когда наступает время сбора урожая. Именно по этой причине котировки пшеницы находятся в постоянной динамике. Их цена может резко снижаться, а затем снова расти.

В CBOT уже есть определенная тенденция по ценам на фьючерсы на пшеницу. К примеру, их стоимость растет в период посевной и ее завершения. К этому моменту достигается максимальное значение. Такой рост стоимости обусловлен неопределенностью. После посевной, если она прошла успешно, стоимость фьючерсов может постепенно снижаться. Следующее серьезное ценовое колебание может наблюдаться весной. На первое место выходят риски, связанные с заморозками или засухой.


Затем, цена на пшеницу может снова снижаться, вплоть до следующей посевной. И так из года в год. Можно уловить эти колебания и зарабатывать на этом, покупая фьючерсы в нужный момент.

Эта статья приведёт Вас к успеху:  ТОРГОВАЯ СИСТЕМА СВЕТОФОР ДЛЯ ДНЕВНЫХ ГРАФИКОВ

Однако, сезонные факторы – это не единственный аспект, который влияет на стоимость пшеницы. Помимо них обращать внимание стоит и на запасы зерна. Если их накоплено слишком много, это может стать причиной снижения спроса и, как результат, стоимости пшеницы.

С другой стороны, возможна ситуация, при которой в прошлом году урожай был недостаточным. В этом случае, из-за опасений повторения сценария, стоимость пшеницы вряд ли будет снижаться даже после колошения. К тому же, ее запасов недостаточно и это также будет оказывать положительное влияние на спрос.

Что касается данных, за которыми следует следить, еженедельно по понедельникам публикуется отчет Weekly Crop Progress Reports. Еще один отчет, который может оказывать влияние на стоимость пшеницы — USDA US and World Supply and Demand Report — выходит каждый месяц 11 числа.

Дополнительные факторы

К ним можно отнести также ряд фундаментальных аспектов. К примеру, одним из существенных катализаторов колебаний на рынке пшеницы может стать американский доллар, через который котируется стоимость сырья.

Когда доллар растет, цена на пшеницу будет падать и наоборот, когда доллар снижается, стоимость пшеницы будет расти.

Еще один важный момент – спекулятивные операции. На этом рынке, как и на многих других, присутствуют спекулянты, которые стремятся играть на разницах котировок. Их присутствие привносит на рынок дополнительную ликвидность и является причиной роста волатильности.

  • Влияние на стоимость оказывает и рост потребления в мире. Тот же Китай, несмотря на самостоятельное обеспечение внутреннего спроса, уже делает импортные закупки, и ситуация может продолжить развиваться в том же русле.

Потребление пшеницы в США

Более половины выращенной в Соединенных Штатах пшеницы направляется на экспорт.

Потребительские цены на продукты из муки в Америке практически не меняются от рыночных колебаний цен на зерно. Тем не менее, кривая спроса максимально тесно связана с числом населения страны и вкусовыми предпочтениями. В 1878 году потребление зерна в Америке находилось в районе 100 кг на гражданина в год, к 1926 оно снизилось до 80 кг, а самый низкий показатель зафиксирован в 1972 году – менее 50 кг. Подобное падение спроса на протяжении сотни лет связано с изменением рациона питания в сторону сои и других заменителей. К тому же промышленная революция снизила физическую трудовую нагрузку, что также внесло свою лепту. На текущий момент потребление немного возросло и равняется примерно 59 кг.

На что обратить внимание

Торговля пшеницей требует от трейдера стойкости и подкованности в вопросах производства зерна.

Важно понимать, какие факторы будут влиять на цену.

Как на ней отразится засуха, выпуск новых удобрений или научный прорыв в селекции? Все это трейдер должен предугадывать и понимать. Технический анализ также работает весьма специфично на сезонных товарах. К этому добавляется риск размещения активов за пределами РФ и последующие проблемы с их возвратом. Необходимо четко понимать цели такой торговли и иметь заранее разработанный план. Должен присутствовать богатый опыт работы с другими инструментами, в том числе и товарными. В иных случаях стоит обратиться к российскому рынку FORTS. Несмотря на отсутствие здесь ликвидного контракта на пшеницу, можно заниматься торговлей другими сырьевыми активами. Золото, нефть и серебро имеют достаточную ликвидность и вполне могут утолить аппетиты трейдера, желающего проводить сделки с «реальным товаром».

Если вы нашли ошибку, пожалуйста, выделите фрагмент текста и нажмите Ctrl+Enter.

Курс пшеницы на бирже онлайн – за все время и на сегодня

Стоимость пшеницы на биржах — графики цен онлайн, тикеры и виды пшеницы (Wheat). Как и где торговать пшеницей, динамика стоимости, факторы влияния на котировки.

  • Aa
  • Aa
  • Aa

Пшеница (Wheat) и главный продукт, который из не делают – хлеб, с древних времен играли важную роль, а неурожаи приводили к голоду и страшным бедствиям, вот почему обеспечение хорошего запаса и стабильных поставок данного товара всегда имели особое значение. По объемам сделки с пшеницей и сейчас занимают до 40% в мировой торговле зерновыми и составляют около 160-170 млн. тонн в год.

Курс пшеницы Wheat прямо сейчас (онлайн) на бирже

Торговля на товарных рынках сопоставима с большими рисками, поэтому обязательно изучите график пшеницы онлайн прежде, чем предпринимать какие-либо действия.

Курс пшеницы на бирже CBOT (ZW):

Курс пшеницы сорта Hard Red Wheat – график онлайн:

О пшенице на бирже

Главными поставщиками этого злака на мировой рынок являются США, Канада, Австралия и др. В настоящий момент стоимость пшеницы (wheat) определяется как на локальных торгах и колеблется от региона к региону, так и централизованно на товарных биржах в виде сырья, поставочных фьючерсов, опционов, а также у брокеров бинарных опционов и Форекс в виде CFD и базовых активов.

В силу своей важности, пшеница на биржевом рынке, фьючерсы, опционы и CFD на нее обращаются на многих торговых площадках мира. Более всего отечественные трейдеры торгуют данным активом на срочном рынке MOEX, Санкт-Петербургской товарной бирже, а также Чикагской товарной бирже CBOT (CME Globex). Торги контрактами на разницу предоставляют обычные Форекс-брокеры.

Раньше на Московской бирже (MOEX с 10:00 до 18:50 МСК.) расчетные фьючерсы сразу на три разных сорта пшеницы ходили под одним тикером «EXW», теперь этот дериватов перешел на Петербургскую товарно-сырьевую биржу, где он обозначается как «GR».

Время показало, каким бы не был курс пшеницы, в России и СНГ контракты на этот вид сырья все равно не очень популярны среди местных биржевых спекулянтов, большинство наших трейдеров проводит операции с зерном на иностранных площадках, таких как Чикагская товарная биржа (CBOT), где торгуется фьючерс с тикером «SRW» (он же ZW), а биржа работает с 18:00 до 02:00 по МСК.

Поскольку основные торги проходят в США, объемы контрактов измеряются в местной величине – бушеле (примерно 35 литров). Один контракт или лот равен 5000 бушелей или 136,0775 тонн при пересчете на вес. Торги идут весь год.

Обычно, на торговых площадках фигурирует цена на пшеницу только 4-х основных сортов и муку:

  • HRW – тикер образованный от Hard Red Winter, служит основой для производства хлеба и составляет до 45% всего выращиваемого сырья;
  • HRS или Hard Red Spring – высокобелковая пшеница, в основном используется как добавка в смеси с другими сортами; на нее приходится около 25%
  • SRW – сокращенно от Soft Red Winter – высококачественная пшеница для сдобы и кондитерских изделий, обладает наибольшей ликвидностью и популярностью хотя и занимает не более 25% от общего объема, инвесторы и аналитики обычно ориентируются именно на этот сорт;
  • BSW (Black Sea Wheat) или Черноморская пшеница и мука (Durum) занимают минимальные объемы и большого интереса для спекулятивной торговли не представляют.

Где выгоднее торговать пшеницей?

Для заработка на пшенице мы рекомендуем только надежных и известных брокеров. Мы уже много лет работаем с брокером FinmaxFX, которыйпредлагает огромное количество активов, в том числе и акции, товары и другие.

Ниже мы покажем пример сделки по пшенице.

Мы зашли на торговую платформу, выбрали пшеницу (Wheat), указали маленький размер лота и нажали Купить:

Уже на следующий день был заметен рост курса фьючерса на пшеницу, как и наша прибыль:

В этот момент мы закрыли сделку, чтобы получить прибыль на счет:

В итоге, покупка пшеницы принесла нам $101 прибыли:

Рекомендуемый начальный депозит у брокера $200, так как рекомендуется открывать сделки хотя бы на 10% от суммы депозита. Это позволит вам открыть несколько сделок одновременно и придерживаться риск-менеджмента.

Факторы влияния на цену пшеницы

Как и с другими продуктами растительного происхождения, для стабильного заработка здесь мало знать курс пшеницы на сегодня и владеть теханализом, важно фундаментальные факторы и процесс выращивания и заготовки этого злака.

Нужно обращать внимание на погоду в главных странах-производителях (Канаде, США, Австралии, России, Индии и др.), а также учитывать сокращение или увеличение посевных площадей в этих регионах. Цена пшеницы обычно начинает увеличиваться на протяжении посевной, а далее к моменту сбора урожая медленно снижается, если только не возникло серьезных проблем.

Обращать внимание стоит на научные исследования в сельскохозяйственной сфере, а также учитывать корреляцию с другими сельхоз культурами. Особенно осторожными в торговле стоит быть в те периоды, когда на рынок начинает поставляться новый урожай.

Большое значение имеют американские фундаментальные данные, курс доллара, соотношение спроса и предложения, а также сведения из еженедельных и ежемесячных отчетов США по зерновым, урожаю и сельскому хозяйству в целом.

Каждый понедельник публикуется отчет Weekly Crop Progress Report, а 11-го числа, ежемесячно USDA US and World Supply and Demand Report.

Динамика стоимости ZW

В интернете без проблем можно найти исторические сводки по котировкам пшеницы вплоть до XIX-го века и старше, нас же более интересуют более близкие временные периоды. После того, как в середине 2012-го года цена превысила отметку $930, глобальный тренд на мировой рынке сменился на медвежий и к июлю 2020-го цены опустились ниже $390, после этого, цена на долгое время стабилизировалась.

Торги пшеницей требуют от трейдера достаточного опыта и знаний, поскольку невнимательный анализ или неосторожность в выборе времени для открытия сделки могут печально закончиться.

Лучшие брокеры для торговли и инвестиций

Брокер Тип Мин. депозит Регуляторы Просмотр
Бинарные опционы $250 ЦРОФР Далее.
Акции, инвестиции, Форекс, Крипто $500 ASIC, FCA, CySEC Далее.
Форекс, CFD на Акции, Сырьё, Индексы, Крипто $250 VFSC, ЦРОФР Далее.
Форекс, CFD на Акции, Сырьё, Индексы, Крипто $200 CySEC Далее.
Форекс, инвестиции $100 IFSA, FSA Далее.
Брокер Мин. депозит Макс. плечо Регуляторы Просмотр
$250 1:300 VFSC, ЦРОФР Далее.
$500 1:400 ASIC, FCA, CySEC Далее.
$200 1:500 CySEC Далее.


Брокер FiNMAX — брокер от профессиональной команды трейдеров. В платформе и условиях торговли были учтены все недостатки существующих брокеров, в итоге FiNMAX сразу стал одним из лучших. Регулируется ЦРОФР. Минимальный депозит $250, минимальная сделка $10.

Брокер FinmaxFX предлагает огромное количество акций. Большинство брокеров стремится дать доступ только к самым популярным NYSE или NASDAQ, но у FinmaxFX есть огромное количество европейских и азиатских акций, большое количество индексов со всего мира, и конечно, ценные бумаги с американских бирж, включая и отечественные компании.

Брокер предоставляет профессиональную торговую платформу и лучшие условия. Рекомендуемый начальный депозит $250.

Брокер Мин. депозит Макс. плечо Регуляторы Просмотр
$250 1:300 VFSC, ЦРОФР Далее.
$200 1:400 ASIC, FCA, CySEC Далее.
$100 1:1000 IFSA, FSA Далее.

Если вы нашли ошибку, пожалуйста, выделите фрагмент текста и нажмите Ctrl+Enter.

ФЬЮЧЕРС НА ПШЕНИЦУ: 7 ВЕЩЕЙ, КОТОРЫЕ НУЖНО ЗНАТЬ.
ЧАСТЬ 1

Пшеница — это зерновая культура, выращиваемая и потребляемая в общемировых масштабах, что делает ее одним из социально значимых мировых продовольственных товаров, охватывающих континенты и поколения. Она является основным компонентом при выпечке хлеба и изготовлении теста, а соответственно и самым потребляемым продовольственным товаром во всем мире.

Торговля пшеничным зерном не случайно входит в круг интересов не только спекулянтов, но и оптовых продавцов и покупателей, а также её производителей. Именно присутствие спекулянтов, стремящихся играть на разницах котировок, привносит на этот рынок дополнительную ликвидность и является причиной роста волатильности. В качестве одного из социально значимых продовольственных товаров, пшеница занимает почти 10% доли мировых рынков.

Фьючерсы на пшеницу относятся к категории фьючерсных контрактов агропромышленного комплекса и предлагают фьючерсным трейдерам ряд уникальных возможностей. К тому же они имеют более чем вековую историю и могут по праву считаться одними из старейших торговых инструментов товарных бирж.

Уникальность рынка пшеницы в том, что это рынок мирового масштаба, не сосредоточенный в одном конкретном регионе. США являются самым крупным производителем зерна, в то время как Япония самым большим его импортером.

Фьючерсы на пшеницу относятся к категории трех фьючерсов агропромышленного комплекса (овес и кукуруза являются двумя другими), торговать которыми начали приблизительно в 1877 году, после чего, спустя 30 лет, была создана Чикагская товарная биржа (CBOT). Эти три зерновые культуры были первыми торгуемыми сырьевыми товарами, которые помогли коренным образом изменить фьючерсную торговлю.

Имея общее представление о фьючерсах на пшеницу и зная немного истории, трейдерам, готовым торговать фьючерсами на пшеницу, также нужно разобраться в 7 важных вещах, которые будут рассмотрены в первой и второй части нашей статьи.

Торговые объемы фьючерсов на пшеницу на Чикагской товарной бирже (1921 – 2020). Источник: CME Group

  • Типы фьючерсных контрактов на пшеницу
  • Спецификация фьючерсных контрактов на пшеницу
  • Торговый год в системе реализации зерна

Начни пользоваться ATAS абсолютно бесплатно! Первые две недели использования платформы дают доступ к полному функционалу с ограничением истории в 7 дней.

Типы фьючерсных контрактов на пшеницу

Несмотря на то, что термин «фьючерс на пшеницу» довольно распространен, на деле существуют разные сорта пшеницы с разными характеристиками. Некоторые из самых распространенных сортов — это твёрдая краснозёрная озимая пшеница (HRW), мягкая краснозёрная озимая пшеница (SRW) и твердая краснозёрная яровая пшеница (HRS).

Каждый из этих трех сортов пшеницы выращивается в разных регионах США. Твёрдая краснозёрная озимая пшеница (HRW) в основном произрастает в штате Канзас и на равнинах Техаса и Южной Дакоты. Тогда как мягкая краснозёрная озимая пшеница (SRW) выращивается в восточном Кукурузном поясе от Миссури до Мичигана. В общей сложности посевами пшеницы в США занято 22,5 миллиона гектаров сельскохозяйственных земель.

Мягкая краснозёрная озимая пшеница (SRW) торгуется на Чикагской товарной бирже, в то время как твёрдая краснозёрная озимая пшеница (HRW) торгуется на Канзасской товарной бирже (KBOT), являющейся частью CME Group. Твердая краснозёрная яровая пшеница (HRS) торгуется на Зерновой бирже Миннеаполиса (MGEX).

Каждый сорт пшеницы имеет свое назначение, но большая их часть перемалывается в муку. Среди трех сортов, мягкая краснозёрная озимая пшеница (SRW) торгуется на Чикагской товарной бирже. Фьючерсы на пшеницу могут торговаться, как в виде стандартных, так и мини-контрактов.

Спецификация фьючерсных контрактов на пшеницу

На основной площадке по торговле зерновыми — Чикагской товарной бирже, мягкая краснозёрная озимая пшеница (SRW), является основным торгуемым сортом зерна. Это высококачественное сырье, которое применяется для производства муки высшего класса, из которой в дальнейшем пекут сдобу, печенье и кондитерские изделия. Этот сорт имеет самую высокую ликвидность и важное макроэкономическое значение и поэтому является передовым фьючерсом на пшеницу, который принято анализировать при торговле зерновыми. Размер стандартного контракта (партия товара) для мягкой краснозёрной озимой пшеницы (SRW) составляет 5000 бушелей, в то время как для мини-контракта его размер — 1000 бушелей.

Эта статья приведёт Вас к успеху:  СТАТИСТИКА АКТИВНОСТИ ФОРЕКС

Цена контракта на пшеницу установлена в центах за бушель с минимальным изменением цены (тиком) 0.25 цента США за 1 бушель пшеницы, что составляет $12.5 на 1 контракт. Маржинальные требования CME Group по данному типу контрактов могут изменяться и составляют $1200 – $1400 в качестве поддерживающей маржи (неснижаемого остатка на торговом счете). В общей сложности существует пять контрактных месяцев: март (H), май (K), июль (N), сентябрь (U) и декабрь (Z).

В нижней таблице, указана спецификация стандартного фьючерсного контракта на пшеницу.

Тикер ZW
Размер контракта 5000 бушелей (176,2 м3)
Торговый период CME Globex: Воскр. – Пт.: 19:00 – 07:45 следующего дня Центрального времени (Чикаго);

Пн. – Пт.: 08:30 – 13:20 Центрального времени (Чикаго). Минимальный шаг цены $0.0025 или ¢0.25 за бушель Стоимость шага $12.50 на контракт Месяцы контракта Котируются в течение пяти месяцев начиная с марта (март (H), май (K), июль (N), сентябрь (U) и декабрь (Z)).

На электронной торговой площадке Globex, являющейся подразделением Чикагской биржи, фьючерсы на мягкую краснозёрную озимую пшеницу (SRW) торгуются под тикером ZW. Эти фьючерсные контракты являются поставочными, а последним днем торговли является рабочий день до 15-го календарного дня контрактного месяца. Кроме фьючерсов, на Globex обращаются также опционы на все сорта пшеницы.

Внутридневным ритейл трейдерам приходится ликвидировать свои позиции в срок не позднее последнего торгового дня, так как фьючерсы на пшеницу являются поставочными и экспирируются ежемесячно. Дата поставки периодически смещается и за ней необходимо следить либо через торговую платформу, либо ориентироваться на публикации официального сайта Чикагской товарной биржи.

Торговой год в системе реализации зерна

Торговой год в системе реализации зерна играет важную роль. Поэтому трейдерам заранее следует знать, какой операционный торговый год торгуется на текущий момент времени.

Обычно данные по пшенице выпускает Департамент сельского хозяйства США (USDA), чем открывает новый торговый год, длящийся с 01 июня текущего по 30 мая следующего календарного года. Вообще торговые года в системе реализации являются важной составляющей фундаментального анализа рынков зерна (включая пшеницу) и дают аналитикам и трейдерам некоторое представление о сложившемся спросе и предложении.

Трейдеры, торгующие фьючерсами на пшеницу, постоянно отслеживают изменения во внутреннем производстве пшеницы, спросе и ее экспорте, пытаясь понять, как отразятся запасы зерна на фьючерсах на пшеницу к 31 августа. Также нужно помнить, что зерна пшеницы бывают яровыми и озимыми.

При приближении окончания текущего торгового года, трейдеры начинают акцентировать внимание на новых данных по производству зерна и выстраивать ожидания на основании отчетов Департамента сельского хозяйства США, влияющих на цены.

Отчет о предполагаемых посевах (Prospective Plantings Report) — это первый и самый важный документ, появляющийся в конце марта, то есть в самом начале сельскохозяйственного сезона. В нем можно просмотреть данные о том, сколько и каких именно сельскохозяйственных культур фермеры планируют посадить в текущем сезоне.

Ежемесячные отчеты об урожае (Monthly Crop Production) выпускаются в десятых числах месяца этим же департаментом и сильно влияют на цены зерна. В отчетах можно найти новые данные по спросу и предложению на зерновые.

Еще один важный отчет департамента — это отчет о складских запасах (Grain Stocks), который выходит 4 раза в год и где сообщается заполненность зернохранилищ в стране.

Из этого следует, что трейдерам нужно акцентировать внимание на месяце торгуемого контракта и выходящих отчетах, а также принимать во внимание торговый год в системе реализации зерна. Например, мы часто слышим о прогнозах цен на пшеницу, но это не общие цены на все зерно разного урожая, а прогнозные цены, привязанные к торговому году.

Помимо торгового года, показатели спроса и предложения тоже играют главенствующую роль в оказании влияния на цену пшеницы. Например, на сегодняшний день установлено, что, начиная с 2002 года в мире существует избыточное предложение пшеницы, а в производстве зерна, включая пшеницу, наблюдалось увеличение более чем на 48%. Это является одной из причин низких текущих цен на пшеницу, так как предложение продолжает превышать спрос.

В свою очередь, мировой спрос и предложение на пшеницу также могут играть ключевую роль и влиять на ее стоимость. Спрос на пшеницу со стороны Китая, несмотря на самостоятельное обеспечение им внутреннего спроса, продолжает расти. Считается, что, если ситуация продолжит развиваться в том же русле, именно это государство в ближайшем будущем станет одним из главных драйверов роста цен на пшеницу.

В сочетании c аспектом торгового года в системе реализации зерна, все это может помочь фьючерсному трейдеру выбрать подходящий для торговли контрактный месяц и определиться с преобладающим трендом, что в результате даст ему полную картину, сочетающую в себе как фундаментальные, так и технические аспекты.

Фьючерсы на пшеницу: основные принципы торговли

Группа срочных контрактов на сельскохозяйственные товары (например, на кукурузу, овес, скот или хлопок) относится к одним из старейших инструментов товарных бирж. В частности, длинной историей может похвастаться и финансовый дериватив на пшеницу. Значимость зерновых культур для мировой сельскохозяйственной отрасли предельно высока, что и обеспечивает высочайшую ликвидность фьючерсов на злаковые растения.

Другие статьи мастер-класса

Сегодня в течение одного торгового дня трейдеры с целью повысить свой доход или производители с целью хеджировать свои риски покупают более 56 тысяч контрактов на Чикагской бирже CBOT. Дополнительную привлекательность фьючерс приобретает из-за высокой волатильности, открывающей возможность заработка при краткосрочной торговле.

Дневной торговый объем фьючерсами на пшеницу за 22 января 2014 года (в контрактах). Источник: CME Group

Существует невероятное количество сортов пшеницы, которые отличаются друг от друга по таким характеристикам, как твердость, окрас, длина и место произрастания. Среди них самым популярным можно назвать злак, выращенный в США. Соответственно, и фьючерс на американскую пшеницу является самым ликвидным в мире.

Детали спецификации фьючерсного контракта:

  • Фьючерсы торгуются на Чикагской торговой бирже CBOT с тикером ZW
  • Сорт поставляемой пшеницы – красная мягкая озимая пшеница
  • Объем поставки сырья – 5 тысяч бушелей (около 136 тонн)
  • Минимальные шаг цены – 1/4 цента на бушель (12,5 USD на контракт)
  • Часы торговли в электронных платформах Globex – вечерняя сессия (с воскресенья по пятницу) 19:00 – 7:45 CT (Central Time); дневная сессия (с понедельника по пятницу) 8:30 – 13:15 CT.

Наибольшая активность трейдеров, как правило, наблюдается ближе к вечернему времени по Москве (с 19:00 до 22:30). При формировании итоговой цены на пшеницу по фьючерсам используются как данные по электронным торгам на платформах Globex, так и результаты открытых торгов выкриками (outcry), которые проводятся с понедельника по пятницу 8:30 – 13:15 CT.

Инструменты мониторинга для трейдера фьючерсными контрактами на пшеницу

Чтобы определить факторы, влияющие на движение стоимости пшеницы, в первую очередь необходимо ограничить сферы использования этой злаковой культуры. Ключевые сферы ее применения – производство корма для скота. Кроме того, крупная доля от общего произведенного объема приходится на хлебобулочные и макаронные изделия. Существуют и другие, менее популярные сферы использования пшеницы. Например, за счет высокой концентрации активных питательных веществ экстракт злака укрепляет иммунитет и ускоряет процесс заживления ран, поэтому включается в состав медицинских препаратов. Кроме того, благодаря наличию мощных антиоксидантов он сохраняет молодость кожи и является компонентом многих косметических средств. Однако значимость этих отраслей в контексте определения мировой стоимости пшеницы ничтожно мала.

Данные по объемам фактического и/или ожидаемого произведенного и/или поставленного сырья – главный ориентир для анализа дальнейшего направления движения цены. Они теснейшим образом связаны с погодными условиями в государствах, выращивающих пшеницу. Пальму лидерства в мировом производстве этого злака на протяжении последнего двадцатилетия уверенно удерживает Китай (более 115 млн тонн за 2010 год), за ним следует Индия (80 млн тонн), США (60 млн тонн) и Россия (41 млн тонн). Кстати, в 2010 году уровень производства российского сырья должен был возрасти на 50%, но аномально жаркое и засушливое лето не позволило реализовать амбициозные планы правительства. В «общем котле» производства велика и доля Еврозоны: объем собранного зерна в первую очередь идет за счет Франции, Германии и Великобритании.

Объем производства пшеницы. Источник: онлайн-энциклопедия Википедия

Другой фактор, от которого зависит направление кривой цены на пшеницу, – это динамика спроса на продукт. Среди основных потребителей злаковой культуры можно выделить Евросоюз, Китай и Индию. Последняя в настоящее время планирует увеличить объем экспорта, создавая тем самым определенное волнение на рынке. Важно учитывать, что давление на котировки пшеничных фьючерсов оказывает не только статистика производства и потребления злака, но и общая экономико-политическая обстановка в крупнейших странах-производителях и импортерах. Так, например, мировой финансовый кризис 2007-2008 годов оставил значительный отпечаток на стоимости многих сырьевых и сельскохозяйственных товаров. В период серьезнейших экономических проблем цена на пшеницу взлетела на рекордную высоту в 1282,50 центов за бушель (март 2008 года).

История цен на пшеницу по фьючерсам ZW. Источник: торговая платформа SaxoTrader

В отличие от, например, срочных контрактов на энергоносители или драгоценные металлы, фьючерсы на пшеницу имеют циклическую динамику в рамках одного года. Спад активности, как правило, приходится на первую половину года (с января по май), а второе полугодие обычно проходит с повышательной тенденцией. Сбор нового урожая пшеницы начинается в июле, поэтому именно в этот месяц инвесторам стоит внимательнее следить за новостями и трендами на графике, поскольку вероятность разворота в период с середины лета до конца сентября особенно велика.

Если говорить о конкретных отчетах, полезных для трейдера пшеничными фьючерсами, то стоит упомянуть Crop Progress Report, который выходит еженедельно. Он расскажет о степени созревания сельскохозяйственных культур и поможет определить примерную дату сбора урожая. Еще один значимый статистический документ – US and World Supply & Demand Report – ежемесячно помогает составить представление о балансе мирового спроса и предложения сырья.

Сравнение динамики фьючерсов на пшеницу (ZW) и кукурузу (ZC). Источник: торговый терминал SaxoTrader

Деривативы на основные сельскохозяйственные продукты, находясь под влиянием схожих факторов, отмечают высокую корреляцию внутри своей группы. Одинаковое направление цен на сельхоз товары возникает благодаря тому, что в большинстве случаев ключевыми производителями и потребителями являются одни и те же страны. Например, стоимость пшеницы и кукурузы по фьючерсам демонстрирует высокий уровень взаимосвязи (см. иллюстрацию выше). Особенно сильна зависимость в периоды консолидации. Резкие движения графиков к максимумам или минимумам также совпадают. Впрочем, здесь имеет смысл говорить именно о наличии одинаковых трендов, так как время их реализации может отличаться. В последнее время аналитики нередко упоминают о давлении цены кукурузы на стоимость пшеницы. Так или иначе, наличие высокой корреляции отрицать не приходится, а значит ее стоит учитывать при анализе и прогнозировании котировок.

Текущая ситуация на рынке пшеницы

Фьючерсы на пшеницу ZW. Источник: торговая платформа SaxoTrader

Поддерживая нисходящую тенденцию, охватившую почти всю группу сельскохозяйственных товаров, торговые объемы фьючерсных контрактов на пшеницу за 2013 год сократились почти на 4% (с 1,439,517 в декабре 2012 года до 1,383,342 в декабре 2013 года).

В декабре 2013 года наблюдалась стабильная слабость с плавным откатом назад в коридоре 675,00-600,00, которая объясняется сезонным декабрьским затишьем и ожиданием годовых отчетов для определения дальнейший стратегии. В результате снижения спроса на американскую пшеницу и одновременного роста производства сырья до рекордных цифр (более 711 млн тонн) в январе 2014 года котировки опустились до минимального значения в период с середины 2010 года. Наметившаяся сегодня робкая тенденция к повышению возникла из-за опасений по поводу гибели урожая, поскольку в северных регионах США установилась морозная погода с малым количеством осадков.

Фьючерсы на пшеницу пользуются большим спросом у производителей, которые с их помощью хеджируют риски резких скачков цены. Помимо этого, данные контракты оказываются полезными и для трейдеров, играющих на волатильности в кратко- или долгосрочной перспективе.

Сергей Красиков, старший финансовый консультант Saxo Bank в России

Аналитический отдел Saxo Bank

Эксперты Saxo Bank ежедневно предлагают прогнозные аналитические материалы о востребованных активах и рынках своим клиентам на разных языках. Это специалисты с многолетнем стажем торговли и эксперты в своей области.

Цены на пшеницу (Wheat)

Пшеница представляет собой травянистое растение, культивируемое первоначально в странах Ближнего Востока. Сегодня этот злак выращивается по всему миру, а к 2007 году его мировое производство приблизилось к 607 млн. тонн в год. Эти показатели позволили пшенице занять третье место среди основных злаковых культур вслед за кукурузой (751 млн. тонн) и рисом (651 млн. тонн).

Что происходит?

Пшеница относится к одному из основных источников растительного протеина, содержащегося в продуктах питания. В весовой категории она занимает второе место (после риса) в списке основных зерновых культур. В этом списке сразу за ней расположилась кукуруза, идущая в основном на откорм скота.

Пшеничное зерно относится к основным зерновым злакам, из которого производят муку для выпекания лепешек и дрожжевого и парового хлеба, для приготовления печенья, булок, пряников, хлопьев для завтрака, пирожных, макаронных изделий, вермишели, манной крупы. Оно также используется в процессах ферментации при производстве пива и некоторых других слабоалкогольных напитков.

Цены спот* на фьючерсный контракт ZWZ20, рост и падение цен, прогноз цены. Мировые цены на фуражную пшеницу 3, 4 и 5 класса сегодня и на урожай 2020 года.

* Цена, по которой продается реальный товар, ценные бумаги или валюта в данное время и в данном месте на условиях немедленной поставки. Применяется в биржевой торговле для закрытия обязательств по фьючерсным договорам, а также при заключении сделок спот.

Контракт Пшеница ZW
Биржевая цена 573.00 долларов за бушель
01.01.1970 | CBOT
Метрическая цена 0.16 долларов за литр
курс доллара на сегодня ЦБ РФ
Дата поставки Декабрь 2020 года

График и динамика котировок

Подробнее о методах прогнозирования см. на странице модель Хольта.

Добавить комментарий