ФОРЕКС БУДУТ РЕГУЛИРОВАТЬ

СОДЕРЖАНИЕ:


Академия торговли

Делаете только первые шаги в трейдинге? Наша академия биржевой торговли шаг за шагом проведёт вас через мир онлайн-торговли на форекс.

Добро пожаловать

Как стать трейдером Форекс?

В современном мире многие стремятся найти род деятельности со свободным графиком, который позволит хорошо зарабатывать. Рынок «Форекс» этим условиям полностью соответствует, однако здесь, как и в другой деятельности, нужно сначала вложить немало ресурсов, чтобы достичь успеха. Речь идет не только о финансах, но и о времени и силах. Если вы серьезно настроены на то, чтобы стать трейдером «Форекс», нужно все делать последовательно.

Советы для новичков

В первую очередь необходимо пройти обучение. Разберитесь с терминологией, поймите механизмы торговли. Ознакомьтесь с учебниками, статьями, видеолекциями. Если в процессе возникают сложности, с вопросами всегда можно обратиться к опытным трейдерам на профильных интернет-форумах.

После того как вы получите определенный багаж знаний, выберите брокера. Для этого в интернете есть рейтинги подобных компаний, у которых можно открыть демосчет. Также онлайн-сообщество трейдеров охотно делится информацией о том, какие брокеры надежны, а с кем лучше не сотрудничать.

Затем откройте демосчет. Поскольку пока вы владеете только теоретическими знаниями о торговле на «Форекс», сразу переходить на операции с реальными деньгами крайне рискованно. Демосчет же открывается бесплатно и позволяет работать с виртуальными средствами. Он поможет вам освоить те или иные механизмы трейдинга, привыкнуть к торговому терминалу, понять его функционал. То есть демосчет — это своеобразный симулятор операций, который позволит вам потренироваться перед тем, как вкладывать собственные средства.

Когда вы наберетесь опыта и увидите, что баланс депозита на демосчете стабильно увеличивается, можно пробовать свои силы на реальном рынке. Несмотря на то, что механизмы торговли остаются теми же, на трейдера оказывается существенная психологическая нагрузка. На начальных этапах торговли каждый потерянный цент может обернуться стрессом. Поэтому надо настроиться на то, что периодически будут и убытки, и это нормально. Главное — используйте только свои деньги, не привлекая заемные средства. Так вы будете уверены, что не попадете в долговую яму. А если вы примете участие в программе лояльности к новым клиентам, то какое-то время сможете получать бонусы на «Форексе» в виде кешбэка от проведенных операций, даже если они были убыточными.

Что такое ПАММ-счета?

Многих людей привлекает фондовый рынок, однако далеко не у всех имеются необходимые знания для успешной торговли. Специально для них и были придуманы ПАММ-счета. Они позволяют получать прибыль с бирж даже людям, не знающим ни одного тематического термина. Но как это возможно?

Принцип работы

Разобраться в особенностях их функционирования очень легко. Говоря простым языком, это специальный счет, который открывается трейдером для увеличения капитала. Любой желающий может пополнить его и стать инвестором. Если сделки будут успешными, вы получите с них определенный процент. Само собой, чем больше ваши вложения, тем крупнее доход. Ваши финансы будут участвовать в торговом процессе наравне со средствами других людей, которые доверяют трейдеру. Стоит отметить, что расчет с инвесторами производит сам брокер, поэтому все операции максимально прозрачны и безопасны. Просто откройте рейтинг ПАММ-счетов и выберите подходящий, отталкиваясь от показателей прироста прибыли, даты открытия и прочих параметров.

Преимущества

Такой вариант инвестиций привлекает немало людей. В этом нет ничего удивительного, ведь они имеют множество достоинств. К ним можно отнести:

  • Возможность участия в торгах на бирже. Для большинства это единственный шанс заработать на Форекс.
  • Удобство. В отличие от других способов инвестирования, ПАММ-счета позволяют проводить все операции через интернет. Это касается как ввода, так и вывода средств, а также контроля за ними.
  • Минимальный финансовый порог. Если при традиционном управлении требуются весьма внушительные суммы, то здесь можно вкладывать даже 100 долларов.
  • Безопасность. Поскольку управлением и распределением финансов занимается не конкретный человек, а брокерская система, выполняющая операции автоматически, риск быть обманутым нулевой. Кроме того, все действия трейдеров прозрачны и доступны для просмотра.
  • Ликвидность. Если вы вложите деньги, например, в недвижимость, то получить их сможете только после ее реализации. А в случае с ПАММ-счетами вывод будет осуществлен в течение короткого времени.

Конечно, это далеко не все преимущества такого способа инвестирования. Однако и этого вполне достаточно, чтобы отдать ему предпочтение.

Таким образом, благодаря ПАММ-счетам Форекс будет доступным абсолютно всем желающим. Именно по этой причине они пользуются сейчас огромной популярностью.

Как заработать на Форекс?

Многие современные люди ищут альтернативные способы заработка в интернете. Если вас интересует «Форекс» для начинающих, то данная статья поможет разобраться с основными тонкостями процесса торговли на валютной бирже.

Полезные советы

Новичку на рынке «Форекс» будет довольно сложно без наличия определённых знаний. Поэтому изначально рекомендуется изучить специальную литературу по данной тематике. Также нелишним будет посетить форумы, на которых общаются опытные трейдеры. Некоторые из них готовы дать дельный совет. Изучая представленные в их сообщениях материалы, вы сможете вникнуть в суть проведения торгов на валютной бирже.

Также сегодня существует немало курсов для новичков «Форекс». Начинать рекомендуется с открытия демо-счёта. Деньги на нём будут ненастоящими, но так вы сможете попробовать свои силы на этом поприще и понять, получится ли у вас зарабатывать на торговле валютами.

Опытные трейдеры используют в своей работе множество специальных методик анализа. В их числе:

  • Фундаментальный, в основе которого лежит принцип сбора статистических данных, характеризующих текущее состояние рынка.
  • Технический, при котором во внимание принимается динамика цен на валюты в разные временные отрезки.

Используя эти две методики, вам наверняка удастся добиться успеха. Помните, что торговля на рынке «Форекс» подразумевает необходимость постоянно мыслить. Вам придётся не только анализировать котировки валют, с которыми собираетесь работать, но и выявлять, а также предсказывать возникновение факторов, влияющих на динамику цен.

Также вам потребуется выбрать форекс-брокера, то есть посредника, через которого будете проводить операции на рынке. При поиске подходящего обратите внимание на срок его существования на рынке, рейтинг (его можно посмотреть на специализированных сайтах), минимальный размер торгового капитала и величину комиссии. Вы можете воспользоваться нашими услугами для торговли на рынке. После этого уже следует выбирать финансовый инструмент, то есть группы валют, с которыми вы будете работать. Если грамотно подойти к данному вопросу, то в скором времени можно стать успешным трейдером.

Расписание торговых сессий и их использование в торговле

Международный валютный рынок работает круглосуточно, что в целом считается благом для его участников. Можно вести торговлю в любое время суток, увеличивая тем самым число прибыльных сделок. Однако для поддержания стабильного заработка на валютных спекуляциях нужно разбираться в существующих торговых сессиях. Так, для начинающих на Форексе может стать новостью то, что на рынке выделяют 3 торговые сессии (Токийскую, Лондонскую и Нью-Йоркскую), которые идут друг за другом и прерываются только на выходные. Знания о них помогут вам использовать наиболее волатильные в определенный период времени валютные пары и получать максимальную прибыль.

Азиатская сессия (с 3:00 до 12:00 по Москве)

Главными финансовыми центрами в это время становятся Токио, Сингапур, Шанхай и Гонконг. Опытные трейдеры оценивают торги в этот период как «тонкие», в целом их объемы не велики. Рискованные игроки могут выбрать пары доллара и британского фунта с йеной. Более спокойным подойдут такие варианты: американский доллар с австралийским или новозеландским, а также с британским фунтом. В этом случае движения не такие большие, но гораздо более предсказуемые.

Европейская сессия (с 10:00 до 19:00 по Москве)

Лондон все так же остается самым крупным финансовым центром. Именно на его фондовой бирже каждый день торгуется практически треть общемирового объема акций. Кроме того, именно в этом городе размещены торговые терминалы крупных банковских организаций. Во время лондонской сессии число игроков на рынке становится максимальным. Лондонские торги перекрываются азиатскими в утренние часы и нью-йоркскими — после обеда, в эти периоды можно увидеть основной поток новостей, касающихся ЕС, Америки и Канады.

Чтобы успешно торговать в этот период, не распыляйте свое внимание и выберите всего несколько пар. Рассчитываете на торговлю с высокими доходами (и рисками)? Тогда ваш вариант — пары фунта с долларом, йеной, швейцарским франком. Евро к доллару тоже подойдет. Для размеренной торговли подойдут пары американского доллара с канадским, австралийским, новозеландским.

Северо-Американская сессия (с 15:30 до 23:00 по Москве)

Общий объем торгов на Нью-Йоркской бирже составляет всего пятую часть от мирового. Однако волатильность здесь часто бывает даже выше, чем во время лондонских торгов. Самыми ликвидными считаются пары американского доллара с канадским, а также с фунтом, йеной и евро. Конечно, во время торгов нужно следить за макроэкономической статистикой по США, новости могут существенно влиять на рынок.

Краткий обзор MetaTrader 4

MetaTrader 4 — одна из наиболее востребованных современных торговых платформ. Её используют многие трейдеры ввиду простоты интерфейса и многофункциональности. С её помощью можно не только заключать сделки на бирже, но и анализировать динамику рынка, осуществлять программирование торговых роботов и выполнять множество других задач. Благодаря наличию большого количества полезных функций она подходит для реализации практически любой торговой стратегии. Здесь могут использоваться различные типы ордеров. Заслуживает отдельного внимания такая полезная функция торговой платформы, как One Click Trading. Благодаря её наличию трейдеры могут отправлять ордера посредством выполнения всего одного клика мышью.

Ключевые особенности терминала

При выборе торговой платформы трейдеры обращают внимание на множество факторов. В отношении MetaTrader 4 отдельно хотелось бы выделить наличие специфических аналитических возможностей. Здесь есть более сорока индикаторов, которые позволяют довольно эффективно прогнозировать рынок и с высокой точностью выявлять его тенденции. Разработчики данной программы также создали особый язык, который называется MQL4. Он позволяет трейдерам программировать индикаторы на основе собственного представления о рынке.

MetaTrader 4 отличается не только многофункциональностью, но и простотой интерфейса. Здесь есть детализированная справка, инструкции по установке и настройке. Также присутствует новостная лента.

Данная торговая платформа подходит как для опытных трейдеров, так и новичков рынка. И те, и другие смогут оценить по достоинству наличие возможности социального трейдинга, который выполняется при помощи специализированного сервиса Торговых сигналов. Многообразие инструментов для технического анализа не может не радовать.

Также у MetaTrader 4 есть мобильная версия, которую можно использовать на любых устройствах. Она отлично интегрируется как на Android-приборах, так и тех, в которых установлены iOS и Windows Mobile.

При выборе подходящей платформы специалисты рекомендуют отдавать предпочтение только тем инструментам, которые эффективны для вашей торговой стратегии. Безусловно, более опытным трейдерам намного проще сделать выбор в пользу той или иной торговой платформы. Если же вы только начинаете свой путь на поприще биржевой торговли, то именно MetaTrader 4 станет для вас настоящей находкой.

Сегодня MetaTrader 4 поставляется со множеством предварительно установленных довольно эффективных утилит. Стоит отдельно упомянуть о возможности единовременного включения порядка пятидесяти индикаторов в ваш график. К тому же вы можете использовать несколько графиков одновременно.

Таким образом, используя MetaTrader 4 при осуществлении биржевой торговли на Форекс вы существенно упрощаете свою деятельность. Многие операции выполняются в автоматическом режиме. Всё, что от вас потребуется, — поставить определённую задачу перед программой. Это существенно экономит временные ресурсы, которые являются особо ценными для современных трейдеров.

Японские свечи — что это такое?

Одним из методов формирования ценового графика являются японские свечи. Особенностью такого подхода считается то, что конкретная свеча соответствует определённому временному интервалу ценовых колебаний. Если вы интересуетесь Форексом для начинающих, данная статья будет вам полезна, поскольку позволит разобраться в ключевых особенностях японских свечей.

Принципы анализа и основные характеристики

Данный способ технического анализа зародился ещё в семнадцатом веке. Японцы использовали его при проведении торговых операций с рисом. Несмотря на то, что эта версия несколько отличалась от классической, которая обязана своим появлением Чарльзу Доу, некоторые принципы являются очень похожими.

Например, движение цены здесь является более важным показателем, чем причины, по которым это происходит. Благодаря использованию японских свечей всю известную информацию можно отобразить в цене. Также в числе принципов японских свечей можно выделить такие три момента:

  • движущей силой рынка являются его участники, которые руководствуются собственными эмоциями и ожиданиями;
  • рынок развивается волнообразно;
  • цена, зафиксированная на определённый момент, может не отражать реальную стоимость продукта.

Современный принцип японских свечей может сегодня использоваться трейдерами на любом отрезке времени. Одна свеча соответствует конкретному периоду. На ней отображаются сведения относительно цены на моменты открытия и закрытия, а также минимальных и максимальных показателей стоимости в выбранном периоде.

Уровни, которые отражают цену продукта в моменты открытия и закрытия, обрамляют тело свечи. Традиционно медвежья свеча имеет чёрное тело, а бычья, соответственно, — белое. Сегодня их можно встретить в красном и зелёном цветах, соответственно.

Многие современные трейдеры рынка Форекс отдают предпочтение именно японским свечам, а не, например, барному графику. Это связано с тем, что они гораздо проще для восприятия и интерпретации.

Среди ключевых особенностей анализа японских свечей можно выделить ряд моментов:

  • Наличие большого тела и короткой тени у свечи говорит о том, что она строит тренд и отображает доминирование либо продавцов, либо покупателей (всё зависит от цвета).
  • Если тела маленькие, а тени длинные, то это свидетельствует о том, что на данный момент в проигрыше находится тот участник рынка, который долгое время доминировал.
  • При наличии маленьких тел и коротких теней следует задуматься о формировании стратегии с коротким стоп-лосс.

В целом, японские свечи — это довольно мощный инструмент, который следует использовать каждому трейдеру при анализе ценовых графиков. Именно поэтому тем, кто только начинает знакомиться с рынком Форекс, настоятельно рекомендуется уделить время изучению данного инструмента. Особенно актуальным его использование считается на старших таймфреймах.

Разобраться в вопросах особенностей построения и анализа японских свечей поможет специальная литература. Также не забывайте заходить на форумы трейдеров. Там вы сможете получить много важной информации.

Что такое технический и фундаментальный анализ?

Начинающим трейдерам рынка Форекс необходимо решить множество вопросов. В частности, требуется определиться с выбором вида анализа для прогнозирования курсов валютных пар. Одни склоняются к фундаментальному, признавая, что именно макроэкономическая статистика оказывается влияние на динамику котировок. Другие же предпочитают использовать исключительно технический анализ, утверждая, что для правильности прогнозов достаточно использования соответствующих индикаторов и фигур. Если вас интересует Форекс для начинающих, эта статья поможет разобраться в особенностях технического и фундаментального анализа.

Вкратце о главном

Для начала следует разобраться с понятиями. Фундаментальный анализ представляет собой такой способ изучения и прогнозирования динамики движения котировок, при котором во внимание принимаются следующие факторы:

  • макроэкономическая статистика;
  • политические события, произошедшие в отдельных странах или во всём мире.

Важно заметить, что тем, кто решил сконцентрироваться на изучении основ фундаментального анализа, будет непросто. Это связано, в первую очередь, с отсутствием разработок отечественных специалистов в данной отрасли. Поэтому придётся изучать труды зарубежных учёных. К тому же, для полноценного понимания особенностей и специфики фундаментального анализа следует ориентироваться в основных понятиях экономической теории.

Особенностью технического анализа является то, что в его основе лежит принцип, в соответствии с которым динамика котировок валютных пар происходит в тесной взаимосвязи с событиями, которые произошли в прошлом. Данный способ исследования рынка держится, главным образом, на трёх аксиомах:

  • динамика цен зависит от тенденций рынка;
  • история повторяется;
  • рынок учитывает всё.

Принимая их во внимание, с целью прогнозирования дальнейшего движения котировок, трейдерам требуется изучить динамику, которая была характерна для интересующей вас валютной пары в прошлом. В целом, технический анализ намного проще фундаментального. Его суть сводится исключительно к анализу графиков. Но, в то же время, важно заметить, что существует огромное множество индикаторов технического анализа. И без их детального изучения вам никак не обойтись. Поэтому довольно частой ошибкой начинающих трейдеров является попытка использовать исключительно технический анализ в его самой простой интерпретации. То есть они просто изучают графики, отражающие динамику цен конкретной валютной пары в определённый временной промежуток, и на основании этих сведений делают свои умозаключения.


Грамотные трейдеры прибегают к использованию обоих видов анализа. Таким образом применяется комплексный подход, позволяющий получить детализированный отчёт о текущем состоянии валютного рынка. Только при его грамотном использовании можно рассчитывать на получение достоверных данных и, соответственно, делать правильные прогнозы и извлекать прибыль.

Поэтому если вы хотите стать успешным трейдером, перед тем, как начинать торги на рынке Форекс, изучите особенности технического и фундаментального анализа.

Как регулируются форекс брокеры

1. Зачем нужна регуляция и лицензирование брокеров
2. Какие основные регуляторы и лицензии
Европейские
Американские
Островные
Российский
3. Регистрация брокера в оффшоре. Плюсы и минусы оффшорного брокера

1. Зачем нужна рег уляция и лицензирование деятельности на рынке форекс

Далеко не всем новичкам, регистрирующимся в дилинговом центре или у брокера, изначально приходит в голову мысль навести справки о правовом статусе их деятельности и посмотреть лицензию.

Лицензия дилера или брокера (посредников рынка форекс) – это документ, выданный регуляторным органом определенной юрисдикции на основании действующего в ней законодательства, и предоставляющий право на определенный вид деятельности. В ходе лицензионного процесса подтверждаются: соответствие нормативным требованиям систем и методик торговли; уровень технических и контекстуальных компетенций персонала, который проводит торги на платформе форекс; способность дилера/брокера регулировать взаимоотношения сторон, оперативно разрешать спорные ситуации, принимать объективные решения и обеспечивать защиту от мошенничества.

Орган, который выдал такую лицензию, гарантирует ее действенность. А это значит, что в случае некачественных услуг или нарушения законодательства форекс-компания рискует своей лицензией, т.е. правом проводить свою деятельность, а регулятор – деловой репутацией, которая может стоить дороже денег. При отсутствии лицензии у форекс-компании, трейдер, заключивший с ней договор, рискует не получить качественных услуг и правовой защиты.

И так, выбирая дилинговый центр или форекс-брокера, трейдеру прежде всего стоит заглянуть на ту страницу их сайтов, где размещена лицензия, проверить срок ее действия, установить регулятора и его юрисдикцию, торговые условия, и только затем рассматривать и подписывать договор на оказание услуг. Не стоит вестись на предоставление форекс-компанией каких-либо сертификатов или документов от общественных организаций – они не имеют юридической силы в дилерской или брокерской деятельности на форексе.

И так, мы попытаемся разобраться, какие регуляторы посреднической деятельности для рынка форекс существуют в мире, каковы функциональные возможности регуляторов, в чем заключаются их особенности, чем ограничен их правой статус, и выяснить уровень доверия к ним.

2. Регулирование и контроль деятельности на рынке форекс

Поскольку форекс – это виртуальная площадка, не связанная к конкретным физическим адресом, она не имеет централизованного управления, а регулируется локально в рамках отдельных государств или юрисдикций через уполномоченные органы.

Регулирование деятельности на рынке форекс в различных юрисдикциях происходит по-разному: как правило, этим занимаются финансовые регуляторные органы государства или центробанки. Интеллектуальное сообщество профессиональных участников рынка форекс, представляющее собой форму саморегулируемой организации, также выполняет некоторые функции регулирования.

Функции органов, регулирующих форекс брокеров, заключаются в следующем:

· Контроль и наблюдение за деятельностью форекс брокеров;

· выдача и отзыв лицензий;

· формирование регуляторной политики и разработка документов, регламентирующих деятельность брокеров;

· проведение аттестаций менеджмента и сотрудников форекс-компаний;

· борьба с мошенничеством в сфере форекс;

· консультирование по вопросам деятельности рынка форекс;

· содействие публичности и обеспечение доступа информации;

· интеграция с гос. органами регулирующими финансовый рынок.

Стоит отметить, что регулирование дилеров и брокеров на глобальном уровне ужесточается.

В 2020 году вступили в силу жесткая директива «О рынках финансовых инструментов» (MiFID II) и ее регламент MiFIR, разработанный британским FCA. Цель директивы – установить единые правила на финансовом рынке Европы, которые позволят обеспечить проведение безопасных и эффективных финансовых операций, включая услуги регулируемых брокерских компаний форекс. В случае, если форекс-компания сможет удовлетворить требования MiFID (что ни каждому дилеру или брокеру под силу), клиент сможет получить услуги с минимальным риском.

Самое жесткое регулирование деятельности на рынке форекс проводится в США: компании не только не имеют право работать без лицензии в американской юрисдикции, но и предоставлять свои услуги гражданам США за приделами страны.

Европейские и российские регуляторные правила запрещают компаниям без локальных лицензий проводить деятельность на форексе и рекламироваться на территории своей страны, но не ограничивают право своих граждан проводить эту деятельность за пределами юрисдикции. Это означает, что российский или европейский клиент для выхода на рынок форекс может воспользоваться услугами дилерской или брокерской компании, находящейся в любой юрисдикции. При этом важно помнить, что в случае возникновения любых разногласий сторон, решать их придется только в рамках той юрисдикции, где прошла регистрация компании и получена лицензия.

Эта статья приведёт Вас к успеху:  ТРЕНДОВЫЕ ФИЛЬТРЫ ФОРЕКС

Регулирование деятельности на форексе проводится уполномоченными органами различных стран и юрисдикций, включая оффшорные зоны, отличающиеся более мягкими требованиями и контролем.

Основываясь на доступной информации, ниже представлены авторитетные финансовые регуляторные органы, в которых предпочитают зарегистрироваться дилеры и брокеры форекса, чаще всего открывающие счета нашим соотечественникам:

Почему на Форекс регулирование невозможно

Сейчас благодаря активной рекламе уже мало кто не знает, что Форекс является наиболее значимым рынком планеты и его обороты превышают суммарные объемы крупнейших биржевых площадок. В сутки на этом независимом, децентрализованном и нерегулируемом фактически рынке оборачиваются триллионы долларов США! При этом устанавливаемые здесь во время валютно-обменных операций курсы определяют цены на продукты, бензин, импортные товары и так далее и тому подобное, что делает значимым происходящее на Форекс события для рядовых граждан, которые сами на нем не работают.

Учитывая высокую роль Форекс для каждой страны, крупного банка и простого гражданина, отнестись к такому феномену, как валютный рынок нужно очень серьезно, но при этом он сам остается совершенно нерегулируемым. И если раньше его участниками были только самые крупные банки, то сегодня благодаря развитию Интернет все повально бросились работать и зарабатывать на валютном рынке, из-за чего Форекс регулирование стало очень острой и актуальной проблемой.

Цели торговли отдельных участников

Все торговые операции, производимые на Форекс, можно условно разделить на два основных типа согласно тем целям, которые преследуют отдельные участники – это спекуляция курсом с целью наживы и использование валют как экономического рычага. Причем те из участников, кто действительно способен влиять на цену, то есть крупные национальные банки развитых стран, вовсе не ставят себе задачи по приумножению своего капитала. Их главной побуждающей силой является желание обеспечить экономике своей страны дополнительные условия для стимулирования и процветания. К тому же страны и крупные производители вынуждены рассчитываться друг с другом в различной валюте и Форекс сводит таких участников, позволяя им в любой момент быстро произвести взаиморасчеты. Собственно, для этих целей и создавался изначально Форекс и во времена его юности объемы обмена валют были ненамного больше торговых объемов различными товарами.

Но спустя короткий промежуток времени ситуация сильно изменилась и объемы Форекс стали превосходит операции с товарами в десятки и сотни раз. Это связано с тем, что Форекс стал доступен широкому числу финансовых организаций, коммерческих банков, а затем и простым гражданам. Все эти мелкие участники ставят перед собой только одну цель – заработать! Вследствие этого они суммарно и практически ежесекундно заключают огромное число сделок откровенно спекулятивного характера.

Активное распространение Форекс-торговли как «легкого» способа заработка денег немедленно привлекло внимание различного рода аферистов, которые банально обманывают доверчивых граждан и ставят им палки в колеса во время торговли. Причем наибольшее количество мошенник пришло именно в страны СНГ из-за чего регулирование форекс стало больной темой в России.

Основные источники опасности Форекс для простых трейдеров

Интенсивное привлечение простых граждан к работе на Форекс, как уже говорилось, стало катализатором числа сделок и роста объемов на нем. Считается, что около 200 млрд долларов в день – это объем, который суммарно делают его самые незначительные участники. Причина этого банальна и проста – на Форекс действительно можно хорошо зарабатывать, если освоить основы и понять закономерности хождения цены. Но поскольку регулирование рынка Форекс отсутствует, то немало новичков, к сожалению, просто теряют свои деньги и терпят глубокое разочарование в своих надеждах.

Здесь следует заметить, что помимо очевидных факторов риска (высокое плечо) и откровенного обмана со стороны разного рода «кухонь», частный трейдер сталкивается еще и с ниже описанными негативными факторами.

  1. Чрезмерная волатильность. Это явление, при котором цена с большой скоростью (иногда практически мгновенно) взлетает резко вверх или вниз, проходя сотни пунктов, что становится причиной как больших прибылей, так и колоссальных убытков. Причем последние не всегда можно даже ограничить стоп-лоссом, так как волатильность нередко сопровождается существенным ценовым разрывом.
  2. Отсутствие своевременной объективной информации. Следует понимать, что брокеры заключают договор о сотрудничестве с крупными банками, которые выступают в роли поставщиков ликвидности. Поэтому банки всегда точно знают, какие позиции и в каких объемах занимают частные трейдеры, где они ставят стоп-лосс и тейк-профит. Это создает информационный дисбаланс, так как банк легко может спровоцировать кратковременный скачок курса и просто «вынести» стопы из зон, где они скапливаются. И исправить эту ситуацию сейчас никак нельзя, пока отсутствует закон, определяющий основные моменты о регулировании Форекс.

Правовой и финансовый контроль над валютным рынком

Ситуация с Форекс давно уже находится в центре внимания развитых стран, которые пытаются частично влиять на нее, делая торговлю на Форекс для простых граждан более безопасной. Реализуется это через контроль над организациями, выполняющими посреднические функции между поставщиками ликвидности на Форекс и частными трейдерами. С этой целью создаются различные комиссии, которые проверяют брокеров, изучают схему их работы, степень защиты пользовательских активов и так далее.

Первой серьезной организацией, которая внедрила высокие стандарты регулирования стала американская комиссия, контролирующая срочную фьючерсную торговлю – CTFC. Ее деятельность опирается на принятый в США закон Конгресса о регулировании рынка Форекс, согласно которому все торговые операции попадают под юрисдикцию CFTC, если их участником является резидент США. В то же время Комиссия позволяет оказывать гражданам посреднические брокерские услуги только избранным компаниям, прошедшим основательную проверку и соответствующим очень строгим правилам, которые установлены NFA – Национальная фьючерсная ассоциация.

Самым значимым негативным фактором, который опасен для частного трейдера, считается откровенный обман своих клиентов компаниями-кухнями. Основные виды обмана – это увеличение комиссий, спреда, неверные котировки, обрыв связи в периоды высокой волатильности и так далее. Согласно имеющейся статистике между 2000 и 2006 годом около 25 тыс. резидентов США потерпели убытков из-за таких финансовых махинаций больше, чем на 400 млн USD. Вследствие этого для ужесточения регулирования была создана специальная рабочая группа, разработавшая особые правовые алгоритмы, которые встали на защиту интересов частных трейдеров США.

Но другие государства не могут похвастать таким подходом, что позволяет брокерам действовать довольно свободно, даже при наличии регуляторов. Например, в Стране восходящего солнца действует FCA – Управление по финансовым услугам, регулирующее деятельность финансовых рынков, куда по определению входит и Форекс. При этом в валютный рынок Японии считается одним из самых динамичных на планете, хотя работа FCA в основном сводится к информированию действующих и потенциальных трейдеров о высоких рисках работы на Форекс, что весьма сложно назвать регулированием. Среди наиболее радикальных действий, которые позволила себе FCA, стало принудительное уменьшение максимального уровня кредитного плеча к 1:25.

Если же посмотреть на Европейских регуляторов, то они в основном смотрят за тем, чтобы компании соблюдали нормы законов и разграничивали свои активы со средствами клиентов, что повышает пассивную безопасность капиталов частных трейдеров. При этом кредитное плечо на уровне 1:200 в Европе не считается чем-то удивительным. Но все-таки доля частных трейдеров очень мала, поэтому более актуальным вопрос регулирования рынка Форекс остается для более крупных его участников.

Контроль за взаимодействием крупных участников

Каждый центробанк может регулировать валютный рынок собственной страны и для этого у него есть все полномочия и рычаги управления. Но на данный момент нет регуляторов, которые могли бы контролировать ситуацию на Форекс в целом, а это порождает определенные риски. Среди них стоит выделить несколько ниже приведенных.

  1. Все предприятия и финансовые организации, которые действуют на мировой арене, вынуждены учитывать при своем стратегическом планировании валютные риски. Однако высокая волатильность, которую нагнетают другие участники рынка, часто мешает правильно оценить степень влияния колебаний валютного курса на прибыль компании. Таким образом, поскольку регулирование рынка Форекс пока невозможно, в России, Китае, США, Японии, Германии и других больших странах экспортерах крупные компании часто несут незапланированные расходы, которые порой могут быть весьма и весьма значительными.
  2. Учитывая, что крупные банки из-за больших объемов торговли могут терять огромные суммы даже на небольшом изменении валютного курса, их особо неудачные действия способны сильно отразится на всей мировой экономике, так как ключевые ее элементы находятся в поиске постоянного шаткого равновесия.
  3. Зависимость экономик отдельных стран от действий валютных спекулянтов. Часто внутренняя экономика той или иной страны может сильно пострадать из-за ажиотажа, вызванного действиями спекулянтов. Их действия значительно усиливают эффект от публикации макроэкономических показателей, могут вызвать панику среди инвесторов, что способствует оттоку иностранного капитала из страны и провоцирует переходу экономики в состояние рецессии.

Наиболее яркие примеры – США в период кризиса, когда сделки керри-трейд вызвали сильную продажу американского доллара, чем значительно усугубили эффект от фундаментальных проблем, начавшихся со строительного рынка, или падение тайского бата, вследствие чего разразился сильный экономический кризис по всей Азии. В последнем случае успешные трейдеры буквально купались в деньгах, в то время как большая часть населения сразу перешагнула порог бедности.

Многие эксперты считают, что при должной согласованности ведущих стран отдельных регионов можно было бы создать универсальный закон для всех участников и использовать его в регулировании рынка Форекс. В частности, мелких спекулянтов можно было бы пресечь налогами, отбив желание «играться» на Forex и терять средства, оставив таким образом возможность для работы только подготовленным трейдерам, действующим осознанно. Для крупных участников можно создать определенный регламент, чтобы исключить явные провокационные действия.

Но на практике Форекс регулирование выглядит пока очередным мифом, поскольку все наиболее значимые банки, финансовые институты и хедж-фонды на корню пресекают любые попытки установления жестких правил, так как они довольно часто вынуждены использовать валютный рынок, как средство страховки отдельных своих действий и активов, осуществляя одиночные или совместные валютные интервенции.

Понять их мышление и нежелание создавать четкий регламент торговых отношениях на Форекс можно, но при этом высокая волатильность и большое кредитное плечо, в сочетании с присутствием большого числа нечестных на руку брокеров делает работу частного трейдера довольно рискованной. Хотя есть попытки создания независимых частных организаций, наподобие ЦРФИН и КРОУФ в России, которые изучают деятельность отдельных брокеров, выдают им лицензию и создают хоть какую-то видимость регулирования, что позволяет трейдерам выбирать только лучшие Форекс компании, дорожащие своей репутацией и поэтому неспособные на откровенный обман в принципе.

Регулируемый Форекс в России и в мире

Так как Forex в России на «особых правах», то приходится признать — сейчас ситуация с регулированием деятельности Форекс-брокеров не самая прозрачная. Если в некоторых зарубежных странах компанию, предоставляющую услуги населению на финансовых рынках, контролируют «добровольно/принудительно», то в РФ такого еще не добились.

С одной стороны, кто-то может оставаться в «налоговой тени» и для него это плюс, с другой стороны, права трейдеров особо некому защищать, разве что саморегулируемым организациям.

Можно ли доверять КРОУФР, ЦРФИН и другим?

В России пока что нет единого официального регулятора на Форекс-рынке, как, например, NFA в США или FSA в Великобритании. Компания видит смысл подать документы в ту или иную регулирующую организацию только в том случае, если хочет повысить свой имидж в глазах трейдеров. Обратите внимание, что многие начинающие спекулянты на финансовых рынках, желая защитить свой капитал не только от торговых рисков, но и от неторговых рисков, изучают информацию о том, какой брокер и кем регулируется.

Регуляторы на Форекс в России

Есть основания полагать, что в России со временем ФСФР (Федеральная служба по финансовым рынкам) возьмет на себя обязанности регулирующего органа на Forex. На данный момент есть «самопровозглашенные» организации, к которым брокер по своему усмотрению может присоединиться.

Вот основные организации в РФ, регулирующие деятельность брокерских компаний на Forex:

  • РАУФР
  • КРОУФР
  • ЦРФИН
  • ЦРОФР

Бывает и такое, что некоторые брокерские компании самостоятельно решают создать регулируемый Форекс в РФ. Как Вы думаете, что для этого было решено сделать? Создать организацию, которая возьмет на себя функции финансового регулятора и будет их же контролировать. Согласитесь,это очень удобно.

Таким образом, некоторые из регуляторов созданы теми, кого они и должны контролировать. Еще вариант — организация создается некоммерческой, обзывается независимой, но берет деньги (например, не официально) за включение в свой список очередного брокера, а потом, например, еще и ежегодно собирает взносы за участие. Чем не бизнес?

Чтобы сформировать собственное отношение к тем или иным регуляторам, затратьте время на изучение претензий клиентов, которые, как правило, находятся в свободном доступе. Можно будет познакомиться с ситуацией, оценить проблему самостоятельно и потом посмотреть, какое решение было принято комиссией. Естественно, что комиссия, состоящая из представителей некоторых брокерских компаний, не станет никогда штрафовать (призывать брокера к выплате по претензии) на крупные суммы.

Если в российском правительстве все же «дойдут руки» до валютного рынка и им вплотную займется, например, ФСФР, то ситуация должна будет сразу измениться к лучшему. Все же государственный аппарат это совсем не саморегулируемая организация, созданная для формирования своего «анклава» и сбора податей с участников.

На данный момент учредители брокерских компаний выбирают удобные для себя оффшорные зоны, преследуя сразу несколько целей:

  • незначительные налоги;
  • юридическая удаленность компании от большинства клиентов;
  • «лояльное» регулирование со стороны местных организаций, занимающихся данной деятельностью.


Есть ли польза трейдеру от всех этих «регуляторов»? На взгляд автора статьи — есть, но в большинстве случаев небольшая. Конечно, гораздо спокойнее будет работать с теми, кто контролируется, к примеру, NFA, но надо понимать, что желательно быть еще при этом гражданином США и владеть английским языком.

Хотелось бы добавить, что уменьшить количество спорных ситуаций и неприятных моментов во время торговли на Forex можно, если внимательно читать документы компании, в которой открываем себе торговый счет (например, регламент, клиентское соглашение и т.д.). Надеемся, Вы получили представление о ситуации с регулированием Форекс в России.

Регуляторы Форекс

В данном разделе портала Brokers.Ru представлены наиболее авторитетные регулирующие организации, которые осуществляют контроль над деятельностью ведущих брокерских компаний.

При этом регулирование форекс является не единственным направлением деятельности вошедших в наш список регуляторов. Данные службы обеспечивают безопасность и прозрачность работы на различных финансовых рынках.

Следует отметить, что на форекс осуществляют регулирование как государственные, так и частные организации. При этом каждая из них обладает индивидуальным набором прав и полномочий. Брокерские компании в большинстве случаев проходят процедуру лицензирования и попадают под последующее регулирование форекс. Для дополнительного подтверждения высокого качества предоставляемых услуг составлен рейтинг брокеров форекс России и международных компаний. Чтобы пройти процедуру лизензирования брокеры должны соответствовать целому ряду требований.

Регулирование современного форекс рынка на сегодняшний день осуществляют несколько десятков различных организаций. Более детально информация по каждой из них представлена на нашем портале в соответствующих карточках.

В большинстве случаев для прохождения регулирования форекс брокеры дополнительно вносят регистрационный взнос. Направлен он на создание страхового фонда, средства из которого могут быть переданы участникам рынка для возмещения полученного ущерба в случае нарушений со стороны компаний.

Обращаем внимание, что брокеры форекс могут одновременно иметь лицензии сразу нескольких регуляторов. В случае нарушения Ваших прав брокерской компанией Вы имеете возможность всегда обратиться в такую организацию для успешного разрешения возникшего спора. Успешное регулирование форекс является отличным инструментом для повышения качества работы рынка.

Большинство брокеров лицензированы одной или несколькими регулирующими организациями.

Для решения проблемы Вам надо всего лишь найти организацию, под регулирование которой попадает «нерадивый» брокер и направить жалобу.

Выберите Вашу компанию для направления жалобы прямо отсюда.

Каким будет регулируемый украинский Форекс?

Основные положения Законопроекта похожи на российский и белорусский аналоги, но направлены на национализацию Форекса в стране.

Во второй половине прошлого месяца состоялось заседание Комитета Верховной Рады Украины по вопросам финансовой политики и банковской деятельности на котором рассматривались проект Закона Украины о деятельности форекс-дилеров. Таким образом, вслед за Россией и Белоруссией, где внебиржевой рынок Форекс успешно интегрируется в правовой регулируемой среде, законодатели Украины принялись продвигать регулирование индустрии Форекс, которая до сих пор, по их словам, работает как казино.

О том, каким видят законодатели будущее индустрии Форекс в Украине можно заключить из приведенных далее основных положений предлагаемого нового проекта регулирования деятельности форекс-дилеров в стране. Данный доработанный Законопроект предполагается быть представленным в Верховную Раду Украины. Стоит отметить, что кроме основной идеи ввода внебиржевого альтернативного финансового сектора в правовую зону, данный Законопроект, судя по всему, направлен на резкую национализацию Форекса в Украине.

Сфера действия Закона

Действие предстоящего Закона распространяется на деятельность форекс-компаний и не регулирует деятельность на международном межбанковском валютном рынке и профессиональную деятельность по торговле внебиржевыми производными финансовыми инструментами. Законодательство об азартных играх, букмекерской или лотерейной деятельности не применяется к регулированию деятельности форекс-компаний.

Цели и принципы государственного регулирования форекс-рынка

Целью государственной политики в сфере регулирования форекс-рынка и его участников является установление основных правовых и организационных основ осуществления их деятельности в Украине, обеспечения прав и законных интересов клиентов и создание условий для снижения социальных рисков, связанных с соблюдением участниками форекс-рынка требований законодательства.

Принципами государственной политики в сфере деятельности Форекс компаний являются: обеспечение соблюдения форекс-компаниями установленных законодательством организационных и правовых основ; защита прав, законных интересов клиентов; урегулирования взаимоотношений между форекс-компаниями и клиентом.

Система регулирования деятельности форекс-компаний и форекс-рынка и контроля за ее осуществлением состоит из государственного и самоуправляющегося регулирования и контроля. Государственное регулирование форекс-рынка осуществляется в следующих формах: принятие актов законодательства; регулирование прав и обязанностей участников форекс-рынка; выдача лицензий на осуществление деятельности форекс-компаний; запрет и остановка на определенный срок (до одного года) деятельности форекс-компании в случае отсутствия лицензии на эту деятельность и привлечение к ответственности за осуществление такой деятельности согласно законодательству; установление правил и стандартов предоставления форекс-услуг и контроля за их соблюдением.

Самоуправляющееся регулирования деятельности форекс-компаний осуществляется саморегулируемой организацией (СРО) в соответствии с предлагаемым Законом. Форекс-компания вправе осуществлять свою деятельность исключительно после получения членства в саморегулируемой организации.

Деятельность форекс-компании в Украине производится исключительно на основании лицензии на осуществление деятельности форекс-компании

Форекс-компаниям запрещается: осуществлять другие виды деятельности, кроме деятельности форекс-компании; представлять клиентам ложную информацию относительно своего статуса, условий предоставления форекс-услуг, в том числе места заключения соглашений в системе форекс, инвестиционных стратегий, комиссионных и других платежей; предоставлять обещания относительно размера гарантированной или потенциальной прибыльности.

Требования к форекс-компании: руководители и учредители — граждане Украины, и не резиденты стран-оккупантов

В день выдачи лицензии минимальный размер уставного капитала форекс-компании должен составлять не менее 5 млн гривен и должен быть сформирован исключительно денежными средствами. Запрещается формирования уставного капитала форекс-компании за счет средств, полученных на основании кредитного договора или займа.

Физические лица — учредители (участники) и руководители форекс-компании должны иметь безупречную деловую репутацию, в том числе не должны иметь неснятой или непогашенной судимости за преступления против собственности, преступления в сфере служебной деятельности. В состав участников (акционеров) форекс-компании, прямо или косвенно, не могут входить нерезиденты, зарегистрированные в одной из оффшорных зон, перечень которых определен Кабинетом Министров Украины, или юридические лица Украины, учредителями (участниками) или владельцами существенного участия которых является нерезидент (нерезиденты) указанных оффшорных зон; резиденты государства, признанного в соответствии с законодательством Украины государством-оккупантом, или признанной в соответствии с нормами международного права государством-агрессором; иностранные юридические или физические лица, если такие лица являются резидентами государства, признанного в соответствии с законодательством Украины государством-оккупантом, или признанной в соответствии с нормами международного права государством-агрессором.

Не менее 51% доли в уставном капитале форекс-компании должно принадлежать гражданам Украины.

Программно-технические средства форекс-компании должны соответствовать характеру и объему осуществляемых им операций, а также обеспечивать ее бесперебойную деятельность и хранения данных, в том числе путем создания резервных копий.

В своей деятельности форекс-компания обязана: воздерживаться от действий, которые могут повлиять на результаты форекс-сделок; создавать условия для надлежащего информирования существующих и потенциальных клиентов о наличии лицензии на осуществление деятельности форекс-компании, об условиях и правилах предоставления услуг, о возможных рисках и последствиях для клиентов; обнародовать годовую финансовую отчетность о своей деятельности в СМИ и на своем официальном вебсайте; осуществлять меры, определенные законодательством в сфере предотвращения и противодействия легализации (отмыванию) доходов, полученных преступным путем, финансированию терроризма и финансированию распространения оружия массового уничтожения.

Требования к рекламе деятельности форекс-компаний

Реклама деятельности форекс-компаний должна содержать серию и номер лицензии форекс-компании — заказчика такой рекламы. Реклама торговой марки форекс-компании, деятельности, услуг форекс-компании должна содержать текст предупреждения следующего содержания: «Заключение сделок на форекс-рынке является высокорискованным и может привести к потере внесенных денежных средств в полном объеме», и занимать не менее 15% площади (продолжительности) такой рекламы.

Договоры о предоставлении форекс-услуг и другие документы, с которыми форекс-компания. Условия договора с клиентом, ограничивающие ответственность форекс-компании, являются ничтожными.

Требования к счетам и гарантийному обеспечению: максимальное плечо 1:50

Операции и их учет производится исключительно в национальной валюте. Денежные средства, передаваемые клиентом форекс-компании в качестве гарантийного обеспечения или оплаты других услуг, должны зачисляться на счет форекс-компании, открытый в уполномоченном банке, который находится на территории Украины.

Соотношение размера гарантийного обеспечения (кредитное плечо) не может быть более 1:50. Обязанность по учету средств клиентов форекс компании — не может быть возложена на форекс-компанию.

Официальный сайт форекс-компании

Форекс-компания обязана иметь официальный вебсайт в сети Интернет, доменное имя которого содержит UA. Информация на официальном сайте форекс-компании излагается на государственном языке. Наименование доменного имени сайта должно совпадать с зарегистрированным на территории Украины товарным знаком, под которым форекс-компания осуществляет свою деятельность.

На официальном сайте форекс-компании в обязательном порядке должна содержаться информация, в том числе, о обобщенных ежемесячных финансовых результатах, полученных клиентами форекс-компании за весь срок деятельности форекс-компании, с указанием количества счетов, на которых учитываются средства клиентов, которые получили положительный финансовый результат, и количества счетов, на которых учитываются средства клиентов, которые получили отрицательный финансовый результат; зарегистрированый саморегулируемой организацией образец договора с клиентами форекс-компании; размер уставного капитала форекс-компании; фамилия, имя, отчество основателей форекс-компании — физических лиц, учредителей; копия лицензии форекс-компании на главной странице сайта.

Форекс-СРО

Саморегулируемой организации форекс-компаний (СРО) является объединение форекс-компаний, созданное и зарегистрированное в соответствии с законом и с соблюдением положений Закона Украины. СРО приобретает свой статус со дня предоставления ей такого статуса Регулятором. Членство форекс-компании в СРО является обязательным.

Для получения статуса СРО, организация должна объединять более 50% форекс-компаний. Члены СРО платят членские взносы для обеспечения деятельности такой СРО и компенсационные взносы, размер которых устанавливается такой СРО индивидуально, пропорционально объему средств клиентов на счетах форекс-компании. СРО осуществляет свою деятельность на основании устава и внутренних документов, которые соглашаются Регулятором. После получения организацией статуса СРО, форекс-компании, которые не являются членами СРО должны в месячный срок стать членами такого СРО и быть его членами в течение всего срока наличия у такого объединения статуса СРО.

Эта статья приведёт Вас к успеху:  ЧИСЛО СПЕКУЛЯТИВНЫХ СТАВОК НА РОСТ НЕФТИ УВЕЛИЧИВАЕТСЯ

К основным полномочиям СРО относятся: внедрение правил и стандартов, обязательных к исполнению членами СРО о деятельности форекс-компаний; инициирование совершенствования законодательства в сфере деятельности форекс-компаний; представление и защита интересов членов СРО в органах государственной власти, судах и т.д.; рассмотрение жалоб клиентов членов СРО о деятельности форекс-компаний и предоставления ответов и разъяснений; систематизация жалоб клиентов и внедрение мер по защите интересов клиентов; разрешение споров между членами СРО; создание компенсационного фонда для компенсации убытков клиентов участников СРО в случае неплатежеспособности форекс-компании.

Компенсационный фонд форекс-СРО: Компенсация не больше 200 тыс. гривен

Компенсационный фонд СРО создается за счет компенсационных взносов каждого члена СРО, а также других источников, предусмотренных СРО и не запрещенных законодательством. Средства компенсационного фонда отделяются от других средств и имущества СРО. При этом денежные средства компенсационного фонда СРО должны храниться на отдельном счете в банке. Срок предъявления требований физическими лицами, имеющими право на получение компенсационных выплат, устанавливается СРО, но он не может быть меньше 30 дней. Сумма предельного размера компенсационной выплаты клиенту форекс-компании устанавливается СРО по согласованию с Регулятором и не может быть больше 200,000 гривен.

Если физическое лицо имеет право на получение компенсационных выплат в отношении двух и более форекс-компаний, компенсационные выплаты исчисляются и выплачиваются отдельно по каждой форекс-компании.

Лицензирование деятельности форекс-компаний: Ответ в течение 30 дней

Лицензирование деятельности форекс-компаний осуществляется Регулятором. Решение о выдаче лицензии или об отказе в ее выдаче принимается Регулятором в течение 30-ти дней со дня поступления соответствующего заявления и прилагаемых к нему документов.

Регулятор может отозвать лицензию форекс-компании в следующих случаях: если форекс-компания после получения лицензии не начнет заключения форекс-сделок с клиентами в течение одного года; если будет установлено, что форекс-компания для получения лицензии предоставила ложную информацию; если будет установлено, что форекс-компания систематически нарушает правила проведения форекс-сделок, согласно которым ей была выдана лицензия; прекращение форекс-компанией членства в СРО.

Ответственность за осуществление деятельность форекс-компаний без лицензии

Субъекты, которые осуществляют на территории Украины деятельность форекс-компании без соответствующей лицензии, несут административную и уголовную ответственность, предусмотренную законодательством.

Более того, Регулятор осуществляет рассмотрение обращений физических и юридических лиц о нарушении форекс-компаниями требований данного Закона. По результатам рассмотрения обращений и выявления нарушений законодательства Регулятор имеет право выдать форекс-компаниям предписание об устранении нарушений, а операторам, провайдерам телекоммуникаций, на оборудовании которых размещены сайты форекс-компаний – предписание.

Отрегулируем форекс в России на смартлабе!

  • Ключевые слова:
  • Forex,
  • FX,
  • ЦБ РФ

1. Кухни процветали, основаная масса клиентов была довольна много лет без всякого контроля.
2. Контроль ничего, кроме иллюзий, для клиента не даст.

TT,
1.основная масса? откуда инфа? статистика?

2.ну давайте вообще ничего не будем контролировать, пусть и на акциях брокеры творят что хотят

TT, ))) хорошая шутка)

там проголосовало 7 человек))

притом один из них я

— капитал
— прозрачность процесса исполнения ордеров

с российским уровнем коррупции любые правила и регламенты бесполезны, могут быть использованы только для расправы над неугодными

О чем говорит закон о форекс-дилерах:

Форекс дилер не может выводить сделки на внешнего контрагента.

Звучит достаточно абсурдно. Это лишает дилера возможности эффективно управлять своим торговым риском. Это делает невозможным предоставление клиентам прямого доступа на сам рынок Форекс. Такое требование закона закладывает конфликт интересов между дилером и клиентом в основу сотрудничества.

То есть мы снова движемся в противоположном направлении, в то время как западные регуляторы (FCA, NFA) требуют, чтобы дилеры выводили позиции на внешних контрагентов, если собственного капитала дилера недостаточно для обеспечения открытых позиций с клиентами.

имхо
1 должны быть реальные сделки с номерами и госконтора их регистирует и проводит клир.
2 котировки не собственность конторы
3 российская юрисдикция


Форекс-дилер в течение пяти секунд после выставления клиенту котировки, не вправе заключать с иными клиентами аналогичные отдельные договоры на разных условиях.

Форекс-дилер не может изменять котировку BID без изменения котировки ASK.

Как вам такой бред? Пока эти вещи не будут пересмотрены, все остальное не имеет особого смысла.

По уму нужно создать регулятора по финансовым рынкам вообще.
Один регулятор вполне может контролировать и:
— рынки базовых активов (акции, облигации. ),
— деривативные биржевые рынки (опционы, фьючерсы. ),
— производные индикативные дилинги (ставки разного рода в т.ч. и «народный» FX),
— валютные рынки,
— денежные рынки.

Если ДЦ лицензирует себя контрагентом своих клиентов, то необходимо запретить в названии и брендах такой организации использовать слово «Брокер». И наоборот, закрепить какое-нибудь «словечко», чтобы все сразу понимали с кем имеют дело.
Регулировать ДЦ очень просто: вопрос решается всегда в пользу клиента (против ДЦ), при любом разумном обращении к регулятору.

Если лицензия выдаётся на межбанковский форекс, тогда каждую сделку нужно нормировать и отчётность сохранять на долгие годы. Предоставлять клиентам, регулятору и встречной стороне по первому требованию всю инфу по любой сделке.

Форекс регулирование в России

Регулирование рынка Форекс в России сегодня осуществляется Банкром России и СРО. Что входит в обязанности регуляторов, обсудим в статье.

Регуляция валютного рынка Форекс в России до сих пор вызывает горячие обсуждения в финансовой сфере – у ее механизма есть как сторонники, так и противники.

Бывшие ранее на слуху КРОУФР, ЦРФИН и тому подобные организации канули в Лету. Сегодня мы разберемся, кто и каким образом сегодня регулирует рынок Форекс в России.

Правовая база российской форекс регуляции

По состоянию на 2012 год ежемесячный денежный оборот российского сегмента валютного рынка Форекс превысил 300 млрд. долларов, что заставило правительство обратить на него самое пристальное внимание.

В результате, 29 декабря 2014 года президентом РФ был подписан Федеральный закон N 460-ФЗ «О внесении изменений в отдельные законодательные акты Российской Федерации», получивший негласное название «Закон о Форекс», который вступил в силу 1 января 2020 года и стал определяющим документом для участников валютного рынка в России.

Согласно закону, функции регулирования валютного рынка Форекс в России возложены на ЦБ РФ, совместно с саморегулируемыми организациями СРО, которые являются участниками этой отрасли.

Для получения статуса форекс-дилера, компании необходимо получить соответствующую лицензию Банка России. Право предоставлять свои услуги форекс-дилеру дает членство в соответствующей СРО.

В 2020 году в реестр СРО Банка России была внесена Ассоциация форекс-дилеров, которая на данный момент является единственной организацией, связанной с валютным рынком в стране.

В соответствии с требованиями закона, в обязанность СРО входит создание компенсационного фонда, который предназначен для выплат клиентам форекс-дилера, объявившего себя банкротом.

Требования к форекс-дилерам в России

  • Форекс-дилер обязан обладать собственными средствами, объем которых прямо пропорционален величине принимаемых рисков, но не менее 100 млн. рублей.
  • При получении членства в СРО форекс дилер обязан внести в компенсационный фонд взнос 2 млн. рублей. В случае нехватки средств фонда для погашения обязательств перед клиентами компании-банкрота, все форекс-дилеры – члены СРО, обязаны внести дополнительные средства, размер которых определяется их оборотом, вплоть до полного удовлетворения клиентских претензий.
  • Реклама форекс-дилеров в обязательном порядке должна содержать предупреждение о высоких рисках.
  • Форекс-дилер не имеет права выводить сделки клиентов на межбанковский рынок. Все сделки исполняются внутри компании.
  • Торговые услуги предоставляются форекс-дилером исключительно по валютным парам.
  • Кредитное плечо форекс-дилера не может превышать 1:50. В отдельных случаях, Банк России может дать разрешение на его увеличение до 1:100.
  • Форекс-дилер не имеет права вносить изменения в котировки на покупку без соответствующей коррекции котировки на продажу. Контроль за котировками осуществляет ЦБ РФ.
  • Банковские счета компании, а также ее клиентов должны находиться в российских банках.
  • Закон возлагает на форекс-дилеров функции налогового агента. При выплате клиенту прибыли, компания обязана удерживать подоходный налог.
  • Технические средства форекс-дилера должны быть его собственностью и располагаться на территории России. Все данные должны иметь резервные копии, а технические средства и программное обеспечение должны соответствовать требованиям СРО.

Особенности валютного рынка в России

Отсутствие лицензии Банк России не является препятствием для предоставления услуг на валютном рынке Форекс, но накладывает на деятельность таких компаний целый ряд ограничений, например, запрет на рекламу.

Российским гражданам никто не запрещает пользоваться услугами форекс-брокера, не имеющего лицензии Банка России.

Однако в этом случае следует понимать, что лицензированный форекс-дилер находится в зоне действия российской юрисдикции. Иностранный же форекс-брокер находится в правовом поле государства, где он зарегистрирован. Как правило, это офшоры. Это значит, если у клиента возникают проблемы с иностранным брокером, то это является его личной проблемой. Если возник спор с лицензированным форекс-дилером, то интересы клиента находятся под защитой законов РФ.

Например, все тот же «Закон о Форекс» четко определяет, что убыток клиента не может превышать размер внесенных им средств. В случае если лицензированная компания объявляет себя банкротом, вложенные клиентом средства будет возмещены из компенсационного фонда СРО. В случае с иностранным брокером рассчитывать на компенсацию вряд ли стоит.

Тем не менее, клиенты иностранных компаний имеют возможность обратиться к зарубежному финансовому регулятору, в юрисдикции которого находится брокер, для решения возникшего спроса.

Однозначно оценить механизма форекс регулирования в России достаточно сложно:

  • с одной стороны, клиент российского форекс-дилера максимально защищен законом;
  • с другой стороны, иностранные форекс-брокеры, работающие на российском рынке, предоставляют более широкий спектр активов для трейдинга, выбор кредитного плеча и т.д.

Вполне вероятно, что требования закона для получения лицензии Банка России для некоторых форекс-брокеров являются неприемлемыми или невыполнимыми, чем и объясняется такое маленькое количество лицензированных российских форекс-дилеров.

Законодательство о регулировании рынка Форекс в РФ

Дата последнего обновления материала: 9.02.2020

До недавнего времени в России не было ни одного закона, регулирующего рынок Форекс: деятельность дилеров осуществлялась на основе Федерального закона «О рынке ценных бумаг» от 22.04.1996 N 39-ФЗ. В конце 2013 года вышла исправленная и дополненная его редакция, а 16.12.2014 г. был принят Федеральный закон N 460-ФЗ — Закон о Форекс.

Ниже мы рассмотрим наиболее важные вопросы, интересующие участников рынка:

  • как и кем регулировался рынок Форекс в России до 2020 года;
  • что ждет российских участников Форекс после 2020 года;
  • какую роль играют СРО и Центробанк РФ в регулировании форекс-отрасли.

Все, что касается закона, регулирующего валютный рынок Форекс в России, собирается и систематизируется нами здесь с 2014 года. Следите за регулярными обновлениями.

1 Первые попытки регулирования Форекс — 2012-2013 годы

До определенного момента государство не обращало внимания на российский Форекс. Летом 2012 г. Минфин РФ разработал законопроект о регулировании валютного рынка, который должен был вступить в силу с 1 января 2013 года: участники Форекс работают с обычными дилерскими разрешениями, без лицензий, с капиталом не менее 35 миллионов рублей. Компаниям без разрешительных документов планировалось запретить рекламу.

Закон о российском Форекс в 2012 году

Предполагалось, что документ расширит возможности судебной защиты компаний и их клиентов. Между прочим, Минфин рассматривал несколько вариантов регулирования Форекс, предлагалось, в частности, ничего не менять или приравнять Форекс к рынку ценных бумаг. В результате остановились на отдельном отраслевом законе. Кроме того, сообщалось, что валютные трейдеры объединятся в отдельную отраслевую ассоциацию.

Данный законопроект развития не получил, но начало было положено.

В апреле 2013 года депутатами Василием Шестаковым из комитета по физкультуре и Александром Бабаковым из комитета по международным делам в Государственную Думу РФ внесен новый законопроект о регулировании рынка Форекс. Позднее к ним примкнули депутат Андрей Мурга и глава банковской Ассоциации «Россия» Анатолий Аксаков.

Похожая статья Как ЦРФИН готовился стать главной СРО форекс-дилеров Изменения в варианте, который готовят ко второму чтению: увеличены требования по капиталу и прописано обязательное участие в саморегулируемой организации не менее половины всех участников рынка, которые должны будут платить вступительные, членские и прочие взносы (например, взносы в фонд для выплат компенсаций при неисполнении дилерами своих обязательств). Законопроект был направлен не столько на защиту частного клиента, сколько на передачу контроля над рынком саморегулируемой организации — по сути компаниям-лидерам. Предполагалось, что пострадают наиболее мелкие операторы рынка, деятельность которых не будет легализована после вступления в силу соответствующего законодательства.

Итак, Госдума на заседании 11 июня 2013 года приняла в первом чтении законопроект, который ввел определения международного и внебиржевого рынка Форекс, форекс-дилера, а также устанавил обязанность последнего разработать правила совершения операций на рынке операций с валютой. Также предусмотрено, что разногласия форекс-дилеров и их клиентов, связанные со сделками, рассматриваются в арбитражном суде.

Но главное замечание правительства к законопроекту не было учтено: документ должен сделать прозрачным ценообразование сделок. В текущей версии законопроекта осталось положение, что котировки определяет компания, хотя их параметры ее обяжут указывать в интернете.

2 Принятие закона о Форекс и его развитие — 2014-2020 годы

В мае 2014 года сообщается, что Закон о Форекс может быть принят Госдумой до конца весенней сессии. Однако уже тогда возникло сомнение, что это положит конец хаосу и мошенничеству в отрасли. Высокопоставленный сотрудник ЦБ (возможно, Швецов) в кулуарах высказывался за то, чтобы закрыть Forex в России либо приравнять компании, работающие в этой индустрии, к казино и выселить в специальные игорные зоны.

По мнению других, не столь радикальных, экспертов, для создания цивилизованного рынка закон вообще не требуется, нужно только обязать проводить все транзакции через биржу: будет и судебная защита клиентов, и признаваемые котировки. Форекс-компании с ними не согласны: Форекс — внебиржевой рынок, и говорить о проведении операций через биржу недопустимо, а утверждение «биржевой форекс — безопасный форекс» спорно.

Как банки и брокеры будут делить Форекс

В июне 2014 года в организации участников фондового рынка — НАУФОР — прошел круглый стол, посвященный регулированию Форекса. В нем приняли участие как представители индустрии Форекса, так и яростные критики этого рынка. Разговоры шли серьезные: и о том, кто именно должен регулировать российский рынок, об актуальных проблемах — чистоплотность брокеров, проблема признаваемости котировок и т.п.

Эти проблемы на данный момент — одна из причин, по которой банки пока опасаются предоставлять эту услугу. А в принципе они давно присматриваются к этому рынку. Инвесткомпании уже активно осваивают рынок Форекс, так как он приносит бОльшие доходы, чем фондовый рынок. Банки же традиционно более консервативны, более щепетильны в отношении рисков и привычны к жесткому регулированию Центробанка.

Но как только Форекс приобретет респектабельное лицо, банки не заставят себя ждать: они обладают разветвленной сетью, базой клиентских контактов, которым они смогут предложить еще одну услугу (страсть людей к спекулятивной игре на валюте никуда не исчезнет), у них авторитетные бренды (что произойдет с рынком, на который придут гиганты типа Сбербанка или ВТБ?). Форекс-компании могут быть «съедены» банками.

В самом Центробанке настроения в отношении Форекса разные. Часть руководителей склоняются к тому, чтобы в принципе запретить рекламу Форекса (ранее была ограничена реклама оффшорных компаний). Тогда форекс-брокеры, которые, как правило, регистрируются на офшорах, сделали себе российскую регистрацию и теперь числятся как налоговые резиденты России. Но услугу продолжают предоставлять через офшоры.

Закон о Форекс под угрозой

Лето 2014 года. Крупные форекс-компании до сих пор надеются, что в осеннюю сессию Госдума примет подготовленный ими законопроект о регулировании рынка Форекс. По их расчетам, это должно было произойти еще весной, но не произошло. Новый законопроект фактически полностью лишает права надзирать за участниками торгов единственного мегарегулятора — Банк России. Шансов, что Дума одобрит такой закон осенью, немного.

Похожая статья Как ЦБ чуть не заблокировал сайты офшорных forex-компаний Новый законопроект призван избавить рынок форекс от «плохих парней», заключающих фальшивые сделки от имени клиентов и рисующих котировки с потолка. Основной критерий — величина компании. Требования по объему капитала, по разным версиям, 100-300 млн руб. Вводится требование об обязательном членстве в саморегулируемой организации (СРО) форекс-дилеров, аккредитованной Банком России.

На тот момент единственной СРО форекс-компаний (правда, пока не аккредитованной) был ЦРФИН. Именно ЦРФИН продвигал закон о регулировании рынка. Итак, условия членства в СРО: вступительный взнос 1 млн руб., ежемесячные членские взносы 350 тысяч рублей и единовременный взнос в компенсационный фонд в 2 млн руб. Небольшие форекс-брокеры считают, что цель авторов законопроекта — убрать с рынка «мелочь».

По мнению экспертов, в случае принятия законопроекта в этой версии, мошенников форекс станет меньше, поскольку крупные компании ведут себя гораздо приличнее. Однако он не решает проблему признаваемости котировок — уверенности в том, что они не генерируются искусственно внутри компании, а являются результатом поведения рынка.

Закон практически полностью написан в соответствии с концепцией ЦРФИН, выигравшей конкурс, организованный ФСФР. Концепция была отобрана из других проектов, представленных разными организациями и сообществами экспертов. Помимо прочих достоинств варианта ЦРФИН он оказался наиболее экономным для федерального бюджета — стоимость госконтракта по разработке концепции составляла… один рубль.

Пройдя первое чтение в Думе в мае 2013 года, законопроект получил негативное заключение главного правового управления президента. Затем его второе чтение не раз откладывалось, пока не было перенесено на осеннюю сессию 2014 года.

Закон о Форекс: кому это вообще выгодно

Итак, законопроект о регулировании Форекс фактически отдавал установление правил на этом рынке на усмотрение единственной СРО. При этом осенью Госдуме предстояло рассмотреть другой законодательный акт, внесенный и разработанный ЦБ. Он касался саморегулирования на финансовых рынках и содержал дополнительные требования к СРО: работа на рынке не менее пяти лет и членство не менее 30% представителей отрасли.


Законопроект Центробанка предотвращает возникновение «клубных» организаций, представляющих интересы лишь небольшого круга компаний, даже если это лидеры отрасли. И еще не известно, будет СРО ЦРФИН соответствовать этим требованиям. На ЦРФИН свет клином не сошелся.

ЦБ прекрасно понимает, что СРО ближе к рынку, видят ситуацию изнутри и смогут более эффективно отслеживать недобросовестное поведение участников рынка, чем сам регулятор. Законопроект о СРО на финансовом рынке предполагает обязательное членство в них. Но вот речи о полной подмене ими государственного регулирования нет. Между тем законопроект о рынке Форекс предполагает именно последнее.

Когда оба документа попадут на рассмотрение комитета по финансовым рынкам Госдумы, депутатам придется выбрать один из двух. На это противоречие указывает Алексей Тимофеев, возглавляющий НАУФОР: «Закон закрепляет модель регулирования, отличную от варианта ЦБ. В нем предусмотрено наличие только одной СРО, в отличие от проекта ЦБ, предполагающего множественность организаций и защиту от монополизации отрасли».

Перспективы рынка Форекс в России

Также глава НАУФОР указал на противоречия в регулирующих функциях Центробанка и ЦРФИНа, согласно законопроекту о рынке Форекс. «В нем столько изъятий из существующего законодательства, что ЦБ лишается большей части регулирующих и надзорных полномочий — они все передаются СРО», — недоумевает Тимофеев.

У саморегулирования на финансовом рынке большие перспективы. СРО могут, с одной стороны, не дать чиновникам задушить отрасль бюрократическими процедурами, а с другой, существенно облегчить регулятору задачу по выявлению недобросовестных участников рынка, при условии, что на рынке есть несколько СРО и они конкурируют.

Но если единственная организация, контролируемая крупнейшими компаниями отрасли, устанавливает на рынке свои правила, то это не саморегулирование, а картельный сговор. К которому, по-видимому, и стремятся форекс-компании. А картелям, как известно, надзор государства нужен только если он гарантирует им сохранение монополии.

Второе чтение проекта закона о Форекс

Итак, в ноябре 2014 года, в Госдуме подготовлен ко второму чтению проект закона о Форекс в России. Закон обязывает форекс-дилеров вести учет всех договоров и операций, запрещает одновременно заключать договоры об одних и тех же сделках с разными контрагентами на разных условиях, в одностороннем порядке расторгать договор/изменять его условия, менять цену покупки без того, чтобы изменить цену продажи, и т. д.

«Регулирование достаточно жесткое, мы где-то взяли американскую модель, где-то — элементы саморегулирования», — комментирует председатель думского комитета по финансовым рынкам Наталья Бурыкина. Но основная задача, говорит она, — в том, чтобы фиксировать сделки в ту же секунду, когда они проводятся: «Сделки должны сыпаться в репозитарий». Правда, о репозитарии в законопроекте не сказано.

«Если обо всех сделках сообщать в репозитарий, возможность манипулирования ценами резко снизится», — считают участники обсуждении законопроекта. Они надеются, что это положение появится в документе или будет введено ЦБ. Сделки на форекс считаются высокорискованными из-за того, что заемных средств на сделки форекс-дилеры выдают порой в сотни раз больше, чем есть у клиентов. Проект позволяет давать клиенту взаймы максимум в 100 раз больше, чем у того есть на счете, — но разрешает ЦБ увеличить позицию до 200 для торговли некоторыми инструментами.

Минимум собственных средств форекс-дилера — 100 млн руб., если средств физических лиц на его счетах не более 150 млн руб.; иначе капитал должен увеличиться на 5% от суммы, превышающей 150 млн руб. «Требование завышено, ни один из российских игроков Форекс ему не соответствует, требуем тех же условий, что и для участников фондового рынка, — 35 млн руб.», — протестует зампред правления ЦРФИН Е. Машаров.

Программно-технические средства должны обеспечивать бесперебойную деятельность и сохранность данных, в том числе путем создания резервных копий, быть в собственности форекс-брокера и располагаться в России. «Это сложно выполнимое требование, которое, надеюсь, будет скорректировано», — говорит Машаров: обычно форекс-компания покупает лицензию на использование программного обеспечения, а не сам продукт.

Наталья Бурыкина: «Я уверена, что примерно 80% всего кэша заходит на рынок Форекс не с банковских счетов, а неизвестно как». У форекс-брокеров уже нет анонимных клиентских платежей, как и диктует закон, настаивает Машаров: «Идентификация производится, даже если платеж прошел через терминал». В любом случае законопроект решает проблему: денежные обязательства по договорам с дилером исполняются в безналичной форме.

В документе говорилось, что закон о Форекс вступит в силу с марта 2020 г.

Госдума проясняет некоторые моменты в регулировании

21 ноября 2014 года всплывают новые подробности о будущем Форекс в России. Напомню, предполагается, что законопроект защитит любителей поиграть валютными курсами от недобросовестных форекс-дилеров. Согласно закону, уже принятому в первом чтении, важную роль на рынке будет играть единственная СРО форекс-дилеров. Это противоречит концепции саморегулирования финансовых рынков от ЦБ. Один из авторов законопроекта, депутат Анатолий Аксаков в интервью «Ленте.ру» прояснил некоторые моменты.

По словам Аксакова, новый законопроект приемлем для физических лиц в плане их максимальной защиты от мошенников. Надзорными органами выступят ЦБ и одна СРО. «Она должна стать организацией с соответствующими правами, обязанностями. Сейчас она существует как общественная организация, и с нее нечего спрашивать за нарушения ее участников. А когда будет реальное саморегулирование, она сможет требовать со своих участников соблюдения определенных правил и даже этических норм. Можно будет спросить с самой СРО форекс-дилеров, если она не наводит порядок».

Эта статья приведёт Вас к успеху:  ПОСТОЯННЫЙ ЗАРАБОТОК ФОРЕКС

«Организованная часть российского Форекс невелика. Для того чтобы организоваться, хватит одной СРО. Центральному Банку будет легче взаимодействовать с ней». Но в законопроекте о саморегулировании сказано, что на одном рынке должно быть несколько СРО. Анатолий Аксаков: «Можно установить такие требования к этим СРО, что будет одна. Это же дело техники. На мой взгляд, это очистит рынок от мошенников».

Аксаков о признаваемости котировок: «Мы закрепляем двойной контроль за порядком выставления котировок. Условия рамочного договора, порядок выставления котировок и подачи заявок должны соответствовать закону и примерным условиям рамочного договора (должны согласовываться с ЦБ), утвержденного СРО. Условия рамочного договора, в том числе и порядок выставления котировок, проходят две стадии контроля — СРО и ЦБ».

Что такое ложные (нерыночные) котировки на Форекс

Аксаков цитирует законопроект: «Форекс-дилер не вправе изменять условия котировки на покупку без соответствующего изменения котировки на продажу». То есть помимо ручного контроля регулятора и СРО есть еще и законодательное ограничение. Но почему нельзя перевести все валютные торги на биржу или привязать котировки форекс-дилеров к биржевым? Аксаков возражает: «Биржа — не решение проблемы «рисованных» котировок. Именно внебиржевой характер обеспечивает форексу его особенности и специфику».

Помимо взятых с потолка котировок на Форекс есть проблема кредитной ловушки для клиента — кредитное плечо. У иных дилеров оно доходит до 1:1000. Кредит под 1000% в день. Аксаков уверен, проблема решаема: «Мы вносим поправки в закон «О рынке ценных бумаг» и прописываем там, что соотношение размера обеспечения, предоставленного физическим лицом форекс-дилеру, и размера его обязательств не может быть В ходе обсуждения законопроекта говорилось о том, что все сделки на Форекс должны фиксироваться в репозитарии. Аксаков признает, что в тексте прямых таких требований нет, но рекомендует обратить внимание на положение законопроекта, по которому форекс-дилер обязан вести учет договоров и операций в порядке и сроки, установленные ЦБ РФ.

Еще проблема — no connection to server: проблемы с сервером «по роковому стечению обстоятельств» наступают именно в тот момент, когда клиент хочет зафиксировать прибыль. Но доказать, что технический сбой имел место, невозможно. Аксаков сообщает: «В законе установлены требования к ПО форекс-дилера. Его программно-технические средства (ПТС) должны соответствовать характеру и объему проводимых им операций.

Также дилер должен обеспечивать бесперебойную деятельность и сохранность данных, в том числе с помощью резервных копий. Форекс-дилер обязан располагать основным и резервным комплексами программно-технических средств. Эти средства должны быть в собственности форекс-дилера и располагаться на территории России. Требования к ПТС устанавливаются СРО и согласовываются с Банком России.

Что касается аннулирования результатов, в текущей редакции законопроекта прямого указания на это нет. Однако анализ положений законопроекта позволяет заключить, что обеспечение надлежащего порядка функционирования программно-технических средств возлагается на форекс-дилера. А он должен нести ответственность за неисполнение этих требований. Кроме того, проблема технических сбоев может урегулироваться актами ЦБ».

ЦБ намерен запретить банкам работу на Форекс с гражданами

Банкам придется прекратить предоставление форекс-услуг гражданам, рассказал первый зампред ЦБ Сергей Швецов. Согласно новому закону совмещение банковской деятельности и форекс будет запрещено: «Я не уверен, что банкам этот бизнес нужен, — это немного казино, а не финансовый сектор, там нет реальных сделок купли-продажи валюты». К такому заключению Центробанк пришел в процессе работы над законопроектом о рынке форекс, в текст которого вносятся правки для второго чтения, рассказывает финансист.

В первом документе, представленном для обсуждения министерствам, был значительный изъян — форекс-брокеры могли торговать производными финансовыми инструментами, в т.ч. на акции, чем создавали серьезную угрозу брокерскому бизнесу, который намного консервативнее форекс-клубов подходит к предоставлению заемных средств клиенту. «Это могло бы повлечь массовый отток клиентов от брокеров, а в результате и с биржи, потому что все бы стали торговать «акциями» на форекс-кухнях», — считают эксперты.

Но это будет исправлено. Деятельность форекс-дилеров будет ограничена только валютными парами, утверждает Швецов. Из-за желания «ограничить плечо» бизнес форекс-дилеров и был отделен от прочих видов деятельности, поскольку ограничение плеча легко преодолевается, если компания предоставляет кредит. «Мы не хотим, чтобы у форекс-клуба была возможность давать физическому лицу кредит», — сказал Швецов. Бизнес отделяется от банковского потому, что ЦБ хочет «обезопасить физических лиц от злоупотреблений, связанных с увеличением кредитного плеча», объяснил он.

Банковские эксперты: «Ведение запрета нецелесообразно, высок риск того, что так и не будет сформировано широкое предложение услуг форекс в российской юрисдикции. Банки в большей степени удовлетворяют потребностям физлиц с точки зрения надежности и качества котирования. В случае запрета на оказание банками этих услуг есть вероятность перехода большей части клиентов в компании с зарубежными юрисдикциями». Однако, как пояснил Швецов, у банков останется возможность владеть форекс-компаниями.

Госдума приняла закон о форекс-дилерах

Госдума приняла во втором, а чуть позже в третьем чтении законопроект о дилерской деятельность на Форекс, а 29 декабря 2014 года президент РФ Владимир Путин его подписал. Компании смогут оказывать услуги физлицам, не являющимся индивидуальными предпринимателями, для этого они должны иметь соответствующую лицензию и вступить в СРО. Размер собственных средств — не менее 100 млн руб. Если размер средств клиентов на номинальных счетах форекс-дилера превышает 150 млн руб., его собственные средства должны быть увеличены на 5% с суммы этого превышения.

Похожая статья Как СРО АФД опередила ЦРФИН, подав документы в ЦБ Кредитное плечо не может быть меньше 1 к 50. При этом Банк России будет вправе увеличить это соотношение, но не более чем в два раза. Форекс-дилер обязан на своем сайте уведомлять о рисках, возникающих при заключении, исполнении и прекращении договоров, и об обобщенных финансовых результатах деятельности лиц, с которыми они заключены. Учредителями (участниками) форекс-дилера не вправе выступать юрлица, зарегистрированные в офшорах или у которых за нарушения была отозвана лицензия, а также работники форекс-дилера.

ЦБ также следит за порядком выставления форекс-дилерами котировок. Форекс-дилер не вправе изменять условия котировки на покупку без соответствующего изменения котировки на продажу. Функции СРО — разработка внутренних стандартов деятельности и согласование этих документов с Центробанком, допуск компаний на рынок, мониторинг деятельности своих членов, профилактика банкротства и отзыв лицензии компаний, а также досудебное рассматрение жалоб на членов СРО.

Для того, чтобы вступить в СРО, форекс-дилер должен будет разделять ценности организации (правила поведения на рынке, выполнение стандартов, предоставление достоверной отчетности и т.п.), а также перечислить 2 млн. рублей в качестве взносов в компенсационный фонд на случай, если средств компании окажется недостаточно, чтобы выполнить свои обязательства перед трейдерами при банкротстве. СРО — это защита потребителей. Если она не будет работать, регулятор лишит СРО своего статуса.

Члены СРО несут субсидиарную ответственность по обязательствам такой организации, а их взносы в компенсационный фонд освобождаются от налогообложения. Отсутствие лицензии на осуществление деятельности форекс-дилера либо неуплата взноса в компенсационный фонд служит основанием для отказа в принятии в члены СРО.

Реклама, побуждающая к заключению сделок с форекс-дилерами, должна предупреждать, что они являются высокорискованными и могут привести к потере внесенных денежных средств в полном объеме. И что до совершения сделок следует ознакомиться с рисками, с которыми они связаны. Публичное объявление цен и порядка их определения, а также иных существенных условий договора не является рекламой, побуждающей к заключению сделок с форекс-дилерами.

Законопроект также уточняет, что профессиональными участниками рынка ценных бумаг являются юридические лица, созданные в соответствии с законодательством РФ и осуществляющие брокерскую, дилерскую (в том числе на рынке «Форекс»), депозитарную деятельность, а также деятельность по управлению ценными бумагами и по ведению реестра владельцев ценных бумаг.

Похожая статья Как НАФД проиграла АФД гонку за статус СРО форекс-дилеров Иностранные компании и их представительства не смогут осуществлять деятельность некредитных финансовых организаций, в т.ч. деятельность профучастников рынка ценных бумаг, а также предлагать услуги иностранных организаций на финансовых рынках либо распространять информацию о таких организациях и (или) их деятельности, в т.ч. неограниченному кругу лиц, на территории РФ.

Закон вступает в силу с 1 октября 2020 года за исключением положений, для которых установлены иные сроки. Организации, осуществляющие на эту дату деятельность на рынке Форекс, обязаны получить лицензию на осуществление деятельности форекс-дилера и вступить в СРО форекс-дилеров до 1 января 2020 года или прекратить осуществление такой деятельности.

Обсуждение закона о Форекс на международном конгрессе в Москве

23 апреля 2020 года состоялся II международный форекс-конгресс. Представители власти, экспертного сообщества обсудили вопросы, касающиеся развития валютного рынка вообще и предстоящее регулирование рынка Форекс в России, рассмотрели проблемы российского регулирования рынка Форекс, особенности взаимодействия участников рынка и надзорных ведомств, в том числе главного регулятора — Банка России.

Поднимались также вопросы о необходимости разработки профессиональных стандартов, о защите прав клиента и форекс-дилера, разбирался вопрос взаимодействия компаний с банками и ЭПС, обсуждались номинальные счета, а также недостатки и преимущества российской юрисдикции в сравнении с иностранными. Все видеосюжеты (всего 4) с международного форекс-конгресса можно посмотреть в разделе видео нашего сайта.

Старт российской форекс-юрисдикции

Российская форекс-юрисдикция стартовала 12 октября 2020 года: Центральный банк Российской Федерации аккредитовал первую СРО форекс-дилеров (АФД) и выдал пятую лицензию одной из компаний-членов СРО НАФД, обеспечив тем самым ей более 26% лицензированных участников рынка и право на соискание официального статуса СРО форекс-дилеров. Мы поздравляем всех участников российского форекс-сообщества!

В свою очередь, 15 мая, в 13.00, в офисе ООО «ФИНАМ Форекс» (первый форекс-дилер, получивший лицензию ЦБ) была открыта первая в российской юрисдикции сделка на Форекс. В тот же день еще один дилер открыл двери для новых клиентов — компания от банковского сектора ООО «ВТБ24 Форекс». Российские финансисты, принимавшие участие в становлении форекс-отрасли, считают сегодняшний момент историческим.

3 Основные положения закона о Форекс на 2020-2020 годы

Для тех, кому лень изучать всю вышеперечисленную эпопею попыток отрегулировать валютный рынок, мы вкратце поясним, что представляет собой новый Закон о Форекс:

  1. Законом дано определение профессиональных участников рынка Форекс, понятие дилерской деятельности на внебиржевом рынке Форекс и форекс-сделки; для трейдеров предусмотрена судебная защита, налоговое сальдирование прибылей/убытков, прозрачное ценообразование и раскрытие информации о форекс-дилерах в соответствии с законодательством РФ.
  2. Регулированием Форекс в России занимается Центробанк совместно с СРО, саморегулируемыми организациями — сообществами участников отрасли .
  3. На сайте ЦБ будет опубликован реестр форекс-дилеров и СРО.
  4. Для получения права осуществлять соответствующую деятельность форекс-дилер должен вступить в саморегулируемую организацию (СРО) .
  5. На сайтах СРО будут размещены реестры входящих в них форекс-дилеров; для аккредитации Центробанком СРО должна включать в себя не менее 26% лицензированных участников рынка; кроме того, есть некоторые требования к руководству СРО.
  6. Форекс-дилеры смогут оказывать на внебиржевом рынке услуги физическим лицам, не являющимся индивидуальными предпринимателями .
  7. Форекс-дилеры обязаны получить лицензию профессионального участника рынка ценных бумаг на осуществление деятельности форекс-дилера (приобретение статуса форекс-дилера) до 1 января 2020 года или прекратить осуществление такой деятельности.
  8. Срок рассмотрения Банком России пакета документов на получение лицензии — 60 рабочих дней .
  9. Работник форекс-дилера обязан иметь квалификационный аттестат первой серии (Аттестат ФСФР 1.0), «специалист финансового рынка по брокерской, дилерской деятельности и деятельности по управлению ценными бумагами» (будет введена специальная, расширенная, программа квалификационных экзаменов).
  10. Размер собственных средств форекс-дилера должен составлять не менее 100 млн руб. и должен зависеть от принимаемых компанией рисков: чем выше риск, тем больше капитал .
  11. СРО форекс-дилеров обязана сформировать компенсационный фонд для выплат клентам компаний-банкротов, взнос в который при вступлении в нее составляет 2 млн руб.
  12. Если после банкротства дилера и использования компенсационного фонда средств для погашения обязательств перед трейдерами не хватает, участники СРО обязаны внести недостающую сумму пропорционально оборотам своих компаний до полного удовлетворения всех требований клиентов форекс-дилера, ставшего банкротом .
  13. Процедура банкротства определена законодательством РФ о банкротстве, выплаты клиентам будут производиться на основании решения суда в порядке очереди.
  14. Иностранные компании и их представительства не смогут осуществлять деятельность профессиональных участников финансовых рынков .
  15. Учредителями (участниками) форекс-дилера не вправе выступать юрлица, зарегистрированные в офшорах или у которых за нарушения была отозвана лицензия, а также работники форекс-дилера.
  16. Закон будет применяться ко всем компаниям, работающим в России, но никто не сможет запретить российским клиентам продолжать работу с иностранным юридическим лицом .
  17. Реклама компаний, не обладающих российскими лицензиями, но работающих на российском рынке, будет запрещена; за этим будут следить ЦБ и ФАС.
  18. Закон накладывает определенные ограничения на рекламу легальных форекс-дилеров, которые теперь обязаны включать в нее фразу о высоких рисках .
  19. Форекс-дилеры не могут выводить сделки на межбанковский рынок, а исполняют их внутри компании (внутренний клиринг);
  20. Форекс-дилер обязан иметь основной и резервный комплексы программно-технических средств, расположенных на территории РФ; требования к ПТС устанавливаются стандартом СРО форекс-дилеров, при согласовании с ЦБ РФ.
  21. У клиента будет ограничена ответственность перед форекс-дилером: последний не сможет взыскать с него сверх того, что он внес в качестве маржи (обеспечения).
  22. Форекс-дилер может по своему усмотрению увеличивать требование к обеспечению сделки и сокращать плечо в зависимости от рисков волатильности валютных пар .
  23. Деятельность форекс-дилеров будет ограничена только валютными парами (CFDs, металлы и другие базисные активы пока не являются предметами регулирования закона).
  24. Максимальный размер кредитного плеча ограничен в законопроекте до 1:50 с возможностью увеличения соотношения по решению регулятора до 1:100 .
  25. Форекс-дилеры должны вести учет и отражать изменения по заключаемым сделкам, предоставлять эту информацию регулятору и хранить ее; для этого форекс-дилер должен назначить специального сотрудника.
  26. Банковский счет форекс-компании, на который клиенты перечисляют средства, должен быть открыт в России, так же, как и банковские счета самих клиентов; закон, регулирующий рынок форекс, обязывает дилеров хранить клиентские средства на специальных счетах номинального держателя (до сих пор форекс-дилеры хранили деньги российских клиентов в офшорных банках) .
  27. Форекс-дилеры становятся налоговыми агентами: теперь при выводе прибыли с клиента автоматически будет вычитаться налог.
  28. Совмещение банковской деятельности и форекс будет запрещено, но у банков останется возможность владеть форекс-компаниями .
  29. Закон вступает в силу с 1 октября 2020 года за исключением положений, для которых установлены иные сроки.
  30. Законом предусмотрен переходный период (с 01 октября 2020 года по 1 января 2020 года); в рамках его организации, уже осуществляющие деятельность, отнесенной законом к деятельности форекс-дилера, вправе продолжить ее осуществление без лицензии .
  31. С 1 октября 2020 года ни одна организация, которая на эту дату не осуществляла деятельность форекс-дилера, не вправе начать ее осуществлять, не получив лицензию Банка России и не вступив в саморегулируемую организацию форекс-дилеров.
  32. С 1 октября 2020 по 1 января 2020 года допускается деятельность форекс-дилера осуществляемая организациями, организационно-правовая форма или профильная деятельность которых может не соответствовать лицензионным требованиям, предъявляемым к форекс-дилерам (банки, зарубежные организации и прочие компании, которые до 1 января 2020 года должны привести свою деятельность в соответствие с требованиями Закона № 460-ФЗ, получить лицензию или уйти с рынка) .

Вы можете также ознакомиться с текстом закона о регулировании рынка Форекс в России от 29 декабря 2014 года в формате PDF или просмотреть его его в Российской Газете.

Последние новости российского сегмента Форекс можно найти в соответствующей рубрике.

Регулирование форекс в России

С появлением первых брокеров на постсоветском пространстве прошло уже более 20 лет, а законодательное регулирование форекс в России только сейчас обретает хоть какие-то рамки. Но для начала, давайте разберемся какие же этапе проходило внедрение регулирования форекс.

В середине 2012 года министерство финансов разработало законопроект, по которому участники рынка Форекс могли работать с обычными дилерами с разрешением на дилерскую деятельность. При этом наличие лицензии не требовалось, а уставной капитал был в размере всего 35 миллионов рублей. Фактически предполагалось приравнять рынок Форекс к рынку ценных бумаг и, введя некоторые ограничения скорее для галочки, оставить этот вопрос в покое.

Законопроект должен был вступить в силу 1 января 2013 года, но своего развития не получил. Однако, именно с этого момента началось пристальное внимание к рынку форекс в России и дальнейшие попытки регулирования форекс.

Прошлый законопроект подвергся ряду изменений, а в частности ужесточений, которые касались следующего:

  • увеличены основные требования относительно уставного капитала.
  • участники должны платить взносы, которые в случае невыполнения обязательств должны пойти на выплаты клиентов.

После данного законопроекта на рынке должны были остаться только крупные брокерские компании, которые фактически делали этот закон «под себя» и по возможности создать определенную правовую базу для клиентов брокерских компаний

11 июня 2013 года этот законопроект был принят, тем самым утвердив рынок Форекс в качестве не биржевого рынка.

В 2014 году в рамках круглого стола, где были представлены как брокерские компании, так и крупные банки, прошли переговоры о том, кто же именно должен и будет регулировать форекс в России. Поднимались вопросы о «прозрачности» брокерских компаний и об их открытости и решении конфликтных ситуаций. Особняком стоял вопрос «правильности» предоставляемых котировок, ведь рынок форекс является внебиржевым (по теме: разные котировки у брокеров).

Банки регулируются ЦБ, поэтому полностью взять на себя форекс с его размытыми условиями они опасались.

В данном законопроекте уставной капитал брокерской компании предлагалось поднять до 300-400 млн. рублей. Фактически это бы отсеяло 90% брокеров-однодневок, которые работают по методам «кухни», получая прибыль исключительно от «сливов» клиентов.

В ноябре 2014 года законопроект был подготовлен ко второму чтению.

В итоге обсуждение, изменение, доработка законопроекта пришло к СРО — саморегулирующей организации. Если брокер хочет получить лицензию ЦБ РФ, он должен вступить в СРО.

При этом:

  • брокеры становятся форекс дилерами, их бизнес модель предполагает, что сделки не будут выводится на Forex (фактически компании работают как кухни).
  • максимальное плечо — 1:50
  • к торговле представлены только валютные пары
  • форекс дилеры должны предоставлять информацию о клиентах компании (активность, заключенные сделки) центральному банку.

Ассоциация Форекс дилеров

На данный момент СРО стала АДФ (Ассоциация Форекс дилеров). На официальном сайте Вы можете узнать основные положения, условия вступления и обязанности членов организации.

Что Вы думаете о регулировании форекс в России?
Является ли для Вас важным условием для выбора брокера членство в АФД ?

СУдя по членам организации, то точно нет, телетрейд, на который дела заведены в некоторых городах, смотрел репортаж по ТВ .

Инстафорекс отдельный разговор тоже, компания со спредами 10 летней давности

А что по этому поводу?

Торговля на бирже через зарубежных брокеров с 2020 года может привести к огромным штрафам!

Закон № 173-ФЗ от 10.12.2003 (ред. От 03.07.2020) «О валютном регулировании и валютном контроле» запрещает россиянам совершать сделки на зарубежных счетах.

В статье 12 (Счета резидентов в банках, расположенных за пределами территории Российской Федерации) указан перечень допустимых операций. Операций с ценными бумагами на иностранных биржах в перечне нет. Полностью текст закона можно скачать здесь: Закон №173-ФЗ
По официальному запросу ФНС отвечает, что поскольку брокерские счета подразумевают проведение по ним расчетов с использованием денежных средств, то на такие счета распространяются требования статьи 12 Закона № 173-ФЗ (http://www.consultant.ru)

До недавних пор, закон не применялся, потому что у надзорных органов не было доступа к информации о движении на зарубежных счетах граждан, но в 2020 году Россия подписала международное соглашение об автоматическом обмене финансовой информацией, которое вступит в силу 2020 году. Представители ФНС утверждают, что с 2020 года им станет известна информация по движению на зарубежных счетах и за 2020 год. Об информации за 2020 год пока не известно.

Теперь о штрафах. Согласно Кодексу Российской Федерации об административных правонарушениях от 30.12.2001 № 195-ФЗ (ред. от 01.05.2020) (с изм. и доп., вступ. в силу с 13.05.2020), статья 15.25, осуществление незаконных валютных операций влечет наложение административного штрафа на граждан, должностных лиц и юридических лиц в размере от трех четвертых до одного размера суммы незаконной валютной операции. Таким образом, сумма штрафа может значительно превышать ваш депозит и быть сравнима с вашим торговым оборотом за год.
Соглашение об автоматическом обмене финансовой информацией подписали около 80 стран, в том числе и самые популярные офшоры: Британские Виргинские острова (Forex4you), Сент-Винсент и Гренадины (Forex Club, Alpari, Teletrade).

В продолжении темы.

В начале мая Центральный Банк России направил данные в прокуратуру по 129 сайтам форекс дилеров, деятельность которых он признал незаконной и которые подлежат блокировки!

Напомним, что в течении прошлого года ЦБ аккредитовал только две компании: ПСБ Форекс и InstaForex.
Всего аккредитованы 8 компаний (список в первом сообщении темы)

Также за 2020 год ЦБ выявил еще 99 нелегальных сайтов, по 78 из данные отправлены в прокуратуру!

В итоге в России, наверное, останутся брокеры из 8-ки, указанных постом выше.

Ничем, это им грозит, просто сайты скорее всего будут подлежать блокировке через роскомнадзор. Узнаем в ближайшие пару месяцев судя по новости выше.

Российский рынок Форекс сделал существенный шаг в направлении деофшоризации и повышению конкурентоспособности лицензированного сегмента после того, как по инициативе Ассоциации форекс-дилеров в Госдуму РФ был внесен законопроект, целью которого является упрощение процедуры идентификации клиентов.

Итак, в Государственную Думу РФ внесeн законопроект №471584-7 «О внесении изменений в Федеральный закон «О противодействии легализации (отмыванию) доходов, полученных преступным путем, и финансированию терроризма» (в части уточнения вопросов, связанных с предоставлением форекс-дилерам права проводить упрощeнную идентификацию). Проект ФЗ внесла группа депутатов (М.В. Емельянов, С.М. Катасонов, О.А. Николаев).

«АФД неоднократно выступала с инициативой о наделении форекс-дилеров правом проводить упрощенную идентификацию, мы были услышаны нашим Парламентом и надеемся, что данный законопроект претворится в жизнь. Законопроект направлен на деофшоризацию рынка Форекс в РФ и развитие указанного сегмента финансового рынка в нашей стране. В случае его принятия форекс-дилеры смогут конкурировать с нелегалами. АФД и в дальнейшем продолжит работу, направленную на повышение защиты прав потребителей и обеспечение защиты национальных интересов страны», объясняет руководитель форекс-СРО АФД, Евгений Машаров

Таким образом, наделение форекс-дилеров правом упрощeнной идентификации клиентов обеспечит лицензированным российским компаниям рынка Форекс равные условия наряду с другими сегментами отечественного финансового рынка и позволит форекс-дилерам усовершенствовать практику взаимодействия с клиентами. Так-как форекс-дилеры с лицензией Банка России подчиняются правилам российской юрисдикции, и вероятность нарушения прав потребителей финансовых услуг при взаимодействии с ними многократно снижается.

«На данный момент для того, чтобы начать торговать с лицензированным форекс-дилером, необходимо пройти полную идентификацию в его офисе. Это серьезно сдерживает возможности потенциальных клиентов, которые хотели бы попробовать свои силы в торговле на рынке Форекс. Учитывая, что офшорные компании идентифицируют своих клиентов удаленно, большое количество россиян выбирают именно их услуги, и продолжают терять средства по вине недобросовестных компаний», добавил Евгений Машаров.

Добавить комментарий